Анализ и максимизация прибыли предприятия

метки: Предприятие, Затрата, Средство, Расход, Прибыль, Актив, Реализованный, Запас

• выявить проблемы предприятия;
• предложить мероприятия по максимизации прибыли предприятия.

Информационной базой исследования являются данные бухгалтерского баланса и отчетности Общества с ограниченной ответственностью «Евроопт»».

Основная часть дипломной работы состоит из трех глав.

В первой главе рассматривается общая характеристика предприятия: история создания, цели, задачи и организационно-правовая форма предприятия; структура управления предприятием; описана характеристика персонала и организация оплаты труда; анализируются экономические показатели предприятия ООО «Евроопт».

Во второй главе рассматривается экономическая сущность прибыли.

В третьей главе анализируется прибыль предприятия и предлагаются мероприятия по ее максимизации.

1. Общая характеристика ООО «Евроопт»

1.1 История создания, правовой статус

Предприятие «Евроопт» создано в 1999 г. как предприятие, специализирующееся по производству продукции.

Целями деятельности Общества является производство качественной продукции и извлечение прибыли.

Предметом деятельности Общества по Уставу являются любые виды деятельности, не запрещенные законодательством РФ и УР.

Общество создано без ограничения срока деятельности.

По организационно – правовой форме предприятие создано как общество с ограниченной ответственностью (ООО).

Полное фирменное наименование предприятия: Общество с ограниченной ответственностью «Евроопт».

Зарегистрированный адрес Общества: 426039 г. Ижевск, Воткинское шоссе, д.140,офис 234.

Общество с ограниченной ответственностью «Евроопт» является юридическим лицом, которое имеет в собственности обособленное имущество и отвечает им по своим обязательствам; может от своего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественные права, нести обязанности, быть истцом и ответчиком в суде.

Уставный капитал Общества разделен на доли, определенных учредительными документами, размеров; учредители (участники) Общества не отвечают по его обязательствам и несут риск убытков, связанных с деятельностью Общества, в пределах стоимости внесенных ими вкладов.

Общество действует на основании Гражданского кодекса Российской Федерации, Федерального закона «Об обществах с ограниченной ответственностью», иных нормативных правовых актов Российской Федерации и учредительного документа Общества — Устава.

Общество с ограниченной ответственностью

... осуществляются по решению общего собрания участников общества, принятому всеми участниками общества единогласно. Заключение Таким образом, что общество с ограниченной ответственностью является наиболее удобной формой коммерческой организации на ”просторах” развивающейся российской экономики. ...

Текущие цели Общества состоят в следующем:

• расширение рынков сбыта путем увеличения производства и реализации продукции;
• обеспечение устойчивого конкурентного преимущества на рынках сбыта;
• решение социальных проблем работников.

В своей деятельности предприятие заключает договоры купли-продажи, поставки, аренды.

1.2. Структура управления и виды деятельности

Структура управления представляет собой упорядоченную форму элементов системы управления и связи между ними, обеспечивающую разделение труда в управлении и выражающую сложившиеся отношения подчиненности и функционального соответствия.

Организационная структура предприятия представлена на рисунке 1.

ООО «Евроопт»

Рис. 1. Организационная структура ООО «Евроопт»

По организационной структуре предприятия можно сказать следующее: предприятие имеет линейно-функциональную организационную структуру; управление производственно-хозяйственной и финансовой деятельностью осуществляет генеральный директор, который назначается и утверждается на эту должность решением учредителей.

Достоинством организационной структуры является наличие эффективных вертикальных связей, к слабой стороне организационной структуры следует отнести отсутствие горизонтальных связей.

На рисунке 2 представлена структура управления ООО «Евроопт».

Директор ООО «Евроопт»

Рис. 2. Структура управления ООО «Евроопт»

Директор подчиняется учредителям предприятия, участвует в проводимых им регулярных совещаниях и отчитывается по всем вопросам, связанным с деятельностью предприятия.

Директор имеет два заместителя.

Всеми вопросами, связанными с эксплуатацией оборудования, зданий и сооружений, техническими и технологическими возможностями и мощностями, заведует заместитель директора по общим вопросам.

Вопросами, связанными с производством, заведует зам.директора по производству.

Директор самостоятельно определяет порядок приема и увольнения работников. Формы, системы и размер оплаты труда, распорядок рабочего времени, порядок предоставления выходных дней и отпусков работникам определяются генеральным директором в соответствии с его компетенцией.

Руководители структурных подразделений Общества назначаются и освобождаются от должности приказами директора.

Внутри отделов взаимосвязь работников линейная: начальник — заместитель – специалист – служащий — рабочий. Для таких структур характерна жесткая централизация работы. Централизованная структура управления уменьшает вероятность хищений товарно-материальных ценностей на местах, а с другой стороны ухудшается гибкость всей структуры, так как для решения даже мелких оперативных вопросов необходимо согласование с высшим руководством.

Таблица 1

Структура продукции по ассортиментным группам

Наименование	Доля 2006 г., %	Доля 2007 г., %
1	2	3
Тротуарная плитка	15	8
Заборные плиты	9	7
Лотки	13	15
Перемычки	15	16
Тротуарные бордюры	25	25
Водостоки	20	26
Бордюры из пластиковых форм	3	3
Итого	100	100

Как показывают данные таблицы 1, доля ассортиментных групп за два года практически не изменилась. Первое место занимает водостоки и тротуарные бордюры, второе место занимает лотки и перемычки, третье место занимает заборные плиты.

В таблице 2 приведена структура покупателей ООО «Евроопт».

Таблица 2

Структура покупателей

Покупатели	Удельный вес, %
Удмуртская Республика	38
Пермская область	27
Башкирия	25
Челябинская область	10
Итого	100

Как показывают данные таблицы 2, среди покупателей ООО «Евроопт» основным являются жители Удмуртии, их доля составляет 38%.

1.3 Ресурсы предприятия и основные экономические показатели

Рассмотрим основные средства ООО «Евроопт».

Основные средства предприятия представляют собой совокупность материально-вещественных ценностей, созданных общественным трудом, длительно участвующих в процессе производства в неизменной натуральной форме и переносящие свою стоимость на изготовление.

Согласно существующей классификации основные средства по своему составу в зависимости от целевого назначения и выполняемых функций подразделяются на следующие виды:

• здания,
• сооружения,
• передаточные устройства,
• машины и оборудование, в том числе:
• силовые,
• рабочие,
• измерительные и регулирующие предметы,
• вычислительная техника,
• транспортные средства,
• прочие основные фонды.

Здание и сооружения производственного назначения, передаточные устройства, машины и оборудование, транспортные средства формируют основные фонды производственного назначения ООО «Евроопт».

Соотношение отдельных групп основных фондов в их общем объеме представляет собой видовую (производственную) структуру основных фондов. В зависимости от непосредственного участия в производственном процессе производственные основные фонды подразделяются на: активные (обслуживают решающие участки производства и характеризуют производственные возможности предприятия) и пассивные (здания, сооружения, инвентарь, обеспечивающие нормальное функционирование активных элементов основных фондов).

В основном, масса производственных основных фондов сосредоточена в активной части.

О видовой структуре основных средств ООО «Евроопт» можно судить по данным, представленным в табл.3.

Таблица 3

Видовая структура основных средств ООО «Евроопт»

Элементы основных средств	%
Основные средства (всего), из них:	100
— здания	28
— сооружения	21
— передаточные устройства	6
— машины и оборудование, в том числе:	28
— транспортные средства	14
— инструменты и инвентарь	1
— прочие основные фонды	2

Структуру основных средств представим в виде диаграммы (рис. 3).

Рис.3. Структура основных средств ООО «Евроопт»

Рассмотрим показатели использования основных средств :

• фондоотдача;
• фондоемкость.

Фондоотдача показывает сколько продукции произведено на один рубль основных средств:

Фо = Q: ОС _ср , (1)

где Q – стоимость произведенной продукции,

ОС _ср — средняя стоимость основных средств

Фо ₂₀₀₆ = 3273965 : 1716513 = 1,9 руб.

Фо ₂₀₀₇ = 2940479 : 1696733,5 = 1,7 руб.

Сокращение данного показателя на 0,2 руб. (1,7 — 1,9) является отрицательным моментом в работе предприятия.

Фондоемкость — это величина, обратная фондоотдаче, она показывает сколько капитала потребуется для производства продукции на один рубль:

Фе = 1 : Фо (2)

Фе ₂₀₀₆ = 1 : 1,9 = 0,5 руб..

Фе ₂₀₀₇ = 1 : 1,7= 0,6 руб..

Рост данного показателя на 0,1 руб. (0,6 – 0,5) является отрицательным моментом.

Таблица 4

Эффективность использования основных средств ООО «Евроопт»

Показатель	Год		Абсолютное изменение	Темп прироста, %
	2006	2007
Товарная продукция, руб.	3157629	2866133	-291496	-9,23
Стоимость основных фондов, руб.	1716513	1696733,5	-19779,5	-1,1
Фе, руб.	0,5	0,6	0,1	20
Фо, руб.	1,9	1,7	-0,2	-10,5

Из показателей табл.4 можно сказать следующее: за отчетный период фондоотдача уменьшилась на 0,2 руб. или на 10,5 %, что свидетельствует о снижении эффективности использования основных средств.

Рассмотрим оборотные средства ООО «Евроопт».

Оборотные средства предприятия в отличие от основных средств расходуются в каждом производственном цикле, и их стоимость переносится на продукт труда целиком и сразу.

При анализе использования оборотных средств рассчитывается показатель коэффициент оборачиваемости оборотных средств (К об):

Коб= Р : О (3)

где Р – выручка;

О — средний остаток оборотных средств,

К об ₂₀₀₆ = 3273965 х 2 : (654792+593613) = 5,2

К об ₂₀₀₇ = 2940479 х 2 : (593613 +758674) = 4,3

Сокращение данного показателя на 0,9 (с 5,2 до 4,3) является отрицательным моментом.

Коэффициент загрузки средств в обороте — величина, обратная коэффициенту оборачиваемости оборотных фондов, которая характеризует средний остаток оборотных средств, приходящихся на 1 рубль их оборота.

Кз=1 : Коб, (4)

Кз ₂₀₀₆ = 1 : 5,2 = 0,19

Кз ₂₀₀₇ = 1 : 4,3 = 0,23

Рост данного показателя на 0,04 (с 0,19 до 0,23) является отрицательным моментом в работе предприятия.

Средняя продолжительность одного оборота оборотных фондов (в днях) (скорость 1-ого оборота) рассчитывается по формуле:

С=Д : Коб или С = Д х Кз= ДО : Р, (5)

где Д — продолжительность отчетного периода в днях;

• Коб — число оборотов среднего остатка оборотных фондов.

Соб ₂₀₀₆ =365 : 5,2 = 70 дней,

Соб ₂₀₀₇ = 365 : 4,3 = 85 дней.

Скорость оборачиваемости оборотных средств увеличилась на 15 дней (85-70) , что является отрицательным моментом.

Рассмотрим динамику численности персонала по категориям:

Таблица 5

Динамика численности персонала ООО «Евроопт» по категориям

Наименование категории	2006 г.	2007 г.	Изменения
			Абсолют.	Относит.
Руководители, чел.	8	8	—	—
Специалисты, чел.	34	28	-6	82
Служащие, чел.	22	11	-11	50
Рабочие, чел.	91	93	+2	102
Итого	155	140	-15	90

По данным таблицы 5 можно сказать следующее: общая численность персонала ООО «Евроопт» в 2007 г. уменьшилась на 10 % (100-90).

Численность руководителей осталась без изменения.

Доля рабочих в общей численности персонала увеличилась на 2 % по отношению к 2006 г.

Численность специалистов сократилась на 18%.

Наибольшее сокращение произошло в категории служащих (на 50 %), причинами этого сокращения являются:

• личные мотивы;
• уход на пенсию;
• переезд в другой город;
• объединение двух отделов;
• и т.д.

На сегодняшний день эффективность действующей системы стимулирования является головной болью большинства российских предприятий.

Система стимулирования работников ООО «Евроопт», по своему составу и формам внешне достаточно убедительная, но по своему качеству она недостаточно эффективна. Это относится как к материальному, так и к нематериальному (моральному) стимулированию.

