Комплексный экономический анализ деятельности предприятия

метки: Актив, Период, Средство, Анализ, Источник, Краткосрочный, Собственный, Группа

Для современной рыночной экономики характерна усиливающаяся нестабильность внешней среды. События становятся все более непривычными и непредсказуемыми. Это значит, что деятельность предприятия должна изучаться как система. Системный подход подразумевает исследование не только внутренних, но и внешних связей объекта анализа и предполагает рассмотрение итогов его хозяйственной деятельности как результата взаимодействия всех сторон этой деятельности и всех влияющих на них факторов.

Экономическая деятельность происходит под воздействием различных фактов и явлений. Она также является причиной появления новых фактов. Роль анализа финансово-хозяйственной деятельности заключается в том, чтобы из множества фактов выбрать те, которые в большей степени влияют на результаты хозяйственной деятельности предприятия. [7]

Целью курсовой работы является изучение методики выполнения комплексного экономического анализа и выполнение данной методики.

Задачи курсовой работы:

• рассмотреть понятие экономического анализа;
• рассмотреть формирование методики проведения экономического анализа;
• проанализировать управление ресурсами и затратами на предприятии;
• проанализировать финансовое состояние предприятия;
• оценить рассматриваемые направления анализа;
• предложить мероприятия по улучшению показателей финансово-хозяйственной деятельности.

Экономический анализ — это наука, которая на основании изучения действия экономических законов позволяет выявить особенности, главные черты в деятельности экономических субъектов, всесторонне разучить и рассмотреть их и представить информацию для принятия управленческих решений, как в масштабе государства, так и конкретного предприятия. Экономический анализ сегодня в условиях становления рыночных отношений, представляет собой динамично развивающуюся систему, которая находится на новом этапе развития.

Комплексный экономический анализ состоит из анализа управления ресурсами и затратами и анализа финансового состояния предприятия.

Экономический анализ проявляется в том, что он позволяет на основе действия экономических законов давать количественную и качественную характеристику экономическим явлениям, выявить отклонения в процессе производства и в целом в хозяйственной деятельности предприятия, выявить нарушения действия экономических законов и дать полезную информацию для принятия правильных управленческих решений. Роль знаний приемов и методов экономического анализа на сегодняшний момент достаточно велика: в рыночных условиях предприятия являются самостоятельными хозяйствующими субъектами, от самого предприятия зависит его успешная и эффективная работа, которая невозможна без своевременной, правильной аналитической деятельности по выявлению недостатков, нарушений, изучению влияния факторов на деятельность, поисков резервов.

Экономический анализ деятельности предприятия ООО ‘ИКЕА Дом’

... в транспортировке и хранении. Отдел Логистика: Логистика - часть экономической науки и область деятельности, предмет которых заключается в ... дизайн будет наилучшим образом отвечать потребностям покупателей. Анализ условий жизни людей даёт компании ... долгосрочная рентабельность. Приоритетным направлением деятельности IKEA of Sweden является развитие стратегии ассортимента. IKEA of Sweden отвечает ...

В качестве совокупного объекта анализа выступает хозяйственная деятельность организаций. Это сложная система взаимодействия техники, технологии, организации производства и труда, социальных условий хозяйствования и других элементов в процессах снабжения и сбыта, производства и реализации, в работе с инструментами финансового рынка.

Хозяйственная деятельность и те процессы, что в ней происходят, являются объектом исследования многих наук: экономической теории, макро- и микроэкономики, управления, организации и планирования производственно-финансовой деятельности, статистики, бухгалтерского учета, экономического анализа.

Объектами экономического анализа являются экономические результаты хозяйственной деятельности. На промышленном предприятии это производство и реализация продукции, ее себестоимость, использование материальных, трудовых и финансовых ресурсов, финансовые результаты, финансовое состояние предприятия и т.д.

Предметом экономического анализа является раскрытие сущности экономических явлений и процессов, чтобы на этой основе дать правильную оценку достигнутых результатов, выявить резервы повышения эффективности производства, обосновать планы и управленческие решения. Классификация, систематизация, моделирование, измерение причинно-следственных связей является главным методологическим вопросом в анализе. [2]

Источниками информации для выполнения курсовой работы являются формы бухгалтерской отчетности: бухгалтерский баланс и отчет о прибылях и убытках, учебные пособия и другая специальная литература.

1. Анализ управления ресурсами и затратами

1.1. Расчет показателей эффективности использования ресурсов

Для того чтобы оценить эффективность использования ресурсов необходимо провести анализ основных фондов, материальных и трудовых ресурсов, имеющихся у предприятия.

