Анализ финансовых результатов и совершенствование деятельности предприятия (на примере ОАО «Нефтекамскшина»)

метки: Прибыль, Расход, Анализ, Рентабельность, Финансовый, Изменение, Затрата, Себестоимость

Введение

В условиях современного развития России для эффективного управления хозяйственной деятельностью предприятия возрастает роль информационной базы, имеющейся у руководителя, важную часть которой занимают сведения о финансовых результатах. Их анализ помогает в принятии управленческих решений как стратегического, так и тактического характера.

Финансовые результаты — это заслуга организации. Прибыль при этом является результатом хорошей работы или внешних объективных и субъективных факторов, а убыток – результатом плохой работы или внешних отрицательных факторов.

Ряд ученых, характеризуя прибыль, считают, что как экономическая категория она отражает совокупность отношений субъекта хозяйствования, участвующих в формировании и распределении национального дохода.

Рассматривать прибыль только с позиций определения экономической категории и ее функций нам представляется недостаточным. Для более полной характеристики прибыли следует представить ее как результативный, и как количественный показатели: результативный – она отражает эффективность имеющихся ресурсов, результаты деятельности организации; количественный – это разница между ценой и стоимостью товара, между объемом продаж и себестоимостью.

Понятие «прибыль» имеет разные значения с точки зрения организации, потребителя и государства. Но во всех случаях оно означает получение выгоды. Если организация работает прибыльно, то это означает то, что покупатель, приобретая товары у продавца, удовлетворяет свои потребности, а государство за счет поступающих налогов от продажи финансирует социальные задачи и поддерживает убыточные объекты.

Цель деятельности коммерческой организации

Целью деятельности любой коммерческой организации в условиях рыночных экономики является получение прибыли, которая обеспечит дальнейшее ее развитие. При этом образующуюся прибыльность следует рассматривать не только основной целью, но и главным условием деловой активности организации, как результат ее деятельности, эффективного осуществления своих функций по обеспечению потребителей необходимыми товарами в соответствии и имеющимся спросом на них.

Конкретизация цели в зависимости от условий

Исходя из положения, которое занимает организация на рынке, наличия ресурсов, длительности периода, основная цель может конкретизироваться. Так, для долгосрочного периода – это достижение наибольшего размера прибыли, а для краткосрочного — необходимой величины прибыли при определенных объемах продаж и другой деятельности. Что касается общности для обоих периодов, необходимо обеспечить конкурентоспособность организации.

Комерческие банки. функции и организация деятельности

... возвратить их в установленный срок. ГЛАВА 1. ОСНОВЫ ОРГАНИЗАЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ В РЕСПУБЛИКЕ КАЗАХСТАН 1.1 Общая характеристика банков второго уровня в Республике Казахстан Как отмечалось выше, ... и объектам может производиться за счет одного или нескольких инвесторов. Для организации учета источников финансирования ежегодно на основании смет и договоров на строительство ...

Прибыль как основной показатель эффективности

Рассматривая цель деятельности организации, нельзя не коснуться и основного принципа деятельности хозяйствующего субъекта, который состоит в стремлении к максимизации прибыли. По этой причине прибыль выступает основным показателем эффективности производства, является источником расширенного воспроизводства, составляет основу экономического развития предприятия, ибо рост прибыли создает финансовую базу для самофинансирования, технического переоснащения его, решения проблем социальных и материальных потребностей коллектива. Поэтому в условиях рынка ориентация хозяйствующих субъектов на получение прибыли является непременным условием успешной предпринимательской деятельности.

Рентабельность как показатель эффективности

В условиях рыночной экономики большое значение приобретают также показатели рентабельности, которые являются относительными характеристиками финансовых результатов и эффективности деятельности предприятия.

Цель и актуальность работы

Цель данной работы состоит в раскрытии основных аспектов анализа финансовых результатов деятельности предприятия (прибыли и рентабельности) и исследовании путей улучшения финансовых результатов организации.

Актуальность выбранной темы обусловлена тем, что финансовые результаты (прибыль) являются ключевыми показателями эффективности хозяйствования предприятия во всех сферах его деятельности. Они составляют основу экономики предприятия и определяют его финансовые отношения с участниками коммерческого дела.