Нематериальное стимулирование на предприятии развито очень слабо, что скорее является следствием управленческих проблем предприятия. Такие виды воздействия, как замечания, предупреждения, выговоры, применяются в исключительных случаях. Нематериальные формы поощрения практически не применяются. В конечном итоге все сводится к материальному стимулированию.

Стимулирование персонала ООО «Евроопт» регулируется Положением об оплате труда и премировании работников, которое распространяется на всех работников предприятия.

Формы оплаты труда, применяемые на ООО «Евроопт», представим в табл.6.

Таблица 6

Формы оплаты труда, применяемые на ООО «Евроопт»

Основные работники	Сдельно – премиальная и повременно-премиальная
Специалисты	Повременно-премиальная
Руководители	Контрактная

По данным табл.6 можно сказать следующее: в ООО «Евроопт» применяют различные формы оплаты труда.

Согласно «Положения об оплате труда и премировании персонала ООО «Евроопт»», структура заработной платы работников предприятия состоит из следующих частей:

• основной заработной платы по окладам (тарифным ставкам);
• текущее премирование;
• разовое премирование;
• доплаты;
• материальная помощь.

Анализ расходов на оплату труда приведен в табл.7.

Таблица 7

Расходы на оплату труда персонала ООО «Евроопт»

Характеристика показателей	2006 г.	2007 г.	Откл. (+, -)	Темпы роста, %
Расходы по оплате труда (ФОТ), руб.	1162500	1190 000	+27500	102
Численность работников, чел.	155	140	-15	90
Среднемесячная заработная плата одного работника, руб.	7,5	8,5	+1	+113

По данным табл.7 можно сказать следующее: среднемесячная заработная плата одного работника в 2007 г. увеличилась на 13% за счет сокращения численности работников на 10%.

Анализ основных технико-экономических показателей деятельности ООО «Евроопт» представим в таблице 8.

Таблица 8

Динамика основных экономических показателей ООО «Евроопт»

Наименование показателя	2006 г.	2007 г.	Абсолют. откл.	Темп роста, %
Объем товарной продукции, руб.	3157629	2866133	-291496	90,00
Себестоимость продукции, руб.	2604900	2371490	-233410	91,00
Затраты на 1 руб. тов. продукции, коп.	82,50	82,74	+0,24	100,30
Прибыль (убыток) от реализации, руб.	346347	236543	-109804	68,00

Данные табл. 8 свидетельствуют о том, что за 2007 г. объем товарной продукции сократился на 291496 руб. или на 10% по отношению к 2006 г..

Себестоимость товарной продукции за 2007 г. сократилась на 233410 руб. или на 9% по отношению к 2006 г..

Затраты на 1 рубль товарной продукции в 2007 г. практически остались без изменения по отношению к 2006 г.

Прибыль от реализации продукции уменьшилась в 2007 г. на 109804 руб. или на 32 % по отношению к 2006 г..

При спаде объёмов производства продукции, идет сокращение численности персонала в 2007 г. на 10% по отношению к 2006 г.

Анализ затрат на производство продукции

Затраты на производство и реализацию продукции достаточно многообразны по своему составу и экономическому значению.

Для учета и планирования затрат в целом по предприятию, затраты группируют по экономическим элементам. При этом выделяют следующие элементы затрат: материальные затраты; затраты на оплату труда; амортизация основных фондов; отчисления на социальные нужды; прочие денежные затраты.

Проведем сравнение осуществленных в ходе производственной деятельности затрат по экономическим элементам, для этого исходные данные представим в таблице 9.

Таблица 9

Группировка затрат по экономическим элементам

Наименование показателя	2006 г., руб.	%	2007 г., руб.	%	Отклонение, в абсолют. вел.	Темп роста
Материальные затраты	1 268 971	45	1047660	39	-221311	93,00
Затраты на оплату труда	1162 500	41	1190000	45	27500	103,00
Отчисления на соц. нужды	325500	11	333200	13	7700	103,00
Амортизация	60189	2	58418	2	-1771	97,00
Прочие затраты	32739	1	29405	1	-3334	90,00
Итого	2604900	100	2371490	100	-233410	91,04

По данным табл.9 можно сказать следующее: в 2007 г. произошло снижение материальных затрат на 221311 руб. (или на 7%) по отношению к 2006 г.. Это можно объяснить сокращением объема производства.

Затраты на оплату труда повысились на 3% в связи с уменьшением численности персонала на 10%, соответственно увеличились и отчисления на соцнужды.

В целом по таблице 9 можно сказать следующее: наибольший удельный вес в структуре затрат имеют материальные затраты и затраты на оплату труда.

Анализ себестоимости продукции

Под структурой себестоимости понимается соотношение отдельных видов затрат в общем итоге затрат на производство продукции. Изучение структуры себестоимости имеет большое значение при ее планировании и поиске путей ее снижения, поскольку уровень затрат и себестоимости влияет на величину финансового результата, снижение себестоимости один из факторов роста прибыли.

Для учета и планирования затрат в целом по предприятию, затраты группируют по экономическим элементам.

Наряду с группировкой затрат по экономическим элементам, для определения себестоимости продукции, затраты на производство планируются и учитываются по калькуляционным статьям расходов (статьям калькуляции).

Проведем сравнительный анализ по статьям калькуляции по данным отчетного и предшествующего периодов (табл.10).

Таблица 10

Группировка затрат по статьям калькуляции

Наименование статей расходов	2006 г., руб.	2007 г., руб.	Отклонение	Темп роста, %
1	2	3	4	5
Сырье и материалы	333172	79826	-253346	24
Топливо	171 131	162 520	-8611	94
Покупные полуфабрикаты	89 495	130 624	41129	146
Вспомогательные материалы	425 233	405 689	-19543,8	95
Энергия	249 940	269 001	19061	108
Итого материальных затрат	1 268 971	1 047 660	-221311	93
Расходы на оплату труда	1162 500	1190000	27500	103
Отчисления на социальные нужды	325500	333200	7700	103
Амортизация	60189	58417,8	-1771,2	97
Прочие расходы	32739	29405	-3334	89,8
Производственная себестоимость	2604900	2371490	-233410	91,04
Коммерческие расходы	77719	45253	-32466	58,2
Управленческие расходы	244999	287193	+42194	117,22
Полная себестоимость	2927618	2703936	-223682	92,3

По данным табл.10 можно сказать следующее: за счет снижения затрат на сырье и материалы, вспомогательные материалы, а также топливо произошло уменьшение материальных затрат. Снижение затрат на сырье и материалы, а также вспомогательные материалы произошло ввиду снижения объема выпуска, а также роста цен на отдельные материалы. Затраты на топливо уменьшились в связи с сокращением объемов производства, а также в связи с тем, что покупатели ООО «Евроопт» все больше предпочитают забирать продукцию самовывозом. Затраты на энергию возросли за счет роста цен на электроэнергию.

1. 4 Анализ финансового состояния предприятия

Для общей оценки динамики финансовых показателей предприятия проведем сравнительный баланс предприятия (табл.11).

Таблица 11

Сравнительный аналитический баланс

Наименование статей	Абсолютные величины, руб.			Относительные величины, %
	2006 г.	2007 г.	Изменение	2006 г.	2007г.	Темп прироста	Изменения в % к общему изменению валюты баланса
1	2	3	4	5	6	7	8
АКТИВ
I. Внеоборотные активы
1. Нематериальные активы	1297	1216	-81	0,05	0,04	-6,24	-0,17
2. Основные средства	1705401	1688066	-17335	68,6	66,6	-1,01	-36,86
3. Незавершенное строительство	172296	70677	-101619	6,93	2,8	-58,97	-216,10
4. Долгосрочные финансовые вложения	13006	14003	997	0,52	0,55	7,66	2,1
Итого по разделу I	1892000	1773962	-118038	76,1	70,04	-6,24	-251,02
II. Оборотные активы
1. Запасы	300466	343886	43420	12,08	13,57	14,45	92,3
2. Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	57409	68029	10620	23,09	2,68	18,49	22,58
3. Дебиторская задолженность	194043	285847	91804	7,81	11,28	47,31	195,23
4. Краткосрочные финансовые вложения	3215	22677	19462	0,12	0,89	605,34	41,38
5. Денежные средства	38480	38235	-245	1,54	1,50	-0,63	-0,52
Итого по разделу II	593613	758674	165061	23,88	29,95	27,80	351,02
Баланс	2485613	2532636	47023	100	100	1,89	100
ПАССИВ
III. Капитал и резервы
1. Уставный капитал	1067639	1067639	0	42,9	42,15	0	0
2. Добавочный капитал	444426	605686	161260	17,88	23,91	36,28	342,93
3.Резервный капитал	13011	—	-13011	0,52	—	—	-27,6
4. Фонды накопления	291009	—	-291009	11,7	—	—	-618,8
5. Целевые финансирования	—	5061	5061	—	0,2	—	10,7
6. Непокрытый убыток прошлых лет	-120098	—	120098	-4,48	—	—	255,4
7. Нераспределенная прибыль отчетного года	260219	—	-260219	10,47	—	—	-553,3
8. Непокрытый убыток отчетного года	-159321	-38661	120660	-6,4	-1,5	-75,7	256,5
Итого по разделу III	1796885	1639735	-157150	72,29	64,76	-8,7	-334,2
IV. Долгосрочные обязательства
1. Займы и кредиты	—	—	—	—	—	—	—
Итого по разделу IV	—	—	—	—	—	—	—
V. Краткосрочные обязательства
1. Займы и кредиты	78062	282632	204570	3,14	11,15	282,06	435,04
2. Кредиторская задолженность	608219	608521	302	24,47	24,02	0,04	0,64
3. Прочие пассивы	2447	1748	-699	0,09	0,06	-28,56	-1,48
Итого по разделу V	688728	892901	204173	27,71	35,25	29,64	434,2
Баланс	2485613	2532636	47023	100	100	1,89	100

По данным табл.11 можно сказать следующее: в 2007 г. структура имущества ООО «Евроопт» качественно изменилась. В целом активы увеличились на 47023 руб. или на 2 %. Данное изменение в стоимости имущества предприятия связано со значительным увеличением стоимости оборотных активов на 28% и сокращением внеоборотных активов на 6%. Запасы увеличились на 14 %. Произошло значительное увеличение дебиторской задолженности на 47%, что говорит об увеличении задолженности перед предприятием, а это является отрицательным моментом,..

В 2007 г. наблюдается снижение собственных средств предприятия. Самое большое изменение произошло с краткосрочными финансовыми вложениями, они выросли на 605 %.

Анализируя пассив баланса, необходимо отметить снижение доли уставного капитала, что произошло за счет увеличения валюты баланса. Снижение добавочного капитала произошло за счет списания основных средств. Произошло увеличение удельного веса краткосрочных займов и кредитов с 4,79% до 11,16%. Увеличение кредиторской задолженности нельзя оценить однозначно. С одной стороны, большая кредиторская задолженность ухудшает показатели платежеспособности предприятия, но с другой стороны показывает, что предприятие успешно работает с беспроцентными кредитами.

Проведем анализ активов предприятия (табл.12).

Таблица 12

Анализ активов предприятия

Средства предприятия	2006 год	2007 год	Изменение		Структура, %
			По абсолютной величине	В % (темп прироста)	2006 год	2007 год	Темп роста
Внеоборотные активы	1892000	1773962	-118038	-6,24	76,1	70,0	-6,1
Оборотные активы	593613	758674	165061	27,80	23,8	29,9	6,1
Итого	2485613	2532636	47023	1,89	100	100	0

По данным табл.12 можно сказать следующее: горизонтальный анализ активов предприятия показывает, что абсолютная их сумма увеличилась на 47023 руб., или почти на 2%.

Вертикальный анализ активов баланса отражает долю каждой статьи в общей валюте баланса. Он позволяет определить значимость изменений по каждому виду активов и пассивов. Полученные данные показывают, что доля основного капитала сократилась на 6 %, а оборотного соответственно увеличилась — это является положительным моментом в деятельности предприятия.