Основные средства — это отражённые в бухгалтерском <#»657968.files/image001.gif»> = 0×378,576 + 0 = 0

= -34,784 ×125 + 0 = -4348 тыс. руб.

∆В = В1 — В0 = ∆В(Ч)+ ∆В(ПТ) = 0 — 4348 = — 4348 тыс. руб.

На основании интегрального метода выявлено, что выручка в целом снизилась на 4348 тыс. руб., т. к. численность рабочих не изменилась, то влияние на показатель оказало только изменение производительности труда. Оно и привело к уменьшению выручки на 4348 тыс. руб. Баланс отклонений выполняется.

1.3. Анализ структуры и динамики затрат

Затраты — денежное выражение всех расходов организации, которые она несет в связи со своей предпринимательской деятельностью. [6] Анализ затрат на производство состоит в определении динамики и структуры себестоимости продукции, для него используют такие показатели как полная себестоимость и показатель затрат на 1 рубль продукции (затратоемкость).

Таблица 4 — Динамика и структура себестоимости продукции СПК «Спасское»

Показатели	Предыдущий период	Отчетный период	Изменения, +/-	Структура, %
				Пред.	Отч.	Изм.
1	2	3	4	5	6	7
1. Материальные затраты	20080	22553	+2473	52,12	48,58	-3,54
2. Расходы на оплату труда	731	625	-106	1,91	1,35	-0,56
3. Отчисления на социальное	190	163	-27	0,49	0,35	-0,14
4. Амортизационные отчисления	10434	15800	+5366	27,08	34,02	+6,94
5. Прочие затраты	7090	7301	+211	18,4	15,7	-2,7
6. Полная себестоимость	38525	46442	+7917	100	100	—

Так как среди приложений нет пятой формы отчетности, амортизационные отчисления и прочие затраты находили самостоятельно. Для этого был задан коэффициент годности 20% или 0,8 (фонды СПК являются устаревшими).

Исходя из того, что коэффициент годности — это отношение остаточной стоимости к первоначальной, находим первоначальную стоимость (отношение остаточной стоимости, которая дана в балансе, к коэффициенту годности).

Отсюда находим амортизационные отчисления, которые равны разнице между первоначальной и остаточной стоимостью. Прочие затраты приняли за 20% от себестоимости, указанной в форме №2 (см. Приложение 2).

Из таблицы 4 видно, что наибольшую долю в составе себестоимости в отчетном периоде занимают материальные затраты, поэтому определим как влияет изменение доли на рост себестоимости:

а% = в% × с (4)

где а% — изменение полной себестоимости;

• в% — изменение удельной доли материальных затрат;
• с — доля материальных затрат в предыдущем периоде.

а%мз = -3,54 × 0,5212 = -1,85%

В результате уменьшения удельной доли материальных затрат на 3,54%, полная себестоимость уменьшилась на 1,85% — это положительный факт, но значение незначительное, и поэтому не приводит к уменьшению затрат на продукцию. Полная себестоимость продукции в отчетном периоде увеличилась на 7917 тыс. руб. Это произошло за счет увеличения всех элементов затрат, кроме расхода на оплату труда и отчислений на социальное страхование, что свидетельствует об отрицательной динамике, т.к. увеличивают общие затраты предприятия. Материальные затраты в отчетном периоде занимают 48,58% в общей себестоимости, это является положительным фактом, так как не превышает 50%, что говорило бы о значительной материалоемкости продукции. Значительную часть в составе себестоимости занимают амортизационные отчисления — 34,02 %, что свидетельствует о капиталоемкости продукции. Третье место по величине занимают прочие затраты — 15,7%, которые в отчетном периоде все же снизились на 2,7%. Отчисления на социальное страхование занимают всего 0,35%, что почти не значительно для общей себестоимости. Так же незначительную долю занимают расходы на оплату труда — 1,35%. Что говорит о незначительной трудоемкости продукции. Расчет этих показателей с помощью MS Excel приведен в Приложении 3.

В ходе проведения анализа затрат на производство оценивают влияние факторов на показатель затратоемкости. В частности, на нее влияют: количество продукции одного вида, удельный вес этой продукции в общем объеме, цена материалов, цена вида продукции и удельный расход материалов. [6] Но так как нет таких подробных данных о продукции предприятия, то проводят факторный анализ для выявления влияния выручки и себестоимости продукции на затратоемкость.

