Актуальность работы обусловлена тем, что эффективное управление затратами и получение максимальной прибыли являются главной задачей финансово-экономических служб предприятий. Эффективное управление затратами позволяет предприятию обеспечить производство конкурентоспособной продукции или предоставление услуг за счет более низких издержек, определить реальную себестоимость продукции или услуг, обеспечить объективными данными разработку бюджета предприятия, оценить стоимость бизнес процессов или деятельность структурных подразделений, обоснованно принимать управленческие решения. Чем эффективнее используются в хозяйственных процессах экономические ресурсы, рабочая сила, научные достижения, тем ниже себестоимость и выше прибыль, а отсюда и большая устойчивость в конкуренции. Снижение себестоимости является важнейшим резервом роста прибыли и повышения рентабельности. Таким образом, управление затратами — это умение экономить ресурсы и максимизировать отдачу от них.
Целью курсовой работы является рассмотрение системы управления текущими издержками.
Для достижения поставленной цели будут решаться следующие задачи:
1. Рассмотреть классификацию затрат.
Решению этой задачи посвящена первая глава курсовой работы. В ней рассмотрены несколько классификаций затрат, приведены таблицы и схемы для лучшей наглядности.
Наиболее популярными являются следующие классификации затрат:
- переменные и постоянные;
- косвенные и прямые.
Однако, кроме данных классификаций существуют и другие, которые и представлены в главе первой курсовой работы.
2. Рассмотреть схему определения величины себестоимости продукции с использованием методов операционного анализа.
Решению данной задачи посвящена вторая глава курсовой работы. В ней представлены 3 рисунка по различному соотношению затрат, объема производства и прибыли. Кроме того, исходя из 2 главы курсовой работы, операционный анализ является основным инструментом финансового планирования на предприятии и основными его элементами являются:
- порог рентабельности;
- операционный рычаг;
- запас финансовой прочности.
3. Провести оценку действия производственного рычага.
Решению этой задачи посвящена 3 глава курсовой работы. Производственный рычаг рассчитывается для того, чтобы оценить взаимосвязь выручки от реализации, маржинальной прибыли и прибыли от основной деятельности. Кроме того, производственный рычаг показывает, на сколько процентов изменится прибыль от основной деятельности при изменении выручки на 1 процент.
Курсовая — Аудит затрат на производство продукции растениеводства ...
... учета и оценкой риска аудита. Задачами проверки учета затрат на производство являются: Целью курсовой работы является: Работа производилась на примере сельскохозяйственного предприятия ... прибыли и наиболее полного и качественного удовлетворения потребностей предприятий и граждан в продукции, работах, услугах оказываемых обществом. Вид деятельности – сельскохозяйственное производство. /9/ По ...
Для написания курсовой работы были использованы учебники по «Финансовому менеджменту» разных авторов.
Классификация затрат
Для успешной деятельности предприятия необходимо создать эффективную систему управления затратами. В рамках данной системы информация о затратах используется для разработки стратегии развития, направленной на достижение устойчивого преимущества перед конкурентами.
Именно с этих позиций следует подходить к значению создания на предприятии системы управления затратами. Информация о затратах является основой для принятия большого числа управленческих решений, например, какую продукцию производить, от выпуска какой продукции отказаться, какую цену установить на продукцию, производить или покупать комплектующие изделия и т.п.
Управление себестоимостью продукции предприятия состоит из [5, 218]:
Прогнозирование и планирование затрат на производство и реализацию продукции.
Нормирование затрат.
Выявление резервов снижения затрат на производство.
Стимулирование участников производства.
Учет затрат и калькулирование себестоимости продукции.
Анализ и контроль за себестоимостью.
Таким образом, управление затратами — это динамичный процесс, включающий широкий круг управленческих действий, направленных на оптимизацию затрат с целью повышения эффективности работы предприятия и получения преимуществ перед конкурентами.
Одной из предпосылок создания эффективной системы планирования и контроля затрат на предприятии является четкое понимание классификации затрат и процесса формирования себестоимости продукции.
Обычно под затратами понимают денежное выражение реально потраченных ресурсов, обусловленных производственным процессом или иным видом деятельности. Это определение включает три важных положения:
1) затраты определяются величиной использованных ресурсов;
2) величина потребленных (использованных) ресурсов представлена в денежном выражении, что обеспечивает единство измерителя и позволяет суммировать различные виды ресурсов;
3) определение себестоимости (затрат) всегда соотносится с конкретными целями и задачами (это может быть производство продукции, оказание услуг или любой другой вид деятельности).
В соответствии с международными стандартами учета и практикой его организации в странах с развитой рыночной экономикой применяются различные варианты классификации издержек в зависимости от целевой установки, направления учета затрат на производство и других факторов. Различают следующие основные направления:
1) группировка производственных затрат для определения себестоимости изготовленной продукции и полученной прибыли;
2) группировка производственных затрат для принятия управленческого решения и планирования;
3) группировка производственных затрат для осуществления процесса контроля и регулирования.
В целях определения себестоимости продукции и полученной прибыли, издержки группируются по статьям и элементам применительно к соответствующему методу учета затрат на производство и калькулирование (показному, попроцессному).
При этом различают затраты входящие и истекшие, затраты на продукт и на период (схема 1.1.).
Аудит себестоимости производства продукции работ, услуг на примере ...