Финансово-устойчивым называется предприятие, которое:

• за счёт собственных средств покрывает средства, вложенные в активы;
• не допускает неоправданной дебиторской и кредиторской задолженностей;
• расплачивается в срок по своим обязательствам

При анализе финансовой устойчивости изучают:

• ­ определение стоимости материальных запасов;
• ­ расчет наличия собственных оборотных средств;
• ­ расчет наличия функционирующего капитала;
• ­ расчет общей суммы источников формирования материальных запасов;
• сопоставление стоимости материальных запасов с наличием собственных оборотных средств, функционирующего капитала, общей суммой источников формирования материальных запасов;
• наличие излишка или недостатка источников средств для формирования материальных запасов является обобщающим показателем внутренней финансовой устойчивости организации.

Определим группу внутренней финансовой устойчивости, путем сопоставления наличия материальных запасов и их источников.

Абсолютная устойчивость:

• СОС-МЗ >0, (6)

где СОС — собственные оборотные средства;

• МЗ — материальные запасы.

Нормальная финансовая устойчивость:

• СОС-МЗ<0 (7)

Недостаточный уровень внутренней финансовой устойчивости (сохраняется возможность восстановления равновесия за счет пополнения источников собственных средств):

• СОС-МЗ<О ФК-МЗ<0 ИО-МЗ>0, (8)

где ИО — общая сумма источников формирования материальных запасов:

ИО = ФК ⁺ БЗ ⁺ РК , (9)

где БЗ — ссуды банка и займы, используемые для покрытия запасов;

• РК- расчеты с кредиторами по товарным операциям.

Кризисная внутренняя финансовая устойчивость:

• СОС-МЗ<0 ФК-МЗ<0 ИО-МЗ<0 (10)

Оценка рыночной устойчивости предприятия (удовлетворительности структуры баланса) базируется во многом на показателях рентабельности предприятия, эффективности управления и деловой активности.

Таблица 13

Исходные данные анализа финансовой устойчивости, руб.

Показатель		2006 г.	2007 г.	Абсолютизмия
МЗ	Материальные запасы	300466	343886	+43420
СОС	Собственные оборотные средства	-95115	-134227	-39112
ФК	Функционирующий капитал (СОС+590)	-95115	-134227	-39112
БЗ	Ссуды банка и займы используемые для покрытия запасов	78062	282632	+274830
РК	Расчеты с кредиторами по товарным операциям	570277	570649	+372
ИО	Общая сумма источников формирования материальных запасов	553224	719054	+165830
СОС-МЗ	Отклонение суммы собственных оборотных средств от стоимости материальных запасов.	-395581	478113	+873694
ФК-МЗ	Отклонение суммы функционирующего капитала от стоимости материальных запасов	-395581	-478113	+873694
ИО-МЗ	Отклонение общей суммы источников формирования материальных запасов от стоимости материальных запасов	252758	375168	+122410

По данным табл. 13 можно сказать следующее: 2006-2007 гг. характеризуются недостаточным уровнем внутренней финансовой устойчивости, сохраняется возможность восстановления равновесия за счет пополнения источников собственных средств. Предприятие для покрытия части своих запасов вынуждено привлекать дополнительные источники покрытия, например, долгосрочные кредиты и займы и т. д.

Для характеристики рыночной устойчивости используются следующие показатели:

• Коэффициент автономии (>0,6):

Кавт= СС : ВБ, (11)

где СС- собственные средства (капитал)

ВБ — валюта баланса

Кавт2006 = 1796885 : 2485613 = 0,7

Кавт 2007= 1639735 : 2532636 = 0,6

Коэффициент характеризует независимость от источников заемных средств. 0,5 – 0,6 – высокое положительное соотношение. Уменьшение коэффициента означает снижение финансовой устойчивости.

Коэффициент финансовой зависимости:

Кз= ВБ : СС (12)

Кз 2006 = 2485613 : 1796885 = 1,4

Кз 2007 = 2532636 : 1639735 = 1,5

Рост коэффициента означает увеличение доли заёмных средств.

Коэффициент финансовой устойчивости:

К фу = СС : Заёмные +привлечённые средства (13)

Кфу ₂₀₀₆ = 1796885 : 688728 = 2,6

Кфу ₂₀₀₇ = 1639735: 892901 = 1,8.

Чем выше значение коэффициента, тем сильнее финансовая устойчивость предприятия.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами:

Косос= Собственные оборотные средств : Оборотные средства (14)

Косос ₂₀₀₆ = -95115 : 338946 = -0,28

Косос ₂₀₀₇ = -134227 : 382121 = -0,35

минимальное значение = 0,1

оптимальное значение = 0,6-0,8.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами характеризует участие предприятия в формировании мобильной части актива баланса.

Коэффициент маневренности собственных средств показывает, какая часть собственных средств предприятия находится в мобильной форме. Оптимальное значение коэффициента > 0,5.

К _маневр =Собственные оборотные средства : Капитал и резервы (15)

К _маневр 2006 = -95115 : 1796885 = -0,05

К _маневр 2007 = -134227 : 1639735 = -0,08

Таблица 14

Относительные коэффициенты рыночной устойчивости предприятия, руб.

Показатель	Код строки	2006 г.	2007 г.	Темп роста,%
1	2	3	4	5
Остаточная стоимость основных средств	120	1705401	1688066	99
Запасы	210	300466	343886	114
Незавершённое строительство	130	172296	70677	41
Дебиторская задолженность	230+240	194043	285847	147
Оборотные активы	290	593613	758674	128
Собственные оборотные средства	490+640+650-190	-95115	-134227	141
Собственные средства (капитал)	490+640+650	1796885	1639735	91
Заёмные и дополнительно привлечённые источники	590+610+620+ 660	688728	892901	130
Валюта баланса	300 : 700	2485613	2532636	102
Коэффициенты (показатели)
Коэффициент автономии (независимости) (>=0,6)	п7 : п9	0,7	0,6	—
Удельный вес заёмных средств в стоимости имущества (<=0,4)	п8 : п9	0,3	0,4	—
Коэффициент соотношения заёмных и собственных средств (<=1)	п8 : п7	0,4	0,5	—
Удельный вес дебиторской задолженности в стоимости имущества (<=0,4)	п4 : п9	0,07	0,11	—
Доля дебиторской задолженности в текущих активах (<=0,7)	п4 : п5	0,3	0,4	—
Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами (>=0,5)	п6 : п2	-0,3	-0,4	—
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (>=0,1)	п6 : п5	-0,16	-0,17	—
Коэффициент манёвренности (0,5 –0,6)	п6 : п7	-0,05	-0,08	—
Коэффициент реальной стоимости имущества (только для производств. предприятий) (0,5 – 0,6)	(п1+п2+п3): п9	0,87	0,83	—

По данным таблицы 14, можно сделать выводы о рыночной устойчивости предприятия:

Соотношение заемных и собственных средств. Этот показатель в 2006 г. имеет значение 0,4, в 2007 г. — 0,5, что соответствует оптимальному значению.

Коэффициент маневренности собственных оборотных средств в 2006 г. равен –0,05, в 2007 г. равен –0,08, что говорит о неспособности предприятия в случае необходимости пополнять собственные оборотные средства за счет собственных источников.

Динамика коэффициента автономии и коэффициента финансовой зависимости говорит об уменьшении гарантии погашения организацией своих обязательств, а также о повышении зависимости от внешних источников финансирования.

Для характеристики структуры средств организации применяется коэффициент имущества производственного назначения откуда можно сделать вывод, что имущество производственного назначения занимает значительную часть в структуре баланса.

В целом предприятие характеризуется недостаточным уровнем рыночной устойчивости. Причинами этого являются неспособность предприятия покрывать запасы собственными оборотными средствами, увеличение кредиторской задолженности. Для восстановления устойчивости необходимо привлекать долгосрочные заемные средства, наращивать собственный капитал и своевременно погашать дебиторскую задолженность.

Потребно ть в анализе ликви д ности б аланса возни кает в условиях рынка в связи с ус илением фи нансовых огра ничений и необходимостью оценки кредитоспособн ости пред приятия. Ли квидн ость баланса о пределяется как степень покры тия обяз ательств предприятия его активами, срок превращения кото рых в денеж ную форму соответствует ср оку погашения обяз ательств .

Ликвидность активов велич на, о братная ликви дности баланса п овреме ни пре враще ния активов вденеж ные средства. Чем меньше времени требуется, чтоб ы данный вид акти вов обрел денежную форму, тем вы ше его ликвидность. Анализ лик видности баланса заклю чается вс равнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидн ос ти и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обя затель ствами по пассиву, сгруппиров анными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрас тания сроков.

Приводимые ниже группировки о уществляются по отношению к балансу. В з ависимости от с тепени ликвидности, то есть скорости превращения в денежные средства, активы предприятия разделяют ся на следующи е группы:

Наиболее ликвидные активы (А1) – денежные средства, краткосрочные финансовые вложения.

Быстро реализуемые активы (А2) – дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты, прочие активы.

Медленно реализуемые активы (А3) – материальные запасы, налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям, дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты, долгосрочные финансовые вложения.

Трудно реализуемые активы (А4) – статьи раздела I актива баланса, за исключением долгосрочных финансовых вложений.

Наиболее срочные обязательства (П1) – кредиторская задолженность.

Краткосрочные пассивы (П2) — краткосрочные кредиты и займы, прочие краткосрочные пассивы.

Долгосрочные пассивы (П3) – долгосрочные кредиты и займы, доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и платежей.

Постоянные пассивы (П4) – собственные средства организации.

Для определения степени ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу, пассиву. Основные виды ликвидности бухгалтерского баланса следующие:

Абсолютная ликвидность:

(16)

Выполнение пер ых трех нера венств с необходимостью влечет выпол нение и четвертого неравенст ва, поэтому практически сущ ес твенным является сопос тавление итогов первых трех групп по активу и пассиву. Четвертое неравенство носит «балансирующий» характер, и в то же время оно имеет глубокий экономический смысл: его выполнение свидетельствует о соблюд ении минимального ус ловия финанс овой устойчивости – наличии у предприятия со бственных оборотных средств.

В случае, когда одно ли не с колько нераве нст в и меют з нак, противоположный з аф иксированному в оптимальном варианте, ликвидность баланса в большей или мен ьшей степени отличается от абсолютной.

Текущая ликвидность:

(17)

Текущая ликвидность свидетельствует о платежеспособности или неплатежеспособности организации на ближайший к рассматриваемому периоду промежуток времени.

Перспективная ликвидность:

(18)

Перспективная ликвидность представля т собой прогно з платежеспос обности на основе с равнения будущих пос туплений и платеж ей.

Недостаточный уровень перспективной ликвидности

(19)

Баланс организации неликвиден:

(20)

Разделим активы и пассивы баланса на группы и занесем данные в табл.15.

Таблица 15

Анализ ликвидности актива и пассива баланса

Показатель	2006 год	2007 год	Абсолют. изм.
Наиболее ликвидные активы, руб. (А 1 )	41695	60912	+19217
Быстро реализуемые активы, руб. (А 2 )	134372	178723	+44351
Медленно реализуемые активы, руб.(А 3 )	430552	533042	+102490
Трудно реализуемые активы, руб. (А 4 )	1878994	1759959	-119035
Итого активы	2485613	2532636	+47023
Наиболее срочные обязательства, руб. (П 1 )	608219	496	-607723
Краткосрочные пассивы, руб. (П 2 )	80509	284380	+203871
Долгосрочные пассивы, руб. (П 3 )	—	—	—
Постоянные пассивы, руб. (П 4 )	1796885	1639735	-15710
Итого пассивы	2485613	2532636	-22323977
Разность между наиболее ликвидными активами и наиболее срочными обязательствами,  руб. (А 1 – П1 )	-566524	60416	+626940
Разность между быстро реализуемыми активами и краткосрочными пассивами,  руб. (А 2 – П2 )	53863	-105657	-51794
Разность между медленно реализуемыми активами и долгосрочными пассивами,  руб. (А 3 — П3 )	430552	533042	+102490
Разность между постоянными пассивами и трудно реализуемыми активами,  руб. (П 4 – А4 )	-82109	120224	+202333

По данным табл. 15 можно сказать следующее: наиболее ликвидные статьи намного ниже наиболее срочных к погашению обязательств (А1<П1).

Это является очень тревожным фактором и говорит о нехватке быстрореализуемых активов над кредиторской задолженностью.

В 2006 г. баланс предприятия был не ликвиден, так как выполнялось условие П4 < А4 (П4 — А4 < 0).