Таблица 5 — Расчет затратоемкости продукции СПК «Спасское»

Показатели	Предыдущий период	Отчетный период	Изменения, +/-
Себестоимость продукции, С	38525	46442	+7917
Выручка, В	47322	42974	-4348
Затратоемкость, ЗЕ=С/В	0,8141	1,08069	+0,26659

ЗЕ0=С0 /В0 = 38525/47322 = 0,8141 (руб./руб.)

ЗЕусл.1 =С1 /В0 = 46442/47322 = 0,9814(руб./руб.)

ЗЕусл.2 =С1 /В1 = 46422/42974 = 1,08069 (руб./руб.) = ЗЕ1

∆ЗЕ(С) =ЗЕусл.1 — ЗЕ0 =0,9814 — 0,8141= +0,1679 ( руб./руб.)

∆ЗЕ(В) =ЗЕусл.2 — ЗЕусл.1 = 1,08069 — 0,9814 = +0,09929 ( руб./руб.)

∆ЗЕ = ∆ЗЕ(С) — ∆ЗЕ(В)= 0,1679 + 0,09929 = 0, 26659 (руб./руб.)

В предыдущем периоде затратоемкость составила 0,8141 руб./руб., а в отчетном — 1, 08069 руб./руб. Показатель вырос на 0,26659 руб./руб., что свидетельствует об отрицательной динамике. В большей степени затратоемкость увеличилась под влиянием изменения себестоимости на 0,1679руб./руб., что является отрицательным фактором. Под влиянием изменения выручки затратоемкость увеличилась на 0,09929 руб./руб., что также является отрицательным фактором.

2.
Анализ финансового состояния предприятия

2.1. Анализ динамики состава и структуры имущества и источников его образования

Финансовое состояние предприятия выражается в соотношении структур его активов и пассивов, т.е. средств предприятия и источников их формирования, отражает его способность расплачиваться по своим долговым обязательствам. [1]

Для оценки динамики активов и пассивов предприятия проводят горизонтальный анализ бухгалтерского баланса предприятия (см. Приложение 1).

Он состоит в сравнении показателей каждой статьи актива и пассива баланса, раздела баланса предыдущего и отчетного периода, выявлении абсолютных и относительных отклонений.

Таблица 6 — Динамика активов и пассивов СПК «Спасское»

Показатели	Предыдущий период	Отчетный период	Изменения
			+/-	%
I. Внеоборотные активы
Основные средства	41734	63198	+21464	151,4
Незавершенное строительство	27991	4624	-23367	16,52
Итого по разделу I	69725	67822	-1903	97,27
II. Оборотные активы
Запасы, в т.ч.	37219	44044	+6825	118,34
Сырье, материалы и др.	20080	22553	+2473	112,32
Животные на выращивании и откорме	15599	18753	+3154	120,23
Затраты в незаверш. производстве	1505	2709	+1204	180
Готовая продукция	35	29	-6	82,86
Дебит. задолженность (в теч. 12 мес.)	2344	1037	-1307	44,24
в т.ч. покупатели и заказчики	2001	632	-1369	31,58
Краткосрочные финансовые вложения	19	19	—	100
Денежные средства	83	64	-19	77,11
Прочие оборотные активы	16	16		100
Итого по разделу II	39681	45180	+5499	113,86
БАЛАНС	109406	113002	+3596	103,29
III. Капитал и резервы
Уставный капитал	1025	636	-389	62,05
Добавочный капитал	17537	17537	—	100
Нераспределенная прибыль	36586	46075	+9489	125,94
Итого по разделу III	55148	64248	+9100	116,5
IV. Долгосрочные обязательства
Займы и кредиты	35574	39325	+3751	110,54
Прочие долгосрочные обязательства	3608	3445	-163	95,48
Итого по разделу IV	39182	42770	+3588	109,16
V. Краткосрочные обязательства
Займы и кредиты	2350	1500	-850	63,83
Кредиторская задолженность, в т.ч.	12702	4484	-8218	35,3
Поставщики и подрядчики	9542	2279	-7263	23,88
Задолженность перед персоналом организации	731	625	-106	85,5
Задолженность по налогам и сборам	1720	339	-1381	19,71
Прочие кредиторы	709	1241	+532	175,04
Доходы будущих периодов	24	—	-24	—
Итого по разделу IV	15076	5984	-9092	39,69
БАЛАНС	109406	113002	+3596	103,29

На основании данных из таблицы 6 можно оценить динамику активов и пассивов предприятия.