Задачи работы

• Изучить теоретические основы оценки финансовых результатов деятельности предприятия, включая экономическую сущность финансовых результатов, значение прибыли как результата предпринимательской деятельности, а также планирование и прогнозирование прибыли как неотъемлемой части управления финансовыми результатами деятельности предприятия.
• Провести анализ важнейших показателей, отражающих финансовый результат деятельности предприятия.
• Рассмотреть некоторые особенности зарубежного опыта анализа прибыли и рентабельности.
• На основе полученных результатов анализа дать рекомендации по улучшению финансовых результатов деятельности предприятия.

Объект и предмет исследования

Объектом исследования является деятельность предприятия ОАО «Нефтекамскшина», функционирующее в современных экономических условиях.

Предметом исследования являются финансовые результаты деятельности предприятия, включая прибыль и рентабельность.

Теоретические основы оценки финансовых результатов деятельности предприятия

В качестве теоретической основы исследования использовались труды отечественных ученых и экономистов, таких как Ю.С. Шевченко, Н.В. Липчиу, А.А. Канке, Н.Н. Селезнева, И.Н. Шеремет и др., а также материалы периодической печати и интернет-издания.

Финансовые результаты деятельности предприятия могут быть оценены на основе изучения его годовой отчетности за определенный период. Прибыль является конечным результатом деятельности предприятия и характеризует его абсолютную эффективность [15, c.89] [16, с.229].

Пути совершенствования малого бизнеса на примере предприятия ...

... знаний, современных методов экономических исследований финансового состояния малого предприятия и анализа результатов финансово – экономической деятельности. А также, использование данных анализа для рекомендации принятия практических мероприятий, с целью повышения эффективности деятельности малого предприятия. Объектом дипломного исследования является малое предприятие ООО ...

Методологическая основа исследования

Методологической основой исследования служат такие методы, как анализ, логический подход к оценке экономических явлений и сравнение изучаемых показателей. Эти методы позволяют провести анализ финансовых результатов и выявить факторы, влияющие на их формирование.

Практическое значение работы

Практическое значение данной работы заключается в разработке рекомендаций по улучшению финансовых результатов деятельности предприятия. Эти рекомендации могут быть использованы в управлении финансовыми процессами и принятии решений, направленных на повышение эффективности предприятия.

Структура работы

Работа состоит из следующих разделов:

В современной экономической науке термин ²прибыль² и его содержание вызывают множество споров и разночтений. Существующая в настоящее время возможность неоднозначной интерпретации определений вида прибыли порождает проблемные ситуации, связанные с оценкой и исследованием этой сложной экономической категории. По мере развития экономической теории комплекс понятий и терминов, определяющих прибыль, претерпел значительные изменения от самого простого в качестве дохода от производства и реализации до понятия, характеризующего конечные финансовые результаты во всем многообразии коммерческой деятельности [27, с.10].

Прибыль и рентабельность – важнейшие показатели, характеризующие экономические результаты производственно-коммерческой деятельности хозяйствующих субъектов рыночной экономики [14, с.3].

Хозяйственная деятельность организации достаточно разнообразна, это производственная, снабженческая, сбытовая и коммерческая деятельности. Поэтому прибыль организации принимает разные формы. Исходным моментом в расчетах показателей прибыли является выручка от продажи продукции, товаров и услуг, которая характеризует завершение производственного цикла организации, возврат авансированных на производство средств и превращение их в денежную форму, а также начало нового цикла в обороте всех средств. Изменение в объеме продаж оказывает наиболее чувствительное влияние на финансовые результаты деятельности организации.

Классификация видов прибыли приведена на рисунке 1 [8, c. 160].

Рисунок 1 – Классификация показателей прибыли

Итак, основные виды прибыли следующие:

Валовая прибыль — это важный показатель эффективности деятельности производственных подразделений организаций, который определяется как разность между выручкой от продаж и себестоимостью реализованной продукции за отчетный период. Это позволяет оценить, какая прибыль получается от основной деятельности компании и как она влияет на ее общий финансовый результат.

Прибыль от продаж продукции является разностью между валовой прибылью и расходами периода по основной деятельности за тот же период. Вычитание из валовой прибыли периодических расходов способствует разделению риска предпринимателя от возможной непродажи продукции с государством. Этот показатель используется для оценки эффективности основной деятельности компании.

Анализ финансово-хозяйственной деятельности бюджетной организации ...

... базой курсовой работы явились: формы финансовой отчетности, аналитические и иные материалы ГУ "Школьный автобус", нормативно-правовые документы, периодические издания по теме курсовой работы. Параметр механизма управления Финансово-хозяйственная деятельность бюджетного учреждения ...