В 2007 г.баланс предприятия обладал перспективной ликвидностью.

Для комплексной оценки ликвидности баланса рассчитывается интегральный показатель ликвидности.

(21)

Кил ₂₀₀₆ = 238046,60 : 648473,50 = 0,37 Кил ₂₀₀₇ = 310186,10 : 142686,00 = 2,71

Нормальное значение интегрального показателя ликвидности должно быть не ниже 1,00. Следовательно, предприятие не могло полностью платить по своим счетам. Решением проблемы могло стать увеличение оборачиваемости запасов и готовой продукции, а также дебиторской задолженности.

Рассчитаем показатели ликвидности и платежеспособности:

• ­ коэффициент текущей ликвидности;
• ­ коэффициент срочной (критической) ликвидности;
• ­ коэффициент абсолютной ликвидности;
• ­ коэффициент общей платежеспособности.

Для оценки текущей платежеспособности используются три относительных показателя ликвидности, различающихся набором ликвидных средств.

Коэффициент текущей ликвидности (Ктл) – характеризует общую обеспеченность предприятия оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных обязательств предприятия на 2 месяца вперед. Критическое значение – меньше 2,0.

(22)

где Дс — денежные средства;

• Кф — краткосрочные финансовые вложения;
• Дз — краткосрочная дебиторская задолженность;
• Па — прочие оборотные активы;
• Мз — материальные запасы;
• Кк — краткосрочные кредиты и займы;

К ₃ — кредиторская задолженность;

• Рд — расчеты с учредителями по выплате доходов;
• По — прочие краткосрочные обязательства.

Ктл ₂₀₀₆ = 536204 / 688728 = 0,78

Ктл ₂₀₀₇ = 690645 / 892901= 0,77

Коэффициент срочной ликвидности ( Ксл ) – характеризует ликвидность предприятия на 1-2 месяца вперед. Критическое значение – меньше 0,8.

(23)

Ксл ₂₀₀₆ = 235738 : 688728 = 0,34

Ксл ₂₀₀₇ = 346759 : 892901 = 0,38

3. Коэффициент абсолютной ликвидности (Кал) — характеризует ликвидность предприятия на ближайший месяц. Критическое значение – меньше 0,2.

(24)

Кал ₂₀₀₆ = 41695 : 688728 = 0,06

Кал ₂₀₀₇ = 60912: 892901 = 0,07.

Коэффициент общей платежеспособности (Коп):

(25)

где С _к — собственный капитал; Д — долгосрочные обязательства.

К _{оп 2006} = 1796885 : (688728+0) = 2,61

К _{оп 2007} = 1639735: (892901+0) = 1,84

Для наглядности сведём полученные коэффициенты в табл.16.

Таблица 16

Коэффициенты ликвидности

Наименование коэффициента	Условное обозначение	Расчет	2006 г	2007 г	Оптимальное значение
Коэффициент текущей ликвидности	Ктл	стр.290ф1 стр.610+стр.620+стр.660	0,78	0,77	>=2
Коэффициент срочной ликвидности	Ксл	стр.240+стр.250+стр.260	0,34	0,38	0,8-1
Коэффициент абсолютной ликвидности	Кал	стр.260 стр.610+стр.620+стр.660	0,06	0,07	0,2-0,25
Коэффициент общей платежеспособности	Коп	Ск_ стр.610+стр.620+стр.660	2,61	1,84

На основании табл.16 можно сказать следующее:

• коэффициент текущей ликвидности является наиболее показательным для оценки деятельности предприятия. Он характеризует общую обеспеченность предприятия оборотными средствами.

На ООО «Евроопт» в 2006 г. он равен 0,78 и в 2007 г. — 0,77, что говорит о дефиците оборотных средств на предприятии.

Коэффициент срочной ликвидности показывает, какая часть обязательств может быть погашена за счет ожидаемых поступлений. На ООО «Евроопт» данный коэффициент равен критическому значению.

По данным табл.17 можно сказать следующее: в 2007 г. произошло увеличение сроков оборачиваемости, в частности: оборотных активов (запасов, оборотных активов), что является отрицательным моментом деятельности предприятия.

Снижение показателя оборачиваемости дебиторской задолженности за 2006-2007 гг. свидетельствуют об утрате связей с покупателями.

Срок оборачиваемости кредиторской задолженности превосходит срок оборачиваемости дебиторской задолженности.

Сократилась длительность финансового цикла на 23 дня, длительность же операционного цикла увеличилась на 30 дней.

В целом предприятие характеризуется недостаточным уровнем рыночной устойчивости. Причинами этого являются неспособность предприятия покрывать запасы собственными оборотными средствами, увеличение кредиторской задолженности. Для восстановления устойчивости необходимо привлекать долгосрочные заемные средства, наращивать собственный капитал и своевременно погашать дебиторскую задолженность.

Анализ показателей ликвидности и платежеспособности свидетельствует о том, что предприятие обладает низкой платежеспособностью. Предприятие не может погасить краткосрочные обязательства краткосрочными активами или их частью. Оно также обладает имуществом невысокой ликвидности.

Таблица 17

Основные показатели, характеризующие деловую активность ООО «Евроопт»

Показатели	2006 г.	2007 г.	Абсолют. измен.
1. Коэффициент общей оборачиваемости активов (К А )	1,3	1,16	-0,14
2. Средний срок оборачиваемости активов (365/ К А ), дней	280,7	314,6	+33,9
3. Коэффициент оборачиваемости оборотных активов (К ОА )	5,2	4,3	-0,9
4. Средний срок оборачиваемости оборотных активов (365/ К ОА ), дней	70	85	+15
5. Коэффициент оборачиваемости запасов (К З )	8,6	6,8	-1,8
6. Средний срок оборачиваемости запасов (365/ К З ), дней	41,8	52,9	+11,1
7. Коэффициент оборачиваемости денежных средств (Кдс)	86,9	76,7	-10,2
8. Средний срок оборачиваемости денежных средств (365/Кдс), дней	4,2	4,7	+0,5
9. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности (К ДЗ )	16,8	10,2	-6,6
10. Средний срок оборачиваемости дебит задолженности (365/ К ДЗ ), дней	21,4	35,2	+13,8
11. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (К КЗ )	4,2	3,9	-0,3
12. Средний срок оборачиваемости кредит задолженности (365/ К ДЗ ), дней	86,9	93,5	+6,6
13. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала (К К )	1,8	1,7	-0,1
14. Ср. срок оборачиваемости собственного капитала (365/ К К ), дней	202,7	214,7	+12,0
15. Продолжительность операционного цикла, в днях	58,6	88,1	+29,5
16. Продолжительность финансового цикла, в днях	-28,3	-5,4	-22,9

Что касается деловой активности предприятия, то в данном случае имеется факт увеличения сроков оборачиваемости, в частности: оборотных активов (запасов, оборотных активов).

Снижение показателя оборачиваемости дебиторской задолженности свидетельствуют об утрате связей с покупателями. Срок оборачиваемости кредиторской задолженности превосходит срок оборачиваемости дебиторской задолженности.

Фондоотдача имеет невысокие значения на всём протяжении анализируемого периода, это говорит о том, что основные средства загружены не на полную мощность.

В целом по данному разделу можно сказать следующее: предприятие функционирует около 10 лет. Оно имеет своих поставщиков, потребителей и конкурентов. Главная цель ООО «Евроопт» — это получение прибыли, использование ее для развития производства и решения социальных задач.

Данное предприятие занимает свою определенную нишу на рынке производства мебели и имеет преимущества перед основными конкурентами.

Для того, чтобы постоянно поддерживать конкурентоспособность, в ООО «Евроопт» разработана основная концепция развития, которая предусматривает создание современного экологически безопасного предприятия по производству мебели с использованием новейших технологий, в зависимости от спроса маневрировать ассортиментом и ценам для достижения максимальной прибыли.

2. Прибыль хозяйствующего субъекта: теоретические аспекты

2.1 Сущность и значение анализа прибыли

Сущность прибыли заключается не столько во внешнем ее проявлении, сколько во внутренней сущности, а формы проявления – в степени развитости товарного хозяйства.

Как экономическая категория прибыль выражает сложные экономические отношения между:

• предпринимателями (организациями) и работниками по поводу оплаты труда;
• самими предпринимателями (организациями) по поводу товарообменных операций;
• между предпринимателями (организациями) и государством по поводу взаимоотношений с бюджетом и государственными централизованными фондами;

• предпринимателями (организациями) и инвестици_С_ми институтами и т. д.

Эти отношения носят ярко выраженный расчетный характер и имеют множество форм. Прибыль как источник денежных средств опосредует, таким образом, все стадии воспроизводственного процесса – от стадии производства до стадии потребления.

Прибыль как экономическая категория выполняет две функции: оценочную (меры эффективности, цели производства) и стимулирующую. В первой функции прибыль характеризует экономический эффект, полученный в результате деятельности организации. Но, так как прибыль является универсальным показателем, для оценки конкретных сторон эффективности производства применяется система абсолютных и относительных показателей. Стимулирующая функция состоит в том, что прибыль является основным элементом источников финансовых ресурсов и резервов организации, а осуществление принципа самофинансирования зависит от величины получаемой прибыли, так как доля прибыли, остающейся в распоряжении организации, должна быть достаточной для финансирования определенных мероприятий. Можно выделить и третью функцию прибыли – основного источника доходов государства, однако ее значение полностью зависит от системы государственного регулирования экономики и деятельности предприятий.

Предпринимательская прибыль представляет собой часть прибыли организации, поступающей в распоряжение собственника организации, которая в последующем направляется на расширение производства или личное потребление.

Величина прибыли организации во многом зависит от: технического и стоимостного строения капитала, массы приложенного труда, скорости оборота капитала, механизма цен, конкуренции, системы взаиморасчетов, состояния рынка и т. д. Количество факторов, формирующих прибыль, весьма значительно, а их общее влияние в целом и по конкретным факторам определить с большой степенью вероятности практически невозможно.

Различные толкования и понимание сущности и внешнего проявления прибыли, сложность ее взаимосвязей с другими показателями привели к различным определениям, критериям отнесения, методам расчетов и т. п.

В настоящее время, внешнее проявление сущности прибыли выражается в таких показателях, как: прибыль до налогообложения; валовая прибыль; прибыль от реализации (продаж); прибыль от обычных видов деятельности; внереализационная, операционная и чрезвычайная прибыль; налогооблагаемая прибыль; чистая (нераспределенная) прибыль; нормальная прибыль; экстремальная, монопольная, экономическая, бухгалтерская, маржинальная, глобальная, экстремальная, оптимальная, консолидированная, предпринимательская и другие виды прибыли. Кроме того, к показателям прибыли относят и показатели дохода. Определим основные показатели:

• валовая прибыль представляют собой разницу между совокупной выручкой (доходом) и совокупными затратами организации;
• бухгалтерская прибыль рассчитывается как разница между выручкой организации и суммой внешних издержек;
• экономическая прибыль – это общая величина выручки организации за вычетом внешних и внутренних издержек;
• чистая прибыль – разница между выручкой организации и экономическими издержками (явными и неявными);
• чистая (нераспределенная) прибыль – прибыль, остающаяся в распоряжении организации за вычетом причитающихся за счет прибыли налогов и иных аналогичных обязательных платежей и санкций;
• налогооблагаемая прибыль — прибыль, подлежащая обложению налогом на прибыль;
• маржинальная прибыль – разница между выручкой от производства и реализации продукции (работ, услуг) и переменными затратами, отнесенными на эти производство и реализацию;
• нормальная прибыль – это минимальная прибыль, которая остается у организации для поддержания стремления предпринимателя в использовании своего капитала на данном предприятии;
• экстремальная прибыль – разовая прибыль, которую получают по рисковым операциям, когда величина риска потери капитала приравнивается к величине риска получения прибыли.

От правильности определения величины прибыли организации зависит его обеспеченность денежными ресурсами. Формирование прибыли зависит от учета различных видов деятельности и показателей, основными из которых являются: учет изменений объема производства, учет изменений ассортимента, учет издержек, учет цен на материалы, сырье, топливо, готовую продукцию и т. д.

Планирование прибыли организаций включает в себя:

• планирование формирования величины прибыли;
• планирование использования полученной прибыли.