Итог баланса увеличился на 3596 тыс. руб., что свидетельствует об увеличении имущества предприятия, что в относительном выражении составило 3,29%. Это говорит о намерении СПК «Спасское» продолжать свою деятельность в будущем и признается положительным. Раздел баланса «Внеоборотные активы» уменьшился на 1903 тыс. руб. На это оказало влияние значительное изменение в сторону уменьшения по статье «Незавершенное строительство». Раздел баланса «Оборотные активы» увеличился на 5499 тыс. руб., что является положительным. Увеличение произошло в основном за счет роста запасов, а в особенности животных на выращивании и откорме, на 6825 тыс. руб., что является положительным фактором. Также на изменение оборотных активов повлияло уменьшение краткосрочной дебиторской задолженности на 1307 тыс. руб. и денежных средств на 19 тыс. руб. Влияние на изменение запасов оказало увеличение материалов на 2473 тыс. руб., и животных на выращивании и откорме на 3154 тыс. руб. Собственные средства организации в предыдущем периоде составили 55148 тыс. руб., а в отчетном периоде 64248 тыс. руб., что свидетельствует о наличии у предприятия собственных средств и динамика в отчетном периоде положительная. Раздел баланса «Долгосрочные обязательства» увеличился на 3588 тыс. руб., а раздел «Краткосрочные обязательства» уменьшился на 9092 тыс. руб. Увеличение долгосрочных обязательств произошло за счет увеличения займов и кредитов на 3751 тыс. руб., а уменьшение краткосрочных обязательств произошло за счет уменьшения кредиторской задолженности перед поставщиками и подрядчиками на 7263 тыс. руб. и по налогам и сборам на 1381 тыс. руб. В общем динамику активов и пассивов СПК модно признать положительной.

Для оценки структуры активов и пассивов предприятия проводят вертикальный анализ бухгалтерского баланса (см. Приложение 1).

Он состоит в определении доли каждого раздела в итоге баланса, доли каждой статьи баланса в итоге баланса, выявлении изменения доли.

Таблица 7 — Структура баланса СПК «Спасское»

Показатели	Предыдущий период	Доля в % к итогу	Отчетный период	Доля в % к итогу	Изменения доли, +/-
I. Внеоборотные активы
Основные средства	41734	38,15	63198	55,93	+17,78
Незавершенное строительство	27991	25,58	4624	4,09	-21,49
Итого по разделу I	69725	63,73	67822	60,02	-3,71
II. Оборотные активы
Запасы, в т.ч.	37219	34,02	44044	38,98	+4,96
Сырье, материалы и др.	20080	18,35	19,96	+1,61
Животные на выращивании и откорме	15599	14,26	18753	16,6	+2,34
Затраты в незаверш. пр-ве	1505	1,38	2709	2,4	+1,02
Готовая продукция	35	0,03	29	0,026	-0,004
Дебиторская задолженность	2344	2,14	1037	0,92	-1,22
в т.ч. покупатели и заказчики	2001	1,83	632	0,56	-1,27
Краткосрочные финансовые вложения	19	0,017	19	0,0168	-0,002
Денежные средства	83	0,08	64	0,06	-0,02
Прочие оборотные активы	16	0,0146	16	0,0141	-0,0005
Итого по разделу II	39681	36,27	45189	39,98	+3,71
БАЛАНС	109406	100	113002	100	—
III. Капитал и резервы
Уставный капитал	1025	0,94	636	0,56	-0,38
Добавочный капитал	17537	16,03	17537	15,52	-0,51
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	36586	33,44	46075	40,77	+7,33
Итого по разделу III	55148	50,41	64248	56,86	+6,45
IV. Долгосрочные обязательства
Займы и кредиты	35574	32,52	39325	34,8	+2,28
Прочие ДО	3608	3,3	3445	3,05	-0,25
Итого по разделу IV	39182	35,81	42770	37,85	+2,33
V. Краткосрочные обязательства
Займы и кредиты	2350	2,15	1500	1,33	-0,82
Кредиторская задолженность	12702	11,61	4484	3,97	-7,64
в т.ч. поставщики и подрядчики	9542	8,72	2279	2,02	-6,7
задолженность перед персоналом организации	731	0,67	625	0,55	-0,12
Задолженность по налогам и сборам	1720	1,57	339	0,35	-1,22
Прочие кредиторы	703	0,64	1241	1,1	+0,46
Доходы будущих периодов	24	0,16	—	—	-0,16
Итого по разделу IV	15076	13,78	5984	5,3	+10,84
БАЛАНС	5962	100	5886	100	—

По данным таблицы 7 можно оценить структуру активов и пассивов баланса.