... деятельность компании, и тех, кто занимается ее управлением. 1.2Нормативное регулирование аудита себестоимости производства продукции, работ, услуг К правовым и законодательным документам по аудиторской деятельности в ... затрат и их последующему признанию в качестве расходов, включая любое списание до чистой цены продажи. Он также содержит указания относительно способов расчета себестоимости, ...
Схема 1.1 — Классификация затрат в целях калькулирования себестоимости
Входящие затраты — это ресурсы, которые были приобретены, имеются в наличии и в будущем принесут доход. Если эти средства были израсходованы для получения доходов и потеряли способность приносить доход в будущем, то они переходят в разряд истекших и отражаются на счете прибылей и убытков текущего периода.
Затраты на продукт представляют собой производственную себестоимость продукции, а производственная себестоимость используется для определения себестоимости единицы продукции, этот показатель определяется по формуле [1,60]:
С-ст1 = С-стпр/N,
где С-ст1 — себестоимость единицы продукции;
- С-стпр — производственная себестоимость;
- N — количество произведенной продукции.
Затраты на продукт связаны с физическими единицами готовой продукции и включают производственные затраты, величина которых сравнивается с выручкой от реализации для выявления финансового результата.
Остальные затраты (на реализацию продукции, общие и административно-управленческие) относятся к непроизводственным и объединяются в одну группу расходов за период.
Затраты на период — это текущие затраты, которые нельзя проинвентаризировать. Они относятся к периоду, а не к определенному объему производства и связаны не с производственным процессом, а с получением в течение периода услуг. К таким расходам относятся коммерческие и управленческие расходы.
При классификации затрат для принятия решения целесообразно их разграничивать и изучать по следующим направлениям [5,223]:
Динамика затрат по отношению к объему производства.
Затраты будущего периода, принимаемые и непринимаемые в расчет при оценках.
Безвозвратные затраты (затраты истекшего периода).
Вмененные затраты в результате принятого альтернативного решения.
Инкрементные (приростные, дополнительные) и маргинальные затраты.
Деление затрат на принимаемые и непринимаемые в расчет необходимо при выработке определенного решения. Предполагаемые затраты и доходы, которые зависят от принимаемого решения и подвержены его влиянию, относятся к принимаемым в расчет. Однако в определенной хозяйственной ситуации не все затраты и доходы должны приниматься во внимание при выработке решения. В целях быстрого получения информации, необходимой для выделения принимаемых в расчет затрат, на предприятии должна быть создана эффективная система сбора данных о затратах на производство и реализацию продукции.
К категории безвозвратных затрат относятся расходы на приобретенные материалы, потребность в которых отпала. Величина таких затрат не может быть изменена никаким решением в будущем, поэтому они не учитываются при принятии решений.
Вмененные затраты характеризуют возможность, которая потеряна или которой жертвуют, когда выбор какого-то альтернативного курса действий требует отказа от другого. Вмененные затраты условно начисляют или добавляют при принятии определенного решения только в условиях ограниченности ресурсов.
Инкрементные (приростные, дополнительные) затраты появляются в результате принятого решения о дополнительном изготовлении или продаже какой-либо продукции. Такими дополнительными затратами могут быть как переменные, так и постоянные расходы. Их прирост — это результат увеличения объема производства определенного вида продукции. Дополнительные затраты и доходы, рассматриваемые в расчете не единицу продукции, принято называть маргинальными (предельными) расходами.
Классификация затрат для осуществления контроля и регулирования предполагает их разграничение на регулируемые и нерегулируемые и исследование их динамики.
Для осуществления контроля над издержками необходимо установить взаимосвязь между затратами и доходами и действиями конкретных лиц, ответственных за расходование средств. Организация такого контроля предполагает учет затрат по центрам ответственности, которыми могут быть цех, подразделение и т.д. По каждому центру ответственности составляется смета затрат, закрепляются определенные статьи и элементы затрат, которые зависят от его деятельности и за эффективность расходования которых руководитель центра несет ответственность. Такие затраты принято называть регулируемыми.
Другие затраты, включаемые в смету центра ответственности и независящие от его деятельности, относятся к нерегулируемым [5,224].
Так же для определения себестоимости изготовленной продукции и полученной прибыли издержки группируются по следующим признакам:
- по экономической роли в процессе производства;
- по составу По способу включения в себестоимость продукции;
- по отношению к объему производства;
- по периодичности возникновения;
- по участию в процессе производства;
- по эффективности использования.
Классификация затрат по перечисленным выше признакам представлена в таблице 1.1[4,10].
Таблица 1.1 — Классификация затрат
|
Признак классификации |
Подразделение затрат |
|
|
1. По экономической роли в процессе производства |
— Основные — Накладные |
|
|
2. По составу |
— Одноэлементные — Комплексные |
|
|
3. По способу включения в себестоимость продукции |
— Прямые — Косвенные |
|
|
4. По отношению к объему производства |
— Переменные — Постоянные — Условно-переменные — Условно-постоянные |
|
|
5. По периодичности возникновения |
— Текущие — Единовременные |
|
|
6. По участию в процессе производства |
— Производственные; — Коммерческие |
|
|
7. По эффективности использования |
— Производительные; — Непроизводительные |
|
Основными называются затраты, непосредственно связанные с технологическим процессом производства — прямые затраты на материалы, т.е. затраты на сырье и материалы, которые используются в производстве, превращаются в готовый продукт в ходе производства.