Это одновременно связанные, но и самостоятельные разделы процесса планирования.

В планировании величины прибыли организации должны учитываться как общие положения, так и конкретные особенности деятельности, организационно-правовых форм, условий взаиморасчетов и т. д. Могут применяться различные коэффициенты, корректирующие величину прибыли, например:

• прогноз процента рентабельности вложенного капитала;
• коэффициент прибыльности;
• коэффициент рентабельности.

Все эти коэффициенты связаны с критическими точками прибыльности (убыточности) деятельности организации.

К основным методам планирования прибыли организаций (предприятий) относят:

А. Метод прямого счета.

Б. Аналитический метод.

А) по уровню базовой рентабельности;

• б) по уровню издержек на 1 руб. реализованной или произведенной продукции.

В. Совмещенный (комплексный) метод – как совокупность I и II методов.

Г. Нормативный метод (он является основой для внедрения системы бюджетирования).

Д. Факторный метод, основанный на факторном анализе прибыли в зависимости от набора следующих факторов: ассортимент выпускаемой продукции (работ, услуг), ритмичность выпуска и реализации продукции (работ, услуг), качество продукции и др.

Е. Экономико-математический метод.

Метод прямого счета. Расчет прибыли при помощи этого метода осуществляется по каждому виду произведенной и реализованной продукции (работ, услуг) по всему ассортименту.

Принцип расчета заключается в том, что в расчет принимаются два показателя:

• объем продаж (объем реализации) – количество произведенной и реализованной продукции (работ, услуг), умноженное на цену реализации;
• издержки (затраты) – полная себестоимость единицы произведенной и реализованной продукции (работ, услуг), умноженная на ее количество.

Разница между этими двумя показателями является прибылью (убытком) от производства и реализации данного вида продукции (работ, услуг).

Такой метод применяется при небольшом количестве выпускаемой и реализуемой продукции (работ, услуг) и требует корректировок в связи с изменением внешней среды хозяйствования.

Аналитический метод. Основной принцип, применяемый для расчета прибыли данным методом – это ориентация на уровень издержек или рентабельности на основе анализа деятельности организации за предшествующие периоды. В расчетах используются плановые, отчетные и уточненные данные.

Планирование прибыли по уровню базовой рентабельности произведенной и реализованной продукции (работ, услуг) осуществляется по следующим этапам:

• расчет базовой прибыли, которая определяется исходя из фактических отчетных данных, скорректированных на определенные изменения в отчетном (предшествующем планируемому периоду) периоде;
• определение процента базовой рентабельности произведенной и реализованной продукции (работ, услуг) в текущем году с учетом корректировок – рассчитывается как соотношение прибыли к себестоимости или прибыли к объему реализации (продаж);
• расчет планового объема произведенной и реализованной продукции (работ, услуг) в денежном выражении на планируемый год;
• расчет прибыли от реализации с учетом базовой рентабельности, когда объем умножается на базовый процент рентабельности;
• полученная величина прибыли корректируется на сумму прибыли, полученную от производства и реализации тех видов продукции (работ, услуг), прибыль по которым рассчитывалась методом прямого счета.

Такой метод применяется только в том случае, если продукция (_Сботы, услуги) выпускалась в предшествующем периоде.

При втором варианте – по уровню издержек на 1 руб. произведенной и реализованной продукции (работ, услуг) – расчеты прибыли осуществляются аналогично расчету по базовой рентабельности. Вместо показателя базовой рентабельности применяется показатель базовых издержек.

Плановая сумма прибыли в дальнейшем корректируется в связи с изменением влияния отдельных факторов, таких, как:

• изменения в ассортименте;
• изменения качества;
• изменения цен.

Совмещенный (комплексный) метод. Этот метод применяется в тех случаях, когда в организации выпускают сравнимую продукцию (работы, услуги) – применяется аналитический метод расчета прибыли и несравнимую продукцию (работы, услуги) – применяется метод прямого счета.

Аналитический метод применяется для проверки или сравнения.

Нормативный метод. Нормативный метод (метод бюджетирования) применяется в том случае, если имеется возможность установить нормы и нормативы расходования материалов, топлива, зарплаты по конкретным видам продукции (прямых и косвенных затрат) – по центрам ответственности организации. Прибыль считается методом прямого счета, но при установлении конкретных заданий по использованию ресурсов организации по центрам ответственности. Этот метод представляет собой сочетание метода прямого счета с установлением норм и нормативов.

Факторный метод. Данный метод включает в себя следующие этапы планирования величины прибыли:

• определение базовых показателей отчетного периода (периодов) – валовую прибыль;
• прибыль от реализации продукции (работ, услуг);
• прочие доходы и расходы;
• себестоимость продукции (работ, услуг);
• величину структурных элементов себестоимости и др.;

• определение плановых показателей хозяйственной деятельности организации – рост объема производства и реализации продукции (работ, услуг);
• снижение себестоимости, изменение прочих доходов и расходов и т. д.;
• определение индексов инфляции: цен на выпускаемую и реализуемую продукцию (работы, услуги);
• цен на потребляемые материальные ресурсы;
• цен на потребляемые трудовые ресурсы;

• определение индексов по другим изменениям, в том числе: амортизационных отчислений; прочих затрат.

Основной принцип расчетов состоит в том, что основная сумма прибыли рассчитывается любым методом планирования прибыли, а затем производится корректировка ее на инфляционные ожидания и другие изменения.

Экономико-математический метод. Он применяется только в крупных или сверхкрупных организациях, где имеется возможность использования большой учетной информационной базы, вычислительной техники и компьютерных программ.

Показатели плановой прибыли используются в расчете критических точек деятельности; точек безубыточности; финансовой прочности и независимости; самостоятельности развития организации и т. д.

Процесс управления прибылью включает в себя регулирование массы и динамики прибыли организации и моделирование безубыточной деятельности в рамках стратегических и тактических задач.

Планирование распределения (использования) прибыли имеет не менее важное значение для развития организации и удовлетворения интересов собственника.

Распределение валовой прибыли и доходов является составной частью распределения выручки организации. Данное распределение тесно связано с системой налогового регулирования прибыли. Валовая прибыль корректируется для целей налогообложения и предопределяет возможность использования льгот по исчислению и уплате налога на прибыль.

Таким образом, прибыль является экономической категорией товарного хозяйства. Экономическая сущность прибыли, ее объем и границы использования в рамках предпринимательских структур во многом зависят от воздействия стимула выгоды в условиях рынка. Сам же факт собственности позволяет владельцам принимать меры по увеличению величины прибыли, т.к. чистая прибыль является источником дальнейшего развития организации и источником доходов собственника организации (предпринимателя).

Рассмотрим значение прибыли в деятельности предприятий:

• в обобщенной форме отражает результаты предпринимательской деятельности и является одним из показателей ее эффективности;
• используется в качестве стимулирующего фактора предпринимательской деятельности и производительности труда;
• выступает источником финансирования расширенного воспроизводства и является важнейшим финансовым ресурсом предприятия.

На основании вышеизложенного, понятие прибыли в обобщенном виде может быть сформулировано так: «Прибыль представляет собой выраженный в денежной форме чистый доход предпринимателя на вложенный капитал, характеризующий его вознаграждение за риск осуществления предпринимательской деятельности, представляющий собой разницу между совокупным доходом и совокупными затратами в процессе осуществления этой деятельности».

Многогранный характер прибыли означает, что ее исследование должно иметь системный подход. Такой подход предполагает анализ совокупности факторов образования, взаимовлияния, распределения и использования.

1) В число образующих факторов включена выручка, получаемая предприятием от различных видов предпринимательской деятельности, в том числе от реализации продукции, занимающая основной удельный вес, от реализации прочих активов, основных средств. Важная составляющая образующих факторов — доходы от долевого участия в других

предприятиях, в том числе дочерних, доходы по ценным бумагам, безвозмездная финансовая помощь, сальдо штрафов, полученных и уплаченных.

2) Взаимовлияющие факторы включают внешние, определяемые финансово-кредитной политикой государства, в том числе налоги и налоговые ставки, процентные ставки по ссудам, цены, тарифы и сборы, а также внутренние, включая себестоимость, производительность труда, фондоотдачу, фондовооруженность, оборачиваемость оборотных средств.

3) Факторы распределения состоят из платежей обязательного характера в бюджет и внебюджетные фонды, в банковские и страховые фонды, платежей добровольного характера, включая благотворительные фонды, направления прибыли в фонды денежных средств, создаваемые в предприятиях.

4) Факторы использования относятся только к той прибыли, которая остается в предприятиях и коммерческих организациях. Они включают такие направления: потребление, накопление, социальное развитие, капитальные и финансовые вложения, покрытие убытков и прочих затрат.

В условиях рыночных отношений, как свидетельствует мировая практика, имеется два основных источника получения прибыли.

Первый — это монопольное положение предприятия по выпуску той или иной продукции или уникальности продукта. Поддержания этого источника на относительно высоком уровне предполагает проведение постоянной новации продукта. Здесь следует учитывать такие противодействующие силы, как антимонопольную политику государства и растущую конкуренцию со стороны других предприятий.

Второй источник связан с производственной и предпринимательской деятельностью, поэтому касается практически всех предприятий. Эффективность его использования зависит от знания конъюнктуры рынка и умения постоянно адаптировать под нее развитие производства. Здесь, по сути, все сводится к маркетингу. Величина прибыли в данном случае зависит:

• во-первых, от правильности выбора производственной направленности предприятия по выпуску продукции (выбор продуктов, пользующихся стабильным и высоким спросом);
• во-вторых, от создания конкурентоспособных условий продажи своих товаров и оказания услуг (цена, сроки поставок, обслуживание покупателей, послепродажное обслуживания и т.д.);
• в-третьих, от объемов производства (чем больше объем продаж, тем больше масса прибыли);
• в-четвертых, от ассортимента продукции и снижения издержек производства.

Однако получение прибыли в условиях рынка всегда связано с риском — над предприятием постоянно висит угроза потерять вложенный капитал целиком или частично. Именно поэтому в теории и на практике используется понятие «предпринимательская прибыль», которая по своей величине должна быть больше, чем процент, получаемый по вкладам в банк.

2.2 Дискуссионные вопросы о формировании прибыли

И.С. Туревский отмечает: «Прибыль — это денежное выражение основной части денежных накоплений, создаваемых предприятиями любой формы собственности. Как экономическая категория она характеризует финансовый результат предпринимательской деятельности предприятий. Прибыль является показателем, который наиболее полно отражает эффективность производства, объем и качество произведенной продукции, состояние производительности труда, уровень себестоимости. Вместе с тем прибыль оказывает стимулирующее воздействие на укрепление коммерческого расчета, интенсификацию производства при любой форме собственности» [36, с. 49].

Ю.А.Эриванский в своей монографии [35, с. 87] пишет: «Прибыль — один из основных финансовых показателей плана и оценки хозяйственной деятельности предприятий. За счет прибыли осуществляется финансирование мероприятий по научно-техническому и социально-экономическому развитию предприятий, увеличение фонда оплаты труда их работников».

В учебном пособий В.М.Семенова «Экономика предприятия» встречаем, что прибыль предприятия представляет собой финансовый результат его деятельности, рассчитываемый как разность между выручкой от реализации и затратами на производство и реализацию. Если выручка превышает затраты, то предприятие имеет прибыль, если затраты больше выручки, то финансовым результатом деятельности является убыток. Как финансовая категория прибыль выполняет следующие функции: производственную, стимулирующую и контрольную – характеризует экономический эффект, полученный в результате деятельности предприятия. [31, с. 206]

Ю.Цеддиес считает, что прибыль является не только источником обеспечения внутрихозяйственных потребностей предприятий, но приобретает все большее значение в формировании бюджетных ресурсов, внебюджетных и благотворительных фондов. [34, с. 141]

Многоаспектное значение прибыли усиливается с переходом экономики государства на основы рыночного хозяйства. Получив финансовую самостоятельность и независимость акционерное, арендное, частное предприятия, вправе решать, на какие цели и в каких размерах направлять прибыль, оставшуюся после уплаты налогов в бюджет и других обязательных платежей и отчислений.