В активе доля внеоборотных активов в отчетном году снизилась на 3,71% и составила 60,02%, а доля оборотных активов увеличилась на 3,71% и составила 39,98%. Это соотношение является оптимальным и означает, что у СПК нет превышения иммобильных средств над оборотными активами и недостатка оборотных средств для осуществления производственной деятельности. В отчетном периоде наибольшую долю в активе составили статьи: основные средства (55,93%), запасы (38,98%) и незавершенное строительство (4,09%).

В пассиве доля собственного капитала в отчетном году выросла на 6,45% и составила 56,86%, а доля заемного составила 43,14%, так как доля собственного капитала превысила 40%, это можно считать положительным фактом. Также положительным является превышение доли долгосрочных заемных источников над краткосрочными (37,85% к 5,3%).

В отчетном периоде наибольшую долю в пассиве баланса составили статьи: нераспределенная прибыль (40,77%), займы и кредиты (34,8%) и добавочный капитал (15,52%).

Таким образом, оценив структуру активов и пассивов предприятия, можно сделать вывод об удовлетворительной структуре баланса.

2. Анализ ликвидности и платежеспособности

2.1. Расчет и оценка коэффициентов ликвидности

Ликвидностью называют способность ценностей превращаться в деньги. С одной стороны, это величина, обратная по отношению ко времени, необходимому для быстрой продажи актива по данной цене. С другой стороны, это сумма, которую можно за него выручить. Анализ ликвидности баланса начинается с того, что все активы и пассивы предприятия делят на четыре группы (активы — в зависимости от скорости превращения в денежные средства; пассивы — в зависимости от срочности оплаты).

Группа АI — наиболее ликвидные — денежные средства и краткосрочные финансовые вложения за минусом собственных акций, выкупленных у акционеров.

Группа АII — быстрореализуемые — дебиторская задолженность, платежи по которым ожидаются в течение 12 месяцев (при расчетах из АII вычитают данные по расчетам с учредителями по взносам в уставный капитал и данные по статьям прочих дебиторов и прочих кредиторов).

Группа АIII — медленно реализуемые активы — запасы (материалы, сырье, готовая продукция, остатки в незавершенном производстве, кроме расходов будущих периодов), налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям, дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются после 12 месяцев).

Группа АIV — труднореализуемые — основные средства, нематериальные активы, долгосрочные финансовые вложения.

Первые три группы в процессе хозяйственной деятельности могут постоянно меняться и относятся к текущим активам организации. Они более ликвидны, чем остальные.

Группа ПI — наиболее срочные — кредиторские задолженности, задолженности учредителям по выплате доход, прочие краткосрочные обязательства, ссуды, не погашенные в срок.

Группа ПII — краткосрочные — кредиты банков, займы, платежи по которым задолженность должна быть погашена в течение 12 месяцев.

Группа ПIII — долгосрочные — долгосрочные кредиты и займы.

Группа ПIV — постоянные пассивы — итог III раздела баланса, доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и платежей из V раздела баланса. Для сохранения баланса итог 4 группы необходимо уменьшить на величину расходов будущих периодов. [4]

Абсолютно ликвидным будет считаться баланс, для которого выполняются

1. АI≥ПI;

2. АII≥ПII;

3. АIII≥ПIII;

4. АIV≤ПIV.

Таблица 8 — Группы активов и пассивов СПК «Спасское»

Актив	Предыдущий период	Отчетный период	Пассив	Предыдущий период	Отчетный период
АI	102	83	ПI	12702	4484
АII	2344	103	ПII	2350	1500
АIII	37219	44044	ПIII	39182	42770
АIV	69725	67822	ПIV	55172	64248
Итого	109406	113002	Итого	109406	113002

АI≤ПI; АII≤ПII; АIII≥ПIII; АIV≥ПIV.

На основании таблицы 8 можно оценить выполнение соотношений активов и пассивов. Не выполнение первого и второго соотношения свидетельствуют о неплатежеспособности предприятия в ближайшее время. Выполнение третьего соотношения показывает перспективную ликвидность. Не выполнение четвертого соотношения свидетельствует о неликвидном балансе предприятия, т.е. об отсутствии у предприятия собственных средств.

Таким образом, баланс предприятия не может считаться абсолютно ликвидным. Недостаток средств по одной группе активов компенсируется избытком по другой группе. Однако компенсация имеет место лишь по стоимостной величине, в реальной же платежной ситуации менее ликвидные активы не могут заместить более ликвидные.