Накладные расходы формируются в связи с обслуживанием производства и управлением им.
Обычно затраты подразделяются на постоянные и переменные. Однако существуют определенные виды затрат, обладающие свойствами как переменных, так и постоянных.
Переменные затраты находятся в зависимости от изменения объема производства. При росте выпуска продукции растет сумма переменных издержек, и наоборот. Характер поведения переменных затрат представлен на рисунке 1.1.
Рисунок 1.1 — Динамика переменных затрат при изменении объема продукции
Если в общей сумме переменные затраты зависят от объема производства, то рассчитанные на единицу продукции являются постоянными.
Постоянные затраты в сумме не изменяются при изменении уровня деловой активности, однако, рассчитанные на единицу продукции, они изменяются при изменении объемов производства. К постоянным затратам относятся расходы на аренду, сумма начисленного износа, расходы по налогу на имущество и др. Постоянные затраты в своем поведении отличаются от переменных затрат. Если рассматривать очень длительный период, то все затраты имеют тенденцию к изменениям, колебаниям. Существенное изменение производственных мощностей, оборудования, трудовых ресурсов и других производственных факторов приводит к увеличению или уменьшению постоянных затрат. Таким образом, затраты являются постоянными только внутри ограниченного периода времени. Для целей оперативного планирования и управления используют годовой отрезок времени. Ожидается, что внутри этого периода постоянные затраты остаются неизменными [5,222]. Характер поведения постоянных затрат представлен на рисунке 1.2.
Рисунок 1.2 — Динамика постоянных затрат при изменении объема продукции
Важное значение для анализа и управления издержками производства на предприятии с целью их снижения имеет классификация затрат на условно-постоянные и условно-переменные.
Полупеременные (условно-переменные) затраты состоят из запланированных (постоянных) затрат на материально-техническое обеспечение и переменных затрат того же вида, которые зависят в определенной степени от объема производства. Например, плата за услуги связи включает постоянную составляющую (абонентную плату) и переменные расходы по оплате, допустим, междугородных разговоров.
Полупостоянные, или дискретно (ступенчато) возрастающие, затраты являются постоянными для конкретного объема производства, а затем возрастают на постоянную величину. Примером таких расходов являются коммерческие расходы по реализации продукции организации.
Кроме того, затраты могут быть классифицированы на: прямые и косвенные.
Прямые затраты — те, которые можно прямо и непосредственно отнести на конкретный вид продукции или объект затрат. Косвенные затраты — нельзя непосредственно отнести к конкретному объекту затрат.
К прямым затратам, как правило, относят материальные затраты и затраты на оплату основного производственного персонала.
Косвенные затраты связаны с производством ряда изделий:
- косвенные затраты на материалы (материалы, необходимые для производственного процесса, но которые в дальнейшем не становятся частью готового продукта);
- косвенные затраты на труд — затраты на содержание персонала, непосредственно не занятого изготовлением продукта, но услуги которого необходимы для производственного процесса;
- прочие накладные производственные расходы — амортизация зданий и оборудования, освещение и отопление, затраты обслуживающих производств [4,11].
Производительными считаются затраты на производство продукции установленного качества при рациональных технологии и организации производства.
Непроизводительные расходы являются следствием недостатков в технологии и организации производства (потери от простоев, брак продукции, оплата сверхурочных и др.).
Производительные расходы планируются, а непроизводительные, как правило, не планируются.
Одноэлементные представляют собой затраты состоящие из одного вида расходов: амортизационные отчисления, заработная плата и т.д.
Комплексные состоят из разнородных элементов затрат: общехозяйственные, общепроизводственные, коммерческие расходы и т.п.
Текущие — это затраты имеющие частую периодичность, например, расход сырья и материалов.
К единовременным затратам (или к однократным) относятся расходы на подготовку и освоение выпуска новых видов продукции; на ввод в эксплуатацию новых производственных мощностей. Также в эту группу относят расходы сезонных отраслей промышленности; на выплату единовременного вознаграждения трудящимся за выслугу лет и т.д.[8,138].
Определение оптимальной величины себестоимости продукции с использованием операционного анализа
Планирование, контроль и регулирование затрат непосредственно с изменением объема производства, делением издержек на переменные, постоянные, полупеременные и полупостоянные. Издержки неодинаково зависят от изменения объема производства. Без понимания этой зависимости невозможно создать на предприятии эффективную систему управления затратами.
Обычно затраты разделяют на постоянные и переменные. Однако, существуют определенные виды затрат, обладающие свойствами как переменных, так и постоянных.
Переменные затраты зависят от изменения объема производства: при росте выпуска продукции растет сумма переменных затрат и наоборот.
Рост переменных затрат при увеличении объема производства может быть:
- прямо пропорциональным (линейным);
- более быстрым, чем рост объема производства;
- менее быстрым, чем этот рост.
Если в общей сумме переменные затраты зависят от объема производства, то рассчитанные на единицу продукции, они остаются постоянными.
Постоянные затраты в сумме не меняются при изменении уровня деловой активности предприятия, однако, рассчитанные на единицу продукции, они меняются при изменении объемов производства. К постоянным затратам относятся:
- расходы на аренду;
- сумма амортизационных отчислений;
- расходы по налогу на имущество и др.