Гражданским кодексом Российской Федерации (ст. 134, гл. 35, часть 2), предусмотрено, что предпринимательская деятельность означает инициативную самостоятельность предприятий, направленную на получение прибыли. При этом предприятие как хозяйствующий субъект, самостоятельно осуществляющий свою деятельность, распоряжается выпускаемой продукцией и остающейся в его распоряжении чистой прибылью. Предпринимательская деятельность предприятий в условиях многообразия форм собственности означает не только распределение прав собственников имущества, но и повышение ответственности за рациональное управление им, формирование и эффективное использование финансовых результатов, в том числе прибыли.[1]

Прибыль как конечный финансовый результат деятельности предприятия представляет собой разницу между общей суммой доходов и затратами на производство и реализацию продукции с учетом убытков от различных хозяйственных операций. Таким образом, прибыль формируется в результате взаимодействия многих компонентов как с положительными, так и с отрицательными знаками.

В финансовом менеджменте выделяют также маржинальную прибыль представляющую собой разность между выручкой от реализации и переменными затратами иди по-другому сумму прибыли от реализации и постоянных затрат.

И.В. Сергеев считает, что сумма чистой прибыли зависит от установленных законодательством Российской Федерации льгот и ставки налога на прибыль. После уплаты налога на прибыль в бюджет организации самостоятельно определяет направления использования прибыли, основная часть которой распределяется согласно учредительным документам и желанию собственников. [24, с.18]

К прочим расходам относятся проценты к уплате, операционные (остаточная стоимость проданных основных средств, амортизация основных средств, которые сданы в аренду, начисленные налог на имущество и налог на рекламу и др., суммы, уплаченные банку за расчётно-кассовое обслуживание и т.н.) и внереализационные расходы (штрафы и пени которые должна заплатить организация, сумму дебиторской задолженности по второй истёк срок исковой давности,- отрицательные курсовые разницы, величину ущерба, который возмещает предприятие и т.д. По этой же строке можно привести суммы штрафов и пеней по налогам и сборам и чрезвычайные расходы.)

Прибыль до налогообложения за вычетом текущего налога на прибыль с учётом отложенных налоговых активов и отложенных налогом обязательств представляет собой чистую прибыль предприятия. Налоговые обязательства возникают у предприятий вследствие разницы в налоговом и бухгалтерском учёте. Расходы и доходы предприятия могут отличаться на сумму несоответствий в бухгалтерском налоговом учёте, именно эти разницы и учитываются при расчёте чистой прибыли.

Прибыль до налогообложения распределяется между предприятием и государством. Чистая прибыль предприятия распределяется им по своему усмотрению. Как правило, она направляется на развитие производства и материальное стимулирование работников. Предприятие может создавать специальные целевые фонды: фонд развития производства, фонд научных исследований, фонд материального стимулирования, резервный фонд, фонд социального развития, фонд жилищного строительства и т.д. Используется прибыль на цели, предусмотренные уставом и финансовой политикой предприятия на потребление и накопление.

2.3 Резервы увеличения прибыли

Систематическое увеличение прибыли является необходимой целью предпринимательской деятельности любого предприятия. Поэтому рассмотрим резервы увеличения прибыли:

• увеличение объема производства и реализации выпускаемой продукции;
• снижение себестоимости выпускаемой продукции;
• повышение качества выпускаемой продукции.

Для максимизации прибыли рекомендуется осуществлять следующие конкретные мероприятия:

• строгое соблюдение заключенных договоров на выполнение работ. Для предприятия особо важно найти заказчиков на выполнение престижных и наиболее нужных для рынка работ;
• проведение масштабной и эффективной политики в области подготовки персонала, что представляет собой особую форму вложения капитала;
• повышение эффективности деятельности предприятия по сбыту продукции.

Прежде всего, необходимо больше внимания уделять повышению скорости движения оборотных средств, сокращению всех видов запасов, добиваться максимально быстрого продвижения готовых изделий от производителя к потребителю;

• улучшать качество выполняемых работ, что приведет к конкурентоспособности и заинтересованности выбора данного предприятия заказчиками работ;
• увеличение объема производства выполняемых работ за счет более полного использования производственных мощностей предприятия;
• сокращение затрат на производство за счет повышения уровня производительности труда, экономичного использования сырья, материалов, топлива, электроэнергии, оборудования;
• сокращение непроизводственных расходов и производственного брака;
• применение самых современных механизированных и автоматизированных средств для выполнения работ;
• рассмотреть и устранить причины возникновения перерасхода финансовых ресурсов на управленческие и коммерческие расходы;
• повысить в составе реализации удельного веса мелкооптовой продукции;
• совершенствовать рекламную деятельность, повышать эффективность отдельных рекламных мероприятий;
• улучшение материального климата в коллективе, что в конечном итоге отразиться на повышении производительности труда;
• осуществлять постоянный контроль за условиями хранения и транспортировки сырья и готовой продукции.

Необходимо также, чтобы предприятие гораздо больше времени уделяло таким сферам, как реализация и сбыт продукции, так как нужды и запросы потребителей становятся чрезвычайно индивидуализированными, а рынки очень разнообразными по своей структуре. Максимальное получение прибыли в основном связывается со снижением производственных издержек. Однако, в условиях, когда самими затратами предприятие может управлять, в основном только расход их количества, а цена на каждый входной материал (ресурс) практически неуправляемая, а в условиях не замедляющейся инфляции и бесконтрольности, предприятие крайне ограничено в возможности снижать производственные издержки, добиваясь таким путем увеличения прибыли. Поэтому, здесь возникает необходимость переоценки других качественных характеристик, влияющих на увеличение доходов предприятия. Современное производство должно соответствовать следующим параметрам:

• обладать большой гибкостью, способностью быстро менять предлагаемые услуги, так как неспособность постоянно приспосабливаться к запросам потребителей, обречет предприятие на банкротство;
• технология производства осложнилась на столько, что требует совершенно новые формы контроля, организации и разделения труда;
• требования к качеству не просто возросли, а совершенно изменили характер.

Мало выполнять хорошо работы, необходимо еще думать о поиске новых заказчиков, о предоставлении потребителям дополнительных фирменных услуг;

• резко изменилась структура издержек производства. Одновременно все более возрастает доля издержек, связанных с реализацией продукции. Все это требует принципиально новых подходов к управлению и организации производства, непосредственно касается и управления прибылью. Более того, они должны найти достойное место в разработке управления ею в рамках предприятия в целом;

— особой проблемой является и повышение эффективности деятельности предприятия по поиску заказчика. Прежде всего, необходимо больше внимания уделять повышению скорости движения оборотных средств, сокращения всех видов запасов, добиваться максимально быстрого выполнения работ. Осуществляя тактику постоянных улучшений даже в давно известных услугах и работ, можно обеспечить себе неуклонный рост доли рынка, объемов предлагаемых работ и доходов.

Таким образом, на величину прибыли влияет совокупность многих факторов, зависящих и независящих от предпринимательской деятельности.

Важными факторами роста прибыли, зависящими от деятельности организаций, являются увеличение объема реализации продукции, снижение ее себестоимости, повышение качества товарной продукции, реализация ее на более выгодных условиях и т.д.

На основании учетной политики ООО «Евроопт» доходами от обычных видов деятельности признается выручка от продажи продукции (работ, услуг).

Все остальные доходы признаются прочими доходами.

Все остальные расходы признаются прочими расходами.

Текущие расходы предприятия представлены в виде:

• расходов по обычным видам деятельности;
• операционных расходов;
• внереализационных расходов.

Перечень расходов включает:

• затраты на приобретения сырья, материалов, комплектующих и др.;
• затраты на оплату труда;
• амортизационные отчисления;
• другие расходы (убытки прошлых лет, выявленные в отчетном году, и т.

п.).

Признание выручкой осуществляется на основе заключенных договоров.

3. Анализ и основные направления максимизации прибыли ООО «Евроопт»

3.1 Анализ структуры и динамики прибыли

Для характеристики динамики удельного основных элементов валового дохода и оценки влияния факторов на изменение в динамике чистой прибыли, воспользуемся данными, приведенными в табл. 18.

Таблица 18

Показатели прибыли ООО «Евроопт», руб.

Показатели	2006 год	2007 год	Темп роста, %
1	2	3	4
1. Выручка от реализации продукции	3273965	2940479	89,8
2. Себестоимость реализованной продукции	2604900	2371490	91,0
3. Валовая прибыль	669065	568989	85,0
4. Коммерческие расходы	77719	45253	58,2
5. Управленческие расходы	244999	287193	117,2
6. Прибыль (убыток) от реализации	346347	236543	68,3
7. Проценты к получению	482	304	63,0
8. Проценты к уплате	4677	11817	252,6
9. Доходы от участия в других организациях	1	0	0
10. Прочие операционные доходы	917244	1491968	162,6
11. Прочие операционные расходы	929784	1607064	172,8
12. Внереализационные доходы	10857	30681	282,6
13. Внереализационные расходы	21067	156873	744,6
14. Прибыль (убыток) до налогообложения	319403	(16258)	-5,09
15. Налог на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи	59184	3478	5,8
16. Чистая прибыль (убыток)	260219	(19736)	-7,6

По данным табл.18 можно сказать следующее: прибыль ООО «Евроопт» получает главным образом от реализации основной продукции.

Чистая прибыль на ООО «Евроопт» за анализируемый период резко сократилась. Данное сокращение произошло в связи со значительным ростом управленческих расходов.

Одним из факторов повлиявших на увеличение управленческих расходов является рост зарплаты.

Также на сокращение прибыли повлияло увеличение процентов к уплате при уменьшении значения процентов к получению.

Рост прочих операционных доходов также имел место, но в меньшей степени, чем рост прочих операционных расходов.

Внереализационные расходы увеличились на 745 %, что сыграло весомую роль на сокращение чистой прибыли предприятия до убытков.

3.2 Факторный анализ прибыли

Для управления прибылью проведем всесторонний ее анализ с целью потенциальных возможностей и резервов предприятия. Для этого проведем факторный анализ формирования прибыли исходя из простой модели:

ПР = ВР – СС _рп – КР – УР, (26)

где ПР – прибыль от реализации,

ВР – выручка от реализации;

СС _рп – себестоимость реализованной продукции;

• КР – коммерческие расходы;
• УР – управленческие расходы.

Данные для анализа представим в табл.19.

Таблица 19

Исходные данные для факторного анализа прибыли, руб.

Показатель	2006 год	2007 год	Темп роста, %
Выручка от реализации	3273965	2940479	90
Себестоимость реализованной продукции	2604900	2371490	91
Коммерческие расходы	77719	45253	58
Управленческие расходы	244999	287193	117
Прибыль от реализации	346347	236543	68

Проведем расчет влияния изменения факторов прямого порядка (выручки), с увеличением которого итоговая величина увеличивается, и влияния факторов обратного порядка (себестоимость и расходы) на общее изменение прибыли (DПР вр, _С, кр, _С) по формулам:

ПР вр = (ВР ₂₀₀₇ – ВР ₂₀₀₆ ) : ВР ₂₀₀₆ х ПР _2006, (27)

где ПРвр – изменение прибыли от реализации за счет влияния изменения выручки от реализации продукции;

ПРсс = СС ₂₀₀₇ – (СС₂₀₀₆ х ВР₂₀₀₇ : ВР₂₀₀₆ ) (28)

где ПРсс – изменение прибыли от реализации за счет влияния изменения себестоимости реализованной продукции.

ПР кр = КР ₂₀₀₇ – (КР₂₀₀₆ х ВР ₂₀₀₇ : ВР₂₀₀₆ ) , (29)

где ПРкр – изменение прибыли от реализации за счет влияния изменения коммерческих расходов.

Прур=УР ₂₀₀₇ – (УР ₂₀₀₆ х ВР ₂₀₀₇ : ВР₂₀₀₆ ), (30)

где Прур – изменение прибыли от реализации за счет влияния изменения управленческих расходов.

ПР вр,_С,кр,_С=DПРвр – DПРсс – DПРкр – DПрур (31)

Результаты расчетов представим в табл. 20.