Анализ ликвидности баланса состоит в оценке платежеспособности предприятия и расчете и оценке коэффициентов ликвидности. Ликвидность менее динамична, чем платежеспособность, поэтому коэффициенты ликвидности наиболее полно раскрывают и оценивают анализ ликвидности и платежеспособности. Но если предприятие имеет высокий имидж, то оно может быть платежеспособным, даже если у предприятия не удовлетворительная ликвидность.

Для оценки платежеспособности предприятия необходимо рассчитать коэффициенты ликвидности, оценить их динамику и сравнить их значения с нормативными значениями.

Таблица 9 — Динамика коэффициентов ликвидности СПК «Спасское»

Коэффициенты	Норм. значение	Предыдущий период	Отчетный период	Изменение +/-
1	2	3	4	5
1. Коэффициент абсолютной ликвидности 0,2-0,30,0080,013+0,005
2. Коэффициент уточненной ликвидности 0,7-1,00,1630,031-0,132
3. Коэффициент текущей ликвидности 1-22,647,39+4,75
4. Коэффициент платежеспособности ≥21,00021-0,0002
5. Коэффициент утраты ≥10,90-

По данным таблицы 9 можно проанализировать платежеспособность предприятия.

Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какая часть текущей задолженности может быть погашена к моменту составления баланса. Значение коэффициента абсолютной ликвидности в отчетном периоде (0,013) не укладывается в нормативный диапазон 0,2-0,3, поэтому имеющаяся краткосрочная задолженность может быть погашена более чем за 5дней. Коэффициент абсолютной ликвидности увеличился на 0,005, что является положительным, но в отчетном периоде значение коэффициента не удовлетворяет норме. Коэффициент промежуточной (уточненной) ликвидности отражает прогнозируемые платежные способности организации при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами. Значение коэффициента промежуточной (уточненной) ликвидности в отчетном периоде (0,031) также не укладывается в нормативный диапазон 0,7-1,0, следовательно, предприятие не может покрыть свои краткосрочные обязательства за счет наличных денежных средств. Коэффициент промежуточной ликвидности уменьшился на 0,132, что является отрицательным, т.к. в отчетном периоде значение коэффициента не удовлетворяет норме. Коэффициент текущей ликвидности показывает, в какой степени текущие активы предприятия покрывают текущие обязательства. Значение коэффициента текущей ликвидности (7,39) не укладывается в нормативный диапазон 1-2, таким образом, значительное превышение нормативного значения свидетельствует о нерациональном вложении предприятием своих средств и о неэффективном их использовании. Коэффициент текущей ликвидности больше нормативного значения, поэтому далее рассчитывается коэффициент утраты. Коэффициент утраты составил 0,90, что меньше 1, следовательно, существуют тенденции к утрате платежеспособности в течение 3 месяцев. Коэффициент общей платежеспособности, который показывает способность предприятия покрыть все свои обязательства, составил в отчетном году 1, что меньше 2, следовательно, предприятие не способно покрыть все свои обязательства.

2.2 Расчет и оценка абсолютных и относительных показателей финансовой устойчивости

Финансовая устойчивость является отражением стабильного превышения доходов над расходами. Она обеспечивает свободное маневрирование денежными средствами предприятия и способствует бесперебойному процессу производства и реализации продукции. Финансовая устойчивость формируется в процессе всей производственно-хозяйственной деятельности и может считаться главным компонентом общей устойчивости предприятия. Финансовая устойчивость базируется на оптимальном соотношении между активами и источниками их формирования. [3]

Целью анализа абсолютных показателей финансовой устойчивости является определение наличия достаточного количества денежных средств. Исходя из этого определяется тип финансовой устойчивости.

Таблица 10 — Динамика абсолютных показателей финансовой устойчивости СПК «Спасское»

Показатель	Предыдущий период	Отчетный период	Изменение +/-
1	2	3	4
1. Собственные средства, Ис (тыс. руб.)	55148	64248	+9100
2. Внеоборотные активы, ВА (тыс. руб.)	69725	67822	-1903
3. Долгосрочные обязательства, Кт (тыс. руб.)	39182	42770	+3588
4. Краткосрочные обязательства, Кt (тыс. руб.)	15076	5984	-9092
5. Запасы, З (тыс. руб.)	37219	44044	+6825
6. СОС=Ис-ВА (тыс. руб.)	-14577	-3574	+11003
7. СД=(Ис+Кт)-ВА (тыс. руб.)	24605	39248	+14643
8. ОИ=(Ис+Кт+Кt)-ВА (тыс. руб.)	39681	45180	+5499
9. +/- СОС=СОС-З (тыс. руб.)	-51796	-47618	+4178
10. +/- СД=СД-З (тыс. руб.)	-12614	-4796	+7818
11. +/- ОИ=ОИ-З (тыс. руб.)	+2468	+1136	-1332