Особое значение имеют полупостоянные затраты. До определенного объема выпуска продукции их сумма остается неизменной, а при достижении этого объема — сумма затрат повышается. Например, для увеличения количества выпускаемой продукции на участке необходимо задействовать еще одного мастера — оклад мастера скачкообразно увеличит сумму постоянных затрат.
Итак, постоянные затраты отличаются от переменных. Однако, постоянные затраты остаются неизменными лишь внутри релевантного уровня объема производства, в границах которого можно с определенной уверенностью судить о деловой активности предприятия. В очень длительном периоде все затраты имеют тенденцию к колебаниям. Существенное изменение производственных мощностей, оборудования, трудовых ресурсов и других производственных факторов приводит к увеличению или уменьшению постоянных затрат. Таким образом, затраты являются постоянными только внутри ограниченного периода времени. Для целей оперативного планирования и управления используют годовой отрезок времени. Предполагается, что внутри этого периода постоянные затраты остаются неизменными.
Некоторые затраты нельзя классифицировать ни как переменные, ни как постоянные. Полупеременные затраты имеют переменные и постоянные компоненты. Часть этих затрат меняется при изменении объема производства, а часть остается фиксированной в течение определенного периода времени.
Пример полупеременных затрат: расходы на оплату телефонных услуг. Часть этих затрат составляет фиксированную сумму абонентской платы, другая часть — оплата за междугородние и международные разговоры — является переменной. Такие расходы анализируются не как единое целое, отдельные составляющие их компоненты учитываются в группе постоянных и переменных затрат.
Соотношение между затратами и объемом производства представлено на графике 2.1.[5,227].
График 2.1 — Соотношение между затратами и объемом производства: 1 — переменные затраты; 2 — полупеременные затраты; 3 — постоянные затраты
Поскольку график зависимости представляет собой прямую линию, то функция может быть описана уравнением [6,172]:
y = a + bx,
где y — общая сумма затрат при объеме производства x;
- x — объем производства, физических едениц;
- a — уровень постоянных издержек;
- b — ставка переменных издержек.
Это уравнение можно представить и в другом виде [1,57]:
З = ПЗ + (ПрЗ * Х),
где З — общая сумма затрат;
- ПЗ — постоянные затраты;
- ПрЗ — переменные затраты на единицу продукции;
- Х — объем производства.
Поскольку полупеременные затраты могут быть разделены на постоянную и переменную компоненты, то постоянная компонента — сумма постоянных затрат за период, а переменная компонента — сумма переменных затрат на единицу продукции.
Соотношение суммы затрат и объема производства представлено на график 2.2. [2,308].
График 2.2 — Соотношение суммы затрат и объема производства
Если объем производства выразить количеством проданных единиц продукции Х, а цену реализации единицы обозначить ЦРед, то общая сумма выручки Вр будет равна[1,63]:
Вр = ЦРед * Х,
Взаимосвязь затрат, объема и прибыли представлена на графике 2.3. [5, 228].
График 2.3 — Взаимосвязь затрат, объема и прибыли: 1 — постоянные расходы; 2 — полная себестоимость; 3 — выручка от реализации продукции
В теории и практике отечественного учета группировке затрат на переменные и постоянные не уделялось должного внимания. В странах с развитой рыночной экономикой это деление положено в основу современных систем управления затратами.
Современные системы управления базируются на анализе зависимости между изменениями объема производства, выручки от реализации продукции, затрат и чистой прибыли. Такой анализ получил название «операционного», от сокращения его английского наименования — CVP.
Операционный анализ — основной инструмент оперативного финансового планирования на предприятии, который позволяет отслеживать зависимость финансовых результатов деятельности от затрат, объема производства и цены.
В отличие от внешнего финансового анализа, результаты операционного (внутреннего) анализа могут составлять коммерческую тайну предприятия.
Ключевыми элементами операционного анализа являются:
- порог рентабельности;
- операционный рычаг;
- запас финансовой прочности.
CVP-анализ позволяет определить выручку, при которой предприятие не имеет ни убытков, ни прибыли. Такой объем выручки называют критической точкой. Для ее нахождения можно использовать 3 метода:
- графический;
- расчетный;
- маржинальной прибыли.
Заметим также, что сила воздействия операционного рычага всегда рассчитывается для определенного объема продаж, для данной выручки от реализации.
На графике 2.3. точка, в которой линия выручки от реализации пересекает линию совокупных затрат, является критической (К).
В ней суммарный объем выручки равен суммарным затратам (точка равновесия).
Точка равновесия не имеет большого практического значения, так как основное внимание обращено на зону получения прибыли. Область ниже критической точки — это область убытков. Область выше точки К — область прибыли.
Таким образом, критическая точка — это точка, с которой предприятие начинает зарабатывать прибыль. Критическую точку также называют точкой безубыточности или порогом рентабельности.
Точка безубыточности может быть рассчитана различными методами: разные авторы приводят разные методики расчета. В данной курсовой работе приведены формулы лишь некоторых авторов.
Точка безубыточности (простая, реальная) учитывает только текущие затраты, она рассчитывается по формуле [2,310]:
Если предприятию необходимо погашать накопленные долги (а значит, и обеспечить соответствующие объем продаж и денежный поток), вводится понятие точки долговой безубыточности, она рассчитывается по формуле [2,310]:
Другой способ определения критической точки основан на концепции маржинальной прибыли.