Таблица 20

Расчет влияния изменения факторов на общее изменение прибыли ООО «Евроопт»

Показатель (фактор)	Условное обозначение	Изменение прибыли за счет фактора, руб.
Выручка	ПРвр	-35278,87
Себестоимость	Прсс	+31925
Коммерческие расходы	ПРкр	-24549,5
Управленческие расходы	Прур	+67149,6
Общее изменение прибыли за счет всех факторов	ПРвр,_С,кр,ур	-109804

По данным табл.20 можно сказать следующее: на общее изменение прибыли от реализации наибольшее отрицательное влияние оказал значительный рост управленческих расходов (на 17 %).

Также при увеличении себестоимости происходит уменьшение прибыли от реализации продукции.

Снижение коммерческих расходов (на 42 %) напротив, является положительно повлиявшим фактором на изменение прибыли.

Анализ влияния изменения факторов на общее изменение прибыли от реализации продукции показал, что в общем изменение всех факторов отрицательно повлияло на общее изменение прибыли, т.е. прибыль уменьшилась на 109804 руб.

Анализ рентабельности

Показатели рентабельности показывают, насколько прибыль на деятельность предприятия. Эти коэффициенты рассчитываются как отношение полученной прибыли к затраченным средствам, либо как отношение полученной прибыли к объему реализованной продукции. Наиболее часто используемыми показателями в контексте финансового менеджмента являются коэффициенты рентабельности реализованной продукции.

Основные показатели рентабельности рассчитываются по двум основным группам:

• показатели рентабельности капитала (активов);
• показатели рентабельности продукции.

Показатели рентабельности капитала:

• рентабельность совокупных активов;
• рентабельность мобильных средств (оборотных активов);
• рентабельность производственных средств;
• рентабельность собственного капитала;
• рентабельность перманентного капитала.

Показатели рентабельности реализованной продукции:

• рентабельность продаж;
• рентабельность реализованной продукции (основной деятельности).

Произведем расчет показателей рентабельности:

А) Рентабельность совокупных активов:

(32)

где Пб – балансовая прибыль от реализации продукции, работ и услуг;

Вн _Б ^П – валюта баланса на начало периода (на начало года);

В ^К _Б ^П – валюта баланса на конец периода (на конец года).

Р акт ₂₀₀₆ = 319403 : 2471149,5 х 100 % = 13 %

Р акт ₂₀₀₇ = (16258) : 2509124,5 х100% = -0,64 %.

Показывает, какую прибыль получает предприятие с каждого рубля, вложенного в активы.

Б) Рентабельность мобильных средств (оборотных активов):

(33)

где О ^НП _АКТ – оборотные активы на начало периода;

О ^НП _АКТ — оборотные активы на конец периода.

Ро акт ₂₀₀₆ = 319403 : 624202,5 х 100% = 51 %

Ро акт ₂₀₀₇ = (16258) : 676143,5 х 100% = -2,4%.

В) Рентабельность производственных средств:

(34)

где М ^НП _ЗАП – материальные запасы на начало периода;

М ^КП _ЗАП — материальные запасы на конец периода;

О ^НП _С – остаточная стоимость основных средств на начало периода;

О ^КП _С – остаточная стоимость основных средств на конец периода.

Рпс ₂₀₀₆ = 319403 : (319709 +1710957) х100% = 16 %

Рпс ₂₀₀₇ = (16258) : (322176 +1696733,5 ) х100% = -0,8 %.

Г) Рентабельность собственного капитала:

(35)

где С ^НП _КАП – собственный капитал на начало периода;

С ^КП _КАП — собственный капитал на конец периода.

Рс кап ₂₀₀₆ =319403 : 1742692,5 х100% = 18,3 % Рс кап ₂₀₀₇ = (16258) : 1718310 х100% = -0,9 %

Д) Рентабельность продаж:

(36)

где Пр – прибыль от реализации продукции;

• Дв – денежная выручка от реализации продукции, работ и услуг.

Р _{ПР 2006} = 346347 : 3273965 х100% = 10,5 %

Рпр ₂₀₀₇ = 236543 : 2940479 х100% = 8 %

Ж) Рентабельность реализованной продукции (основной деятельности):

(37)

где Ср- себестоимость реализованной продукции.

Ррп ₂₀₀₆ =346347: 2604900 х 100%=13%

Ррп ₂₀₀₇ =236543 : 2371490 х 100%=9,97 %

Исходные данные и результаты представлены в табл.21.

Таблица 21

Показатели рентабельности

Показатель	2006 г.	2007 г.	Абсолют. измен-ия
1	2	3	4
1. Выручка от реализации продукции, работ и услуг, руб.	3273965	2940479	-333486
2. Себестоимость реализованной продукции, руб.	2604900	2371490	-233410
3. Прибыль от реализации продукции, руб.	346347	236543	-109804
4. Прибыль (убыток) до налогообложения, руб.	319403	(16258)	-335661
5. Средняя стоимость совокупных активов, руб.	2471149,5	2509124,5	37975
6. Средняя стоимость мобильных активов, руб.	624202,5	676143,5	51941
7. Средняя стоимость производственных средств, руб.	2030666	2018909,5	-11756,5
8. Средняя стоимость собственного капитала, руб.	1742692,5	1718310	-24382,5
9. Рентабельность (нерентабельность) совокупных активов, %	12,92	(0,64)	—
10. Рентабельность (нерентабельность) мобильных средств, %	51,1	(2,1)	—
11. Рентабельность (нерентабельность) производственных средств, %	15,7	(0,8)	—
12. Рентабельность (нерентабельность) собственного капитала, %	18,3	(0,9)	—
13. Рентабельность продаж, %	10,5	8,04	—
14. Рентабельность реализованной продукции, %	13,2	9,97	—

По данным табл.21 можно сказать следующее:сокращение показателя рентабельности от реализации, указывает на негативные изменения в политике ценообразования и неспособность предприятия контролировать себестоимость реализованной продукции, свидетельствует о необходимости пересмотра цен или усиления контроля за использованием материально-производственных запасов.

Увеличение рентабельности реализации может быть достигнуто уменьшением расходов, повышением цен на реализуемую продукцию, а также превышением темпов роста объема реализованной продукции над темпами роста расходов.

Рентабельность продаж сократилась вследствие того, что объем реализации уменьшился всего в 1,11 раза, тогда как прибыль снизилась в 1,46 раза.

В целом наблюдается снижение по всем показателям рентабельности все это связано с получением убытка от всей деятельности предприятия за 2007 год.

Таким образом, анализ деятельности ООО «Евроопт» показал снижение прибыли. Это связано с ростом управленческих расходов, прочих операционных расходов и внереализационных расходов.

Увеличение рентабельности от реализации продукции может быть достигнуто уменьшением расходов, повышением цен на реализуемую продукцию, а также превышением темпов роста объема реализованной продукции над темпами роста расходов.

3.3 Обоснование мероприятий по увеличению прибыли

Для того, чтобы сформулировать предложения по росту прибыли ООО «Евроопт», необходимо подчеркнуть основные проблемы, с которыми может столкнуться предприятие в процессе своей деятельности:

• соотношение цен на выпускаемую продукцию и затраты на ее производство. Эта проблема является достаточно общей для большинства российских предприятий. Рост цен на сырье, материалы, энергоносители, топливо, комплектующие опережает улучшение платежеспособности потребителей. В результате происходит рост себестоимости продукции, снижение прибыли предприятия, и как следствие, появляется тенденция планового снижения показателей рентабельности работы предприятия;
• сбыт и конкурентоспособность продукции. Конкурентоспособность определяется потребительскими свойствами и ценой. Можно выделить следующие причины недостаточной конкурентоспособности продукции:
• а) в производстве применяется устаревшее оборудование;

— б) недостаточная гибкость цен. Одним из источников данной проблемы является опережающий рост издержек производства по отношению к ценам реализации. В итоге удлиняется цикл производства и реализации продукции, требуются дополнительные кредитные ресурсы для пополнения оборотных средств. В целом эту проблему усугубляет постоянное изменение налоговой системы: величины ставок, виды платежей, порядок их взимания и т.д.

С целью максимизации прибыли ООО «Евроопт» предложим ряд мероприятий:

А) оптимизация организационной структуры ООО «Евроопт» за счет слияния отделов снабжения и сбыта.

В процессе анализа работы отделов снабжения и сбыта было выявлено некоторое дублирование функций двух отделов: в частности функциональных обязанностей начальников. Поэтому предлагается произвести слияние этих двух отделов, а также по результатам аттестации начальников упразднить должность одного из начальников.

В результате изменения организационной структуры (т.е. за счет слияния двух отделов и упразднения должности одного из существующих на данный момент начальника) можно получить следующий эффект:

• сокращение времени при принятии управленческих решений;
• более рациональное использование рабочего времени начальником отдела;
• более эффективная работа подчиненных подразделений;
• упрощение процедуры контроля;
• сокращение затрат на содержание АУП.

Суммарные затраты на содержание штатной единицы начальника отдела (расходы на оплату труда и содержание рабочего места) приведены в табл. 22.

Таблица 22

Сумма затрат на содержание штатной единицы начальника отдела

Показатель	Сумма, руб.
	за месяц	за год
1	2	3
Расходы на оплату труда, в том числе:	12325	147900
оклад	7500	90000
премия	3700	44400
районный коэффициент	1125	13500
Единый социальный налог + страхов. от несчастных случаев	4658,8	55906,2
Оборудование рабочего места, в том числе:	—	41500
офисная мебель	—	5600
персональный компьютер (ПК)	—	32730
обслуживание ПК	—	1600
канцелярские принадлежности	—	1570
Итого	—	245 306

По данным, представленных в табл.22, можно сказать следующее: от упразднения должности начальника отдела и оптимизации организационной структуры экономия денежных средств составит 245306 руб.

Б) увеличение объема продаж и уменьшение остатка оборотных средств.

Так как главной целью предприятия является получение прибыли, поэтому предприятие на планируемый год наметило увеличить выручку от реализации продукции с 2940479 руб. (фактический объем произведенной продукции в текущем году) до 3234526,9 руб. при увеличении объема производства продукции на 10% и ускорении оборачиваемости оборотных средств на 12 дней (фактическая сумма оборотных средств на конец текущего года составила 758674 руб.).

Условия для увеличения объёма продаж на предприятий имеются: объём производственных запасов позволяет это сделать.

При этих условиях оборачиваемость оборотных средств в планируемом периоде составит: 94 дней = (758674 : (2940479 : 365)).

Cумма оборотных средств, исходя из объема производственной продукции в предстоящем году и оборачиваемости в планируемом периоде составит 833001,45 руб.= ((3234526,9 х 94) : 365).

Сумма оборотных средств, исходя из объема товарной продукции в планируемом периоде с учетом ускорения их оборачиваемости, составит 726660,84 руб.= (3234526,9 х (94 — 12)):365.

Относительное высвобождение оборотных средств в результате ускорения оборачиваемости в планируемом периоде составит 106340,61 руб. = (833001,45 — 726660,84).

Ускорение оборачиваемости оборотных средств и высвобождение в результате этого оборотных средств, в любой форме, позволяют предприятию направлять их на развитие предпринимательской деятельности и обходиться без привлечения финансовых ресурсов;

3) увеличение прибыли предприятия возможно также за счет сдачи в аренду освободившийся кабинет площадью 10 кв.м. (слияние 2-х отделов) При этом ООО «Евроопт» получит 60 000 руб. =500 х 10 х12, где 500 руб.- стоимость 1 кв.м; 12 — число месяцев в году.

Рассчитаем прибыль предприятия после внедрения предложенных мероприятий (табл. 23).

Таблица 23

Экономический эффект от внедрения мероприятий, руб.

Показатели	До внедрения мероприятий	После внедрения мероприятий	Абсолют. изменение (+,-)
1	2	3	4
Выручка от продажи продукции (товаров, услуг, работ)	2 940 479	3 234 527	+294 048
Себестоимость продаж	2 371 490	2167684	— 203806
Коммерческие расходы	45 253	45 253	—
Управленческие расходы	287 193	245693	-41500
Прибыль от продаж	236 543	775897	+539354
Проценты к получению	304	304	—
Проценты к уплате	11817	11 817	—
Прочие операционные доходы	1491968	1 491 968	—
Прочие операционные расходы	1607064	1 607 064	—
Внереализационные доходы	30681	91 041	+60000
Внереализационные расходы	156873	156 873	—
Прибыль (убыток) до налогообложения	(16258)	583136	+566928
Налог на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи	3478	139953	+136475
Чистая прибыль (убыток)	(19736)	443183	+423447

По данным табл. 23 можно сказать следующее: прибыль ООО «Европот» после внедрения мероприятий увеличится на 423447 руб.