На основании таблицы 10 можно оценить финансовую устойчивость предприятия. Наличие собственных средств для формирования запасов и затрат выросло на 11003 тыс. руб., но тем не менее является отрицательной величиной, что свидетельствует о недостатке собственных средств, наличие собственных и долгосрочных заемных источников выросло на 14643 тыс. руб., наличие общей суммы источников для формирования запасов и затрат уменьшилось на 1332 тыс. руб. Как видно из таблицы в отчетном периоде:

• +/- СОС = — 47618 тыс. руб. < 0,

+/- СД = — 4796 тыс. руб. < 0,

+/- ОИ = + 1136 тыс. руб. > 0,

следовательно, у организации неустойчивое финансовое положение. Такое положение организации характеризуется возникновением нарушения платежеспособности, расчетной дисциплины, снижением эффективности деятельности организации, низкой рентабельностью. Но на этой стадии предприятие еще может вернуться к нормальному финансовому положению.

Целью анализа относительных показателей финансовой устойчивости является расчет и оценка относительных показателей финансовой устойчивости, которые подразделяются на три группы:

• группа — характеризует состояние оборотных активов (коэффициенты обеспеченности оборотными активами, обеспеченности запасов собственными оборотными средствами, маневренности);
• группа — характеризует состояние основных средств, производственный потенциал (коэффициент производственного назначения);
• группа — характеризует состояние финансовой независимости от внешних источников финансирования (коэффициенты автономии, соотношения заемных и собственных средств, финансовой устойчивости и финансирования).

Коэффициенты финансовой устойчивости позволяют определить влияние различных факторов на изменение финансового состояния предприятия, оценить его динамику. Каждая группа коэффициентов отражает определенную сторону финансового состояния предприятия. [4]

Таблица 11 — Динамика относительных показателей финансовой отчетности СПК «Спасское»

Показатели	Предыдущий период	Отчетный период	Изм. +/-	Норм. значение
1. Собственные средства, Ис (тыс. руб.)	55148	64248	+9100	—
2. Долгосрочные обязательства, Кт (тыс. руб.)	39182	42770	+3588	—
3. Краткосрочные обязательства, Кt (тыс. руб.)	15076	5984	-9092	—
4. Запасы, З (тыс. руб.)	37219	44044	+6825	—
5.Стоимость основных фондов, F (тыс. руб.)	41734	63198	+21464	—
6. Материальные запасы, МЗ (тыс. руб.)	20080	22553	+2473	—
7. Денежные средства, ДС (тыс.руб.)	83	64	-19	—
8. Дебиторская задолженность, ДЗ (тыс.руб.)	1037	-1307	—
9. Итого баланса, (тыс.руб.)	109406	113002	+3596	—
10. СОС, (тыс.руб.)	-14577	-3574	+11003	—
11. Коэффициент автономии, Ка=Ис/Итого баланса	0,5041	0,5686	+0,0645	≥0,5
12. Коэффициент соотношения заемных и собственных источников, Кз/с=(КТ+Кt)/Ис	0,9839	0,7588	-0,2251	1:2
13. Коэффициент финансирования Кфинанс.=Ис/(КТ+Кt)	1,0164	1,3178	+0,3014	>1
14. Коэффициент финансовой устойчивости Кфин.уст.=(Ис+КТ)/Итого баланса	1,1414	0,9470	-0,1944	чем выше, тем лучше
15. Коэффициент маневренности Км=СОС/(Ис+КТ)	-0,1545	-0,0334	+0,1211	чем выше, тем лучше
16.Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами Коб.сос=СОС/З	-0,3917	-0,0811	+0,3106	≥0,1
17. Коэффициент производственного назначения Кп.н.=(F+МЗ+НЗП)/Итого баланса	0,5649	0,7588	+0,1939	≥0,5
18. Коэффициент прогноза банкротства Кп.б.=(Итог4+Итог5)/Итог баланса	0,4959	0,4314	-0,0645	≤0,5