Маржинальная прибыль — это превышения выручки от реализации над всеми переменными затратами:
Маржинальная прибыль = Выручка от реализации — Переменные затраты
Если из маржинальной прибыли вычесть постоянные затраты, то получим величину операционной прибыли:
Операционная прибыль = Маржинальная прибыль — Постоянные затраты
Критическая точка может быть определена как точка, в которой разница между маржинальной прибылью и постоянными затратами равна нулю, или точка, в которой маржинальная прибыль равна постоянным затратам.
Уравнение точки равновесия (критической точки) при маржинальном подходе в единицах продукции может быть выражено следующим образом:
- Где FC — постоянные затраты;
- CM — маржинальная прибыль на единицу продукции.
Анализ критической точки с поправкой на фактор прибыли может быть использован как основа для оценки прибыльности предприятия. В этом случае используется уравнение:
Выручка от реализации = Переменные Затраты + Постоянные Затраты + Прибыль
Таким образом, целевой объем продаж, который обеспечивал бы получение целевой величины прибыли, можно рассчитать как отношение суммы постоянных затрат и прибыли к разнице между ценой и переменными затратами на единицу продукции. Эта разница между ценой и переменными затратами, отнесенная к единице продукции, и составляет маржинальную прибыль на единицу продукции.
Для проведения анализа зависимости затрат, объема и прибыли делают определенные допущения:
- поведение постоянных и переменных затрат может быть точно определено;
- затраты и доходы имеют прямую тесную связь;
- в пределах релевантного уровня рентабельность и производительность производства не меняются;
- затраты, цены и структура продукции в течение планируемого периода не меняются;
- объем производства приблизительно равен объему реализации.
К сожалению, как уже отмечалось раньше, не всегда представляется точно отнести производственные издержки к переменным или постоянным. В этом случае используется один из трех методов дифференциации издержек [11, 71]:
1. Метод максимальной и минимальной точки.
2. Графический (статистический).
3. Метод наименьших квадратов.
При первом методе сначала определяется ставка переменных издержек, т.е. средних переменных расходов в себестоимости единицы продукции, по формуле [6, 171]:
|
Ставка переменных издержек |
= |
|||
где Кmax — максимальный объем производства, тыс. шт.;
- Кmin,% — минимальный объем производства в процентах к максимальному.
Затем определяется общая сумма постоянных издержек по формуле:
|
Постоянные издержки |
= |
Максимальная общая сумма издержек |
— |
Ставка переменных издержек |
Кmax |
||
При дифференциации издержек графическим методом используется корреляционный анализ, но сами коэффициенты корреляции не вычисляются.
Метод наименьших квадратов является более точным, но достаточно трудоемким, поскольку основывается на статистической обработке данных. В его основе лежат понятия так называемых атрибутивного (качественного) и результативного признаков.
Действие операционного рычага состоит в том, что любое изменение выручки от реализации продукции всегда порождает более сильно изменение прибыли. Степень чувствительности прибыли к изменению выручки от реализации — сила операционного рычага зависит от соотношения постоянных и переменных затрат в общих затратах предприятия. Чем выше удельный вес постоянных затрат в общем объеме затрат на производство и реализацию продукции, тем больше сила операционного рычага. Это означает, что большей силой операционного рычага обладают предприятия, использующие дорогостоящее оборудование и имеющие высокую долю внеоборотных активов. И наоборот, саамы низкий уровень операционного рычага наблюдается у тех предприятий, где высок удельный вес переменных затрат.
На предприятиях с высокой силой операционного рычага прибыль очень чувствительна к изменению выручки от реализации. Даже незначительное снижение выручки может привести к значительному снижению прибыли.
Действие операционного рычага порождает особые типы риска:
- производственный риск;
риск излишних постоянных затрат в условиях конъюнктуры
Так как постоянные затраты могут мешать переориентации производства, не давая возможность быстро диверсифицировать активы или сменить рыночную нишу. Таким образом, производственный риск является функцией структуры издержек производства.
При благоприятной конъюнктуре предприятие с большой силой операционного рычага (высокой фондоемкостью) будет иметь дополнительный финансовый выигрыш. Очевидно, что наращивать фондоемкость производства следует с большой осторожностью, когда есть уверенность, что объемы реализации продукции будут расти.
В практических расчетах для определения силы воздействия операционного рычага применяют следующую формулу:
Сила воздействия операционного рычага = Валовая моржа/Прибыль
Сила операционного рычага показывает, на сколько процентов изменится прибыль при изменении выручки на один процент.
Задавая тот или иной темп прироста объема реализации, можно определить, в каких размерах возрастет сумма прибыли при сложившейся на предприятии силе операционного рычага. Различия в достигаемом эффекте на предприятиях будут определяться различиями в соотношении постоянных и переменных затрат.
Понимание механизма действия операционного рычага позволяет целенаправленно управлять соотношением постоянных и переменных затрат в целях повышения эффективности текущей деятельности предприятия. Это управление сводится к изменению значения силы операционного рычага при различных тенденциях конъюнктуры товарного рынка и стадиях жизненного цикла предприятия.