Прибыль от финансово-хозяйственной деятельности – это сумма прибыли от продаж и общего результата от финансовых операций (проценты к получению и уплате, доходы от участия в других организациях и т.д.).

Значение данной прибыли используется для оценки основной и финансовой деятельности организации.

Прибыль до налогообложения (балансовая прибыль) — это сумма прибыли от финансово-хозяйственной деятельности и прибыли (расхода) от прочих внереализационных операций. Балансовая прибыль является показателем экономической эффективности всей хозяйственной деятельности предприятия.

Чистая прибыль (убыток) отчетного периода — это балансовая прибыль минус текущий налог на прибыль. В России концепция чистой прибыли отличается от ее определения по международным стандартам, так как в чистую прибыль включаются значительные расходы на фонды потребления, социальную сферу и другие. Величина нераспределенной прибыли отражает окончательный финансовый результат деятельности организации за отчетный период, включающий все виды расходов и доходов.

Также важно различать бухгалтерскую, экономическую и налоговую прибыль. Каждая из этих показателей отображает результаты деятельности компании с разных точек зрения и может использоваться для различных целей. Например, налоговая прибыль используется для расчета налоговых обязательств, а экономическая прибыль — для оценки эффективности использования ресурсов компании и принятия решений об инвестициях.

Бухгалтерская прибыль – прибыль от предпринимательской деятельности, рассчитанная по бухгалтерским документам без учета документально не зафиксированных издержек самого предпринимателя, в том числе упущенной выгоды.

Экономическая прибыль – разница между доходами и экономическими издержками, включающими наряду с общими издержками альтернативные (вмененные) издержки; исчисляется как разность между бухгалтерской и нормальной прибылью предпринимателя.

Несоответствие бухгалтерской и экономической прибыли выражается в том, что первая не отражает экономического содержания прибыли, а следовательно, реальный результат деятельности организации за отчетный период. Экономический характер прибыли раскрывает то, что будет получено в будущем.

Представление в отчетности данных об экономической прибыли организации будет способствовать получению пользователями полезной деловой информации.

Также, в соответствии с группировкой деятельности, предложенной МСФО, различают:

• прибыль от основной деятельности, ее также называют операционной прибылью, полученной от производства и реализации продукции, выполнения работ и оказания услуг. Рассчитывается она как разница между чистым объемом продаж и затратами на производство и реализацию продукции;
• прибыль от инвестиционной деятельности, которая образуется от передачи ресурсов в долгосрочные проекты;

По составу включаемых элементов выделяют:

Маржинальная прибыль

Маржинальная прибыль (маржинальный доход) — это разница между выручкой от реализации продукции, товаров и услуг и переменными затратами, приходящимися на реализованную продукцию. Она также рассчитывается как разница между продажной ценой единицы продукции и удельными переменными расходами.

Она служит оценкой способности предприятия покрывать постоянные издержки для формирования необходимого размера прибыли от продаж. Маржинальная прибыль лежит в основе разрабатываемых альтернативных управленческих решений.

Задачи и принципы организации финансового учета

... внешними пользователями. Финансовый учет основывается на общепринятых международных стандартах и принципах. Правила ведения и порядок составления бухгалтерской (финансовой) отчетности регламентируются государством.» Следовательно, цели и задачи финансового учёта включаются в цели и задачи бухгалтерского ...

Общий финансовый результат

Общий финансовый результат отчетного периода до выплаты процентов и налогов используется при анализе риска в целях управления его негативным воздействием для принятия последующих решений.

Классификация прибыли

По величине полученного результата прибыль может быть:

• минимальная – наименьшая, которая необходима для сохранения предприятия, продолжения его функционирования и предотвращения краха;
• нормальная – уровень прибыли, необходимый и достаточный для того, чтобы ресурсы, задействованные в производстве конкретного продукта, не были пущены на другие цели. Практически это прибыль на вложенный в производство капитал, которая могла бы быть получена при альтернативном размещении средств владельцев предприятия (ссуды, аренда и др.)
• сверхприбыль (монопольная) – крайне высокий уровень прибыли, достигаемый за счет монопольного поведения предприятий – изготовителей и поставщиков товаров на рынок;

Многообразие видов прибыли не ограничивается рассмотренными классификационными рамками.

Деятельность любого хозяйствующего субъекта определяется конечным финансовым показателем. Финансовым результатом деятельности организации является прибыль, которая обеспечивает потребности самого предприятия и государства в целом, или убыток.