На основании таблицы 11 можно сделать следующие выводы по оценке относительных показателей финансовой устойчивости. Коэффициент автономии, показывающий долю собственных источников в общей сумме источников финансирования, в отчетном периоде вырос на 0,0645 и составил 0,5686, что соответствует нормативному значению. Коэффициент соотношения заемных и собственных источников равен 0,7588, что выше нормы и свидетельствует о том, что из всех источников 1/3 принадлежит заемным источникам. Коэффициент финансирования составил 1,3178, что больше 1, он показывает, что организация финансируется в большей степени за счет собственных средств. Коэффициент финансовой устойчивости в предыдущем периоде составил 1,1414 , а в отчетном- 0,9470, т.е. доля источников, которыми предприятие может пользоваться длительное время, равна 100,14% и 94,7% соответственно. Отрицательное значение коэффициента маневренности (-0,0334) свидетельствует о том, что средства предприятия сосредоточены в иммобильной форме. Отрицательное значение коэффициента обеспеченности запасов собственными оборотными средствами (-0,0811) свидетельствует об отсутствии собственных оборотных средств для формирования нормальной величины запасов. Значение коэффициента производственного назначения (0,7588) больше норматива 0,5, что говорит о том, что предприятие в большей степени вкладывает средства в сферу производства и сферу обращения, это создает благоприятные тенденции для создания производственного потенциала организации. Коэффициент прогноза банкротства в предыдущем периоде составил 0,4959, а в отчетном 0,4314. Значение коэффициента удовлетворяет нормативному и свидетельствует об отсутствии финансовых затруднений у предприятия в отчетном году.

Таким образом, рассчитав и проанализировав абсолютные и относительные показатели финансовой устойчивости, можно сказать, что положение предприятия относительно неустойчивое, но на данной стадии оно еще может стабилизировать свое положение.

Заключение

В данной курсовой работе была изучена методика выполнения комплексного экономического анализа и проведен комплексный экономический анализ на примере сельскохозяйственного производственного кооператива «Спасское».

В состав комплексного экономического анализа входят анализ управления ресурсами и затратами и анализ финансового состояния предприятия. Анализ управления ресурсами и затратами показал неэффективное использование основных фондов и материальных ресурсов в СПК, вследствие этого уменьшился объем производства и выручки, а также увеличилась себестоимость выпускаемой продукции, что является отрицательным фактором, трудовые ресурсы же используются эффективно.

Анализ финансового состояния предприятия состоит из анализа динамики состава и структуры имущества и источников его образования и анализа ликвидности и платежеспособности. Анализ динамики состава и структуры имущества и источников его образования показал, что динамика активов и пассивов и структура баланса СПК является положительной. Анализ ликвидности и платежеспособности предприятия показал неликвидность баланса предприятия, вследствие чего возникло неустойчивое финансовое положение СПК, что может привести к неплатежеспособности предприятия и отсутствию у него средств для развития производства, но на данной стадии предприятие еще способно стабилизировать свое положение.

Для восстановления финансовой устойчивости предприятию необходимо повышать эффективность использования основных фондов и материальных ресурсов, снижать себестоимость производимой продукции. Также следует стабилизировать платежеспособность, расчетную дисциплину, повышать эффективность деятельности организации. Для этого организации необходимо оптимизировать структуру пассивов — увеличить собственные источники средств. Кроме того на восстановление финансовой устойчивости влияют внешние факторы. Например, экономические и социальные условия хозяйствования, такие как платежеспособный спрос (перестать финансировать своих покупателей, то есть своевременно требовать денежные средства за выполненные работы) и экономическая политика правительства, ее стабильность и обоснованность (можно добиться льгот и субсидий для СПК, так как предприятие относится к сельскохозяйственному сектору, одному из наиболее поддерживаемых государством).

Список литературы

1. Баканов М. И. , Шеремет А. Д. Теория экономического анализа. — М.: Финансы и статистика, 2008 г., с. 312

2. Басовский Л. Е., Басовская Н. Е. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие. — М.: ИНФРА-М, 2008 г., с. 211

3. Васильева Л. С., Петровская М.В. Финансовый анализ: Учебное пособие. — М.: Кнорус, 2009 г., с. 178

4. Канке А. А.., Кошевая И. П. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие. — М.: Форум — ИНФРА-М, 2008 г., с. 196

5. Ковалев В. В., Волкова О. Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. — М.: «Проспект», 2008 г., с. 146

6. Лысенко Д. В. Экономический анализ: Учебник. — М.: «Проспект», 2008 г., с. 305

7. Пястолов С. М. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. — 3-е изд. — М.: «Академия», 2008 г., с. 203

8. Селезнева Н. Н., Ионова А. Ф. Финансовый анализ: Учебное пособие. — М.: ЮНИТИ — Дана, 2008 г., с. 173

9. Шеремет А.Д. , Сайфулин Р.С. «Методика финансового анализа» М.: «Проспект», 2008 г., с.214

10.Федотова М.А. «Сколько стоит бизнес», М. «Перспектива», 2008 г., с. 156