При неблагоприятной конъюнктуре товарного рынка, а также на ранних стадиях жизненного цикла предприятия его политика должна быть нацелена на снижение силы операционного рычага за счет экономии постоянных затрат.
При благоприятной конъюнктуре рынка и при наличии определенного запаса прочности экономия постоянных затрат может быть существенно ослаблена. В такие периоды предприятие может расширить объем реальных инвестиций, проводя модернизацию основных производственных фондов. Поскольку постоянные затраты в меньшей степени поддаются быстрому изменению, предприятия, имеющие высокую силу операционного рычага, теряют гибкость в управлении своими затратами.
Основной принцип управления переменными затратами заключается в их постоянной экономии.
Запас финансовой прочности (показатель безопасности) — это уровень безопасности предприятия. Расчет этого показателя позволяет оценить возможность дополнительного снижения выручки от реализации продукции в границах точки безубыточности. Запас финансовой прочности — это разница между выручкой от реализации и порогом рентабельности. Запас финансовой прочности измеряется либо в финансовом выражении, либо в процентах к выручке от реализации продукции. Он выражает величину, по достижении которой может начаться снижение объема выручки от реализации и возникновение убытков, и рассчитывается по следующей формуле[4,154]:
затрата продукция себестоимость прибыль
Оценка действия производственного рычага
Процесс управления активами, направленный на возрастание прибыли, характеризуется понятием рычага (левериджа) — фактора, незначительное изменение которого может существенно отразиться на результативных показателях [4,151].
В современных условиях на российских предприятиях вопросы регулирования массы и динамики прибыли выходят на одно из первых мест в управлении финансовыми ресурсами. Решение данных вопросов входит в рамки операционного (финансового) менеджмента[3, 148].
Эффект производственного рычага (ЭПР) показывает степень чувствительности прибыли от реализации к изменению выручки от реализации. Величина ЭПР чрезвычайно возрастает при падении объема производства и приближении его к порогу рентабельности, при котором предприятие работает без прибыли. То есть в этих условиях небольшое увеличение выручки от реализации порождает многократное увеличение прибыли, и наоборот[9, 72].
Эффект производственного рычага рассчитывается по следующей формуле [3,150]:
ЭПР = (Вр — ПрЗ)/ Пр ,
где Пр — прибыль от реализации;
- Вр — выручка от реализации;
- ПрЗ- переменные затраты.
Найденное значение эффекта операционного рычага в дальнейшем используется для прогнозирования изменения прибыли в зависимости от изменения выручки предприятия.
Анализ приведенных расчетов позволяет сделать вывод о том, что в основе изменения эффекта операционного рычага лежит изменение удельного веса постоянных затрат в общей сумме затрат предприятия. При этом необходимо иметь в виду, что чувствительность прибыли к изменению объема продаж может быть неоднозначной на предприятиях, имеющих различное соотношение постоянных и переменных затрат. Чем ниже удельный вес постоянных затрат в общей сумме затрат предприятия, тем в большей степени изменяется величина прибыли по отношению к темпам изменения выручки предприятия.
Следует отметить, что в конкретных ситуациях проявление механизма операционного рычага имеет ряд особенностей, которые необходимо учитывать в процессе его использования.
Эти особенности состоят в следующем [9, 73]:
1. Положительное воздействие ЭОР начинает проявляться лишь после того, как предприятие преодолело точку безубыточной своей деятельности.
Для того, чтобы положительный ЭОР начал проявляться, предприятие в начале должно получить достаточной размер маржинального дохода, чтобы покрыть свои постоянные затраты. Это связано с тем, что предприятие обязано возмещать свои постоянные затраты независимо от конкретного объема продаж, поэтому чем выше сумма постоянных затрат, тем позже при прочих равных условиях оно достигнет точки безубыточности своей деятельности. В связи с этим, пока предприятие не обеспечило безубыточность своей деятельности, высокий уровень постоянных затрат будет являться дополнительным «грузом» на пути к достижению точки безубыточности.
2. По мере дальнейшего увеличения объема продаж и удаления от точки безубыточности эффект операционного рычага начинает снижаться. Каждый последующий процент прироста объема продаж будет приводить ко все меньшему темпу прироста суммы прибыли._
3. Механизм операционного рычага имеет и обратную направленность — при любом снижении объема продаж в еще большей степени будет уменьшаться размер прибыли предприятия.
4. Между эффектом операционного рычага и прибылью предприятия существует обратная зависимость. Чем выше прибыль предприятия, тем ниже ЭОР и наоборот. Это позволяет сделать вывод о том, что операционный рычаг является инструментом, уравнивающим соотношение уровня доходности и уровня риска в процессе осуществления производственной деятельности.
5. Эффект операционного рычага проявляется только в коротком периоде. Это определяется тем, что постоянные затраты предприятия остаются неизменными лишь на протяжении короткого отрезка времени. Как только в процессе увеличения объема продаж происходит очередной скачок суммы постоянных затрат, предприятию необходимо преодолевать новую точку безубыточности или приспосабливать к ней свою производственную деятельность. Иными словами, после такого скачка эффект операционного рычага проявляется в новых условиях хозяйствования по-новому.
Понимание механизма проявления эффекта операционного рычага
позволяет целенаправленно управлять соотношением постоянных и переменных затрат в целях повышения эффективности производственно-хозяйственной деятельности при различных тенденциях конъюнктуры товарного рынка и стадии жизненного цикла предприятия.