Рассчитаем изменение деловой активности предприятия после внедрения мероприятий (таб.24).

Условные обозначения:

• Вср – средний итог баланса;
• Rаср – средняя величина оборотных активов;
• Zср – средняя величина запасов и затрат;
• Rрср – средняя кредиторская задолженность;
• Исср – средняя величина собственного капитала;
• Рр – прибыль от реализации продукции (работ, услуг).

Таблица 24

Изменение показателей деловой активности ООО «Евроопт», руб.

Показатель	Формула расчета	До внедрения мероприятий	После внедрения мероприятий	Абсолют. измен-ие (+,-)
1	2	3	4	5
Выручка от реализации	V х Р (38)	2 940 479	3 234 527	+294048
Коэффициент общей оборачиваемости общих активов	Оак = V : Вср; (39)	1,16	1,29	+ 0,13
Коэффициент оборачиваемости оборотных средств	Ооб = V : Rаср (40)	4,3	4,8	+ 0,5
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности	Ок/з = V : Rрср (41)	3,9	5,3	+1,4
Продолжительности оборота кредиторской задолженности	Ск/з = 365 : Ок/з (42)	94	69	-25
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала	Оск = V:Исср (43)	1,7	1,9	+0,2
Продолжительность операционного цикла	Цо = Сд/з + Смср (44)	88,1	83	-5,1
Продолжительность финансового цикла	Цф = Цо + Ск/з (45)	182	152	-30
Коэффициент устойчивости экономического роста	Кур = Рр:Исср (46)	0,14	0,31	+0,17

Данные табл.24 показывают насколько эффективно ООО «Евроопт» будет использовать свои средства:

• коэффициент общей оборачиваемости капитала увеличился на 0,12;
• коэффициент оборачиваемости оборотных средств увеличился на 0,5;
• Повышение коэффициента общей оборачиваемости активов показывает, что при реализации предложенных мероприятий в планируемом периоде будут эффективнее использоваться внеоборотные активы и собственный капитал предприятия;

— уменьшение продолжительности операционного цикла на 5 дней, финансового цикла на 30 дней, увеличение коэффициента устойчивости экономического роста на 0,17 показывает эффективность деятельности предприятия и используемого собственного капитала.

Рассчитаем рентабельность предприятия (табл. 25).

Условные обозначения:

• Рр – прибыль от реализации продукции (работ, услуг);
• З – себестоимость реализации продукции (работ, услуг);
• Рч – чистая прибыль, после уплаты налога на прибыль.

Таблица 25

Изменение эффективности ООО «Евроопт», %

Показатель	Формула расчета	До внедрения мероприятий	После внедрения мероприятий	Абсолют. измен-ие (+,-)
Рентабельность продаж (Rп)	Rп = Рр/V(47)	8,04	16,00	+7,96
Рентабельность основной деятельности (Rод)	Rод = Рр/З (48)	9,97	22,00	+12,03
Рентабельность (не рентабельность) всего капитала предприятия (Rк)	Rк = Рч/Вср (49)	(0,8)	8,00	+8,8

Данные табл. 25 показывают, что все показатели рентабельности предприятия увеличились, что подтверждает экономическую эффективность предложенных мероприятий.

Заключение

В дипломной работе проведен анализ прибыли ООО «Евроопт» и рассмотрены мероприятия по ее максимизации.

Цель анализа состоит не только и не столько в том, чтобы проанализировать финансовые результаты предприятия, но также и в том, чтобы предложить мероприятия по росту прибыли предприятия.

В первой главе дипломной работы дана общая характеристика предприятия.

Предприятие занимается производством почти 10 лет.

Организацинно-правовая форма предприятия — общество с ограниченной ответственностью. Оно имеет своих потребителей и конкурентов.

Согласно устава, цель деятельности предприятия – получение прибыли, для достижения которой осуществляются такие виды деятельности как: производство и реализация товаров народного потребления; осуществление внешнеэкономической деятельности, в том числе посреднической.

Наиболее крупными потребителями предприятия являются Удмуртская Республика и соседние регионы.

Во второй главе дипломной работы описана экономическая сущность прибыли в современных условиях.

В третьей главе дипломной работы на основе данных за 2006-2007 годы был проведен анализ финансовых результатов ООО «Евроопт», выявлены проблемы предприятия. Здесь же рассматриваются мероприятия по росту прибыли предприятия.

Анализ деятельности ООО «Евроопт» за 2006-2007 гг. показал следующее: затраты на производство продукции сократились на 7%. При этом фактические затраты на рубль товарной продукции составили в 2007 г. — 92 коп., что больше на 3 коп. показателя 2006 г.

Наибольший удельный вес в структуре затрат занимают материальные затраты. Это определяется спецификой производственного предприятия: во-первых, материалоемкостью продукции; во-вторых энергоемкостью производства. Уменьшение показателя фондоотдачи за 2007 год свидетельствует о снижении эффективности использования основных средств.

Что касается прибыли ООО «Евроопт», то за анализируемый период показатель снизился. Факторный анализ показал, что на снижение прибыли в основном повлиял рост себестоимости реализованной продукции и прочих расходов.

Очевидно, что отсутствие достаточной прибыли от производственной деятельности в 2006 г. и ее отрицательная величина в 2007 г. определили очень низкие показатели рентабельности от реализации, что указывает на негативные изменения в политике ценообразования и неспособность предприятия контролировать себестоимость реализованной продукции.

Увеличение рентабельности от реализации продукции может быть достигнуто уменьшением расходов, повышением цен на реализуемую продукцию, а также превышением темпов роста объема реализованной продукции над темпами роста расходов.

В результате проведенного анализа разработаны предложения по повышению эффективности деятельности ООО «Евроопт». Прибыль предприятия после внедрения мероприятий увеличится на 423447 руб..

Список используемой литературы

1. Налоговый кодекс РФ. Часть 2. Федеральный закон от 05.08.2000 г. № 117-ФЗ (в ред. Федерального закона от 29.12.2000 г. № 166-ФЗ).

2. Бадаш Х.3. Экономика предприятия. Учеб. пособие, 2-е изд., доп. Ижевск: изд-во Удм. ун-та, 2004.- 448 с.

3. Балабанова И.Т. Теория экономического анализа.- М.:Экономика, 2000.- 400 с.

4. Баканов М.И. Теория экономического анализа: Учебник. — 4-е изд. доп. и перераб. — М.: Финансы и статистика, 2000.- 398 с.

5. Брен И.Л., Митрофанов Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятий. — Киев: Высшая школа, 2002.- 448 с.

6. Гиляровская Л.Т. Практикум по теории анализа хозяйственной деятельности. — Воронеж, изд-во Воронежского ун-та, 2000.- 191 с.

7. Голубков Е.П., Голубкова Е.Н., Секерин В.Д. Маркетинг выбор лучшего решения.- М.: Экономика, 2003.- 516 с.

8. Горфинкель В.Я.Экономика предприятия — М.: Экономика, 2002.- 718 с.

9. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия.- Ростов — на — Дону, 2001.- 706 с.

10. Жиделяева В.В., Каптейн Ю.Н. Экономика предприятия: Учебное пособие 2-е изд., перераб. и доп. — М.:Дело, 2001.- 287с.

11. Ковалев А.И., Привалов В.П. Анализ финансового состояния предприятия.- М.: Центр экономики и маркетинга,2000.- 314с.

12. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия.- М.,2000.- 599 с.

13. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности.- М.: Финансы и статистика, 2003.- 654с.

14. Крейнина М.Н. Анализ финансового состояния предприятий –М.:ИНФРА-М,2004.- 535 с.

15. Липсиц И.В. Экономика без тайн. — М.: Дело, 2005.- 169 с.

16. Любушин Н.П.; Лещева В.Б.; Дъякова В.Г. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия.- М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2002.- 756 с.

17. Пястолов С.М. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. – 2-е изд., — М.: Издательский центр «Академия»; Мастерство, 2002.- 391 с.

18. Пястолов С.М. Экономический анализ деятельности предприятий: учебное пособие.- М.: «Экономический проект»,2003.- 432 с.

19. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: ИНФРА-М, 2004.- 444 с.

20. Сергеев И.В. Экономика предприятия: Учебное пособие. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика, 2000.- 322 с.

21. Севенков Г.Р. Экономический анализ деятельности предприятия. Мн.:Высшая школа, 2000.- 435 с.

22. Теория экономического анализа. Учебник./Под ред. М.И. Баканова. — М.: Финансы и статистика, 2001.- 194 с.

23. Чечевицына Л.Н., Чуев И.Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности: Учебник – 2-е изд.- М.: Изд. «Маркетинг», 2002.- 226 с.

24. Федотова М.А. Доходы предпринимателя.- М.: Финансы и статистика,2003.- 736 с.

25. Финансовый менеджмент/ Под ред. Е.С. Стояновой.-М.: Издательство «Дело и Сервис», 2001.- 565 с.

26. Финансы: Учебное пособие/ Под ред.проф. A.M. Ковалевой.-3-е изд..перераб. и доп. — М.: Финансы и статистика,2000.- 588 с.

27. Финансовые документы ООО «Аквамарин» за 2005-2006 годы.

28. Шеремет А.Д., Сайфуллин Р.С., Негошев Е.В. Методика финансового анализа. — 3-е изд.. перераб. и доп. — М.: ИНФРА -М, 2001.- 634 с.

29. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Финансы предприятия. – М.: ИНФРА-М., 2001.- 599 с.

30. Шеремет А.Д. Методика финансового анализа предприятия.-М., Финансы и статистика, 2004.- 400 с.

31. Экономика предприятия: Учебное пособие /Под ред. акад. В.М. Семенова — М.:ИНФРА – М., 2001.- 636 с.

32. Экономика промышленного предприятия./Под ред. В.Д.Зайцева. — М.: Экономика, 2003.- 297 с.

33. Отчетность ООО «Евроопт» за 2006-2007 гг..

ПРИЛОЖЕНИЕ 1

ОТЧЕТ О ПРИБЫЛЯХ И УБЫТКАХ ООО «ЕВРООПТ»

Наименование показатели	2007 год	2006 год
I. Доходы и расходы по обычным видам продукции: Выручка от реализации продукции	2940479	3273965
Себестоимость реализованной продукции	(2371490)	(2604900)
Валовая прибыль	568989	669065
Коммерческие расходы	(45253)	(77719)
Управленческие расходы	(287193)	(244999)
Прибыль (убыток) от реализации	236543	346347
II. Операционные доходы и расходы: Проценты к получению	304	482
Проценты к уплате	(11817)	(4677)
Доходы от участия в других организациях	—	1
Прочие операционные доходы	1491968	917244
Прочие операционные расходы	(1607064)	(929784)
III. Внереализационные доходы и расходы: Внереализационные доходы	30681	10857
Внереализационные расходы	(156873)	(21067)
Прибыль (убыток) до налогообложения (балансовая)	(16258)	319403
Налог на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи	(3478)	(59184)
Прибыль (убыток) от обычной деятельности	(19736)	260219
IV. Чрезвычайные доходы и расходы: Чрезвычайные доходы	—	—
Чрезвычайные расходы	—	—
Чистая прибыль (нераспределенная прибыль (убыток))	(19736)	260219

ПРИЛОЖЕНИЕ 2

Расчёт показателей, характеризующих деловую активность ООО «Евроопт»

Показатели
1. Коэффициент общей оборачиваемости активов (К А )	Выручка Средний итог баланса
2. Коэффициент оборачиваемости оборотных активов (К ОА )	Выручка Средний вел. оборотных активов
3. Коэффициент оборачиваемости запасов (К З )	Себестоимость реализации Средний остаток запасов
4. Коэффициент оборачиваемости денежных средств (Кдс)	Выручка Ср. вел. денеж. ср-в
5. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности (К ДЗ )	Выручка Средний остаток по счетам покупателей
6. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (К КЗ )	Себестоимость реализации Кредиторская задолженность
7. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала (К К )	Выручка Ср. вел. собств. капитала
8. Продолжительность операционного цикла, в днях
9. Продолжительность финансового цикла, в днях