Использование механизма операционного рычага, целенаправленное
управление постоянными и переменными затратами, оперативное изменение их соотношения при меняющихся условиях хозяйствования позволяет увеличить потенциал формирования прибыли предприятия.
Эффект производственного рычага можно рассчитать также по формулам [9, 74]:
ЭПР = Вр — VC/Пр, ЭПР = FC + Пр/Пр = 1+ FC/Пр ,
где FC — постоянные издержки;
- VС — переменные издержки.
Величина эффекта производственного рычага всегда рассчитывается для определенного объема продаж и выручки от реализации и определенной доли переменных затрат в суммарных затратах. Доля переменных затрат в полных затратах рассчитывается по данным внутреннего учета.
Эффект операционного рычага характеризует коэффициент, который рассчитывается по формуле:
Темп прироста прибыли от продаж, %
К операционного рычага = ———————————————————
Темп прирост выручки, %
Данная формула позволяет ответить на вопрос, каким будет прирост прибыли в зависимости от конкретного прироста объема продаж при сложившейся структуре расходов. Например: на 1 % прироста объема продаж у данного предприятия приходится 6 % прироста операционной прибыли.
Основными источниками риска для предприятия являются производственный и финансовый риски. Неустойчивость спроса и цен сырья, удельного веса постоянных затрат, уровень ЭПР генерируют предпринимательский риск. Чем больше ЭПР, тем больше предпринимательский риск.
Для того, чтобы оценить взаимосвязь выручки от реализации, маржинальной прибыли и прибыли от основной деятельности, рассчитывается производственный (операционный) рычаг по следующей формуле [6, 172]:
Оп.рыч. = Валовая маржа/ Прос,
где Оп.рыч. — операционный рычаг;
- Прос — прибыль от основной деятельности.
Экономическое содержание валовой маржи (маржинальной прибыли) — это вклад предприятия в постоянные расходы, которые оно несет в любом случае, даже тогда, когда объем продаж равен 0.
Маржинальная прибыль — это разность между выручкой от реализации и переменными затратами, или сумма постоянных расходов и прибыли от реализации, её формула имеет следующий вид [4, 156]:
МПр = Вр — VС
МПр = FC + Пр
Производственный (операционный) рычаг показывает, на сколько изменится прибыль от основной деятельности предприятия при изменении выручки на 1%. Например, значение рычага 15% говорит, что при изменении выручки от реализации на 1% прибыль предприятия изменится на 15%.
Используя формулу производственного рычага, можно рассчитать, насколько потребуется сократить постоянные или переменные издержки фирмы, с тем, чтобы компенсировать данное изменение выручки от реализации.
При увеличении объемов реализации предприятие, имеющее высокий производственный рычаг, имеет возможность более высокими темпами повышать прибыль, чем предприятия с низким производственным рычагом. Однако, необходимо помнить, что производственный рычаг, как и любой другой рычаг, может действовать в обратную сторону. При снижении объемов реализации темп снижения прибыли будет более высоким у предприятия, имеющего высокий производственный рычаг.
Таким образом, чем больше производственный рычаг, тем выше зависимость предприятия (с точки зрения получаемой прибыли) от объемов реализации продукции.
Влияние же эффекта операционного рычага зависит от соотношения переменных и постоянных расходов. При этом влияние может быть как положительным, так и отрицательным . Положительное влияние эффекта операционного рычага проявляется только после того, как достигнут объем продаж, при котором покрываются постоянные расходы, т.е. критический объем продаж.
При этом, достижение безубыточности произойдет быстрее у того предприятия, у которого выше доля переменных расходов. Но, после прохождения критического объема, более высокими темпами будет расти прибыль предприятия, имеющего большую долю постоянных расходов.
В то же время, возможен и отрицательный эффект операционного рычага. При снижении объема продаж прибыль будет падать тем более быстрыми темпами, чем выше доля постоянных расходов.
Величина производственного рычага зависит от структуры текущих затрат — величины переменных и постоянных затрат в себестоимости продукции. Чем больше переменных затрат в составе затрат (себестоимости реализованной продукции), тем ниже производственный рычаг.
Управление производственным рычагом заключается в изменении структуры затрат — изменении доли переменных и постоянных затрат.
В составе затрат на производство продукции достаточно сложно выделить элементы, которые могут переводиться из разряда постоянных в переменные или наоборот. Пример затрат, которые организация может устанавливать как переменные или постоянные, — заработная плата.
Например, в период кризиса при трудно прогнозируемом объеме сбыта продукции, встречалась практика установления зависимости заработной платы административно-управленческого и производственного персонала от объемов реализуемой продукции (с выделением базовой постоянной величины).
При этом заработная плата переходила в разряд переменных затрат, что способствовало минимизации убытков при сокращении объемов реализации.
Как отмечалось выше, снижение производственного рычага — это снижение доли постоянных затрат. В составе постоянных затрат был выделен элемент, который возможно сделать переменным — это заработная плата административно-управленческого персонала. Перевод затрат на оплату труда в разряд переменных предполагает установление зависимости зарплаты от объемов реализации как процента от объемов продаж.
С точки зрения максимизации прибыли (минимизации убытков) более выгодным является:
- высокий производственный рычаг в случае устойчивого роста объемов реализации;
- низкий производственный рычаг в случае прогнозируемого снижения объемов реализации, либо трудно прогнозируемого объема реализации [8,140].
Правило производственного рычага утверждает, что увеличение постоянных издержек выгодно сказывается на прибыльности фирмы. Сила воздействия операционного рычага показывает, сколько процентов изменения прибыли дает каждый процент изменения выручки, и тем самым указывает на степень предпринимательского риска: чем больше сила воздействия операционного рычага, тем больше предпринимательский риск [7, 198].
Однако, длина рычага, позволяя расширить размеры прибыли, одновременно увеличивает финансовый риск деятельности фирмы.
При удлинении производственного рычага увеличивается та доля затрат, которая не может быть изменена в коротком периоде времени.
Следовательно, структура финансовых затрат становится менее гибкой и менее приспособленной к изменениям [10, 527].
Переменные издержки, напротив, являются более гибкими, эластичными, лучше реагируют на изменения во внешней и внутренней среде фирмы.
Увеличивая их вес в совокупной структуре затрат, фирма делает свой финансовый план более гибким, менее подверженным риску непроизводительных затрат.
Как уже отмечалось, сила воздействия операционного рычага возрастает, когда выручка от реализации снижается.
Однако, при возрастании же выручки от реализации, если порог рентабельности (точка самоокупаемости затрат) уже пройден, сила воздействия операционного рычага убывает: каждый процент прироста выручки дает все меньший и меньший процент прироста прибыли (при этом доля постоянных затрат в общей их сумме снижается).
На небольшом удалении от порога рентабельности сила воздействия операционного рычага будет максимальной, а затем вновь начнет убывать и так вплоть до нового скачка постоянных затрат с преодолением нового порога рентабельности.
Заключение
В данной курсовой работе было рассмотрено управление текущими издержками предприятия.
В первой главе работы приведена классификация текущих издержек. Из первой главы видно, что классификаций издержек много, и представлено достаточное их количество. Но, например, по международным стандартам, принято выделять всего 3 классификации текущих затрат:
1) группировка производственных затрат для определения себестоимости изготовленной продукции и полученной прибыли;
2) группировка производственных затрат для принятия управленческого решения и планирования;
3) группировка производственных затрат для осуществления процесса контроля и регулирования.
Кроме того, говорится о том, что управление затратами — это динамичный процесс, включающий широкий круг управленческих действий, направленных на оптимизацию затрат с целью повышения эффективности работы предприятия и получения преимуществ перед конкурентами.
Вторая глава курсовой работы посвящена определению оптимальной величины себестоимости продукции с использованием методов операционного анализа. Операционный анализ — основной инструмент оперативного финансового планирования на предприятии, который позволяет отслеживать зависимость финансовых результатов деятельности от затрат, объема производства и цены. В отличие от внешнего финансового анализа, результаты операционного (внутреннего) анализа могут составлять коммерческую тайну предприятия.
Во второй главе на рисунках представлено соотношение объема реализации, затрат и прибыли, а также приведены формулы расчета общего объема затрат, выручки, точки безубыточности и др.
Третья глава содержит оценку действия производственного (операционного) рычага. Эффект производственного рычага (ЭПР) показывает степень чувствительности прибыли от реализации к изменению выручки от реализации. Также говориться о том, что величина производственного рычага зависит от структуры текущих затрат. В этой главе также приведены формулы для расчета эффекта производственного рычага, операционного рычага и др.
Таким образом, цель, поставленная во введении, может считаться достигнутой. Задачи — выполненными.
Список литературы
1. «Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия», О.В. Грищенко. Учебное пособие, «ТРТУ», Таганрог, 2000г., с. 112.
2. «Финансовый менеджмент. Технология управления финансами предприятия», О.И. Дранко, «ЮНИТИ», Москва, 2004г., с. 351.
3. «Финансовый менеджмент», И.М. Карасева, М.А. Ревякина, под ред. Д.П. Анискина, «ОМЕГА — Л», Москва, 2006г., с. 335.
4. «Финансовый анализ. Управление финансами» — 2-е издание, Н.Н. Селезнева, А.Ф. Ионова, «ЮНИТИ», Москва, 2006г., с. 639.
5. «Финансовый менеджмент» под ред. Проф. Е.И. Шохина, Москва, «ИД ФБК — Пресс», 2004г., с. 408.
6. «Финансовый менеджмент: Монография», А.С. Кокин, В.Н. Ясенев, Н.И. Яшина, Нижний Новгород, 2006г., с. 428.
7. «Финансовый менеджмент: теория и практика». Учебник/ под ред. Е.С. Стояновой. — 2-е издание, «Перспектива», Москва, 2003г., с. 656.
8. «Финансовый менеджмент», Н.А. Миславская, «ЮНИТИ», Москва, 2005г., с. 342.
9. «Финансовый менеджмент»: Учебное пособие/ Старкова Н. А. — РГАТА имени П.А. Соловьева.- Рыбинск, 2007., с. 174.
10. «Финансовый менеджмент»: теория и практика.- 2-е изд., Ковалев В. В. -М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2007., с. 1024.
11. «Краткосрочная финансовая политика», А.В. Зимовец, Таганрог: Издательство НОУ ВПО ТИУиЭ, 2010., с. 124.