Бухгалтерский метод измерения конечных результатов

Бухгалтерский, или учетный метод измерения конечных результатов основывается на исчислении прибыли или убытка по учетным документам. Однако, существующая бухгалтерская отчетность не всегда обеспечивает объективную оценку деятельности организаций, так как формирование отчетности может зависеть от субъективного мнения экономистов, ее составляющих.

Проблемы бухгалтерской отчетности

В настоящее время отсутствует единое понимание элементов отчетности и критериев их признания. Это усложняет формирование прибыли. Нередко возникают серьезные проблемы, связанные с различием в определении доходов, расходов и прибыли. Несоответствие бухгалтерского и налогового учета только добавляет сложности в этом вопросе.

Международные стандарты финансовой отчетности

Исследования показали, что для достижения объективной оценки финансового результата деятельности организаций важно правильно группировать доходы и расходы. Для этого можно обратиться к международным стандартам финансовой отчетности (МСФО), которые предлагают группировку на основе трех видов деятельности: операционной, инвестиционной и финансовой.

Такая классификация позволяет оценить степень риска вложения капитала, а также эффективность операций. Кроме того, она позволяет определить рентабельность активов для каждого из видов деятельности.

Зарубежная практика учета и отчетности

При сравнительном анализе отечественной и зарубежной практики учета и отчетности можно выделить различия в классификации деятельности организации. В странах с развитой рыночной экономикой обычно выделяют операционную, инвестиционную и финансовую деятельность.

Необходимость изменений в отечественном учете и отчетности

Согласно исследованиям, Н.В. Липчиу и Ю.С. Шевченко предлагают выделить в отечественной отчетности деятельность организации по текущей, инвестиционной и финансовой. Для этого необходимо внести соответствующие изменения и дополнения в Положение по бухгалтерскому учету «Учетная политика организации» и Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации».

Объединение предприятий и консолидированная финансовая отчётность

... что и материнская компания, если это практически осуществимо. Когда финансовая отчётность дочерней компании, которая использовалась при подготовке консолидированной финансовой отчётности, готовится на отчётную дату, не совпадающую с отч ...

Проблема классификации доходов и расходов

В налоговом учете имеется своя группировка доходов и расходов, что усложняет их классификацию. Однако, существуют временные разницы и расчеты признания доходов в целях бухгалтерского и налогового учета, что приводит к расхождению бухгалтерской и налогооблагаемой прибыли.

Конфликт интересов пользователей финансовой отчетности

Наличие различных групп пользователей информации о финансовых результатах и агентских групп, связанных с хозяйствующим субъектом, создает конфликт интересов. Каждая группа имеет свои интересы, и они выражаются через показатели финансовых результатов.

Противоречия между собственниками и менеджментом

Анализируя таблицу, представленную в приложении Б, можно сделать вывод о наибольших противоречиях между собственниками организации и менеджментом. Проблема агентских отношений и несовпадение интересов подробно рассматривается в теории корпоративного менеджмента и в курсе управленческого учета. Если менеджмент обладает контрольными долями участия в собственности компании или значительным пакетом акций, некоторые противоречия могут быть урегулированы.

Менеджмент компании проявляет большой интерес к достижению высоких результатов деятельности. Это связано с несколькими причинами. Во-первых, размер премиальной программы зависит от показателей прибыли, особенно чистой прибыли. Во-вторых, чистая прибыль является важным показателем инвестиционной привлекательности для инвесторов. При росте этого показателя, даже если это прогноз на будущие периоды, увеличивается рентабельность активов и капитала компании. Это, в свою очередь, привлекает кредиторов и других контрагентов. Рост стоимости акций на финансовых рынках приводит к увеличению благосостояния собственников, поэтому менеджмент стремится к получению высоких показателей прибыли и представлению привлекательной финансовой информации, способствующей росту курсовой стоимости акций компании.

Однако, существует соблазн представить конечные результаты в более привлекательном виде. Это может быть достигнуто различными способами, такими как использование лизинговых схем вывода активов в аффилированные компании, манипулирование методами и процедурами учета и бухгалтерской оценки, умелое использование финансовых инструментов при выплатах вознаграждений менеджменту, передача убыточных сегментов бизнеса дочерним компаниям, представление недостоверной финансовой информации в отчетности и другие подобные практики.

В связи с этим возникает сложная проблема качества аудита финансовой отчетности. Аудиторские фирмы, выполняющие консалтинговые услуги по заказу менеджмента и получающие большие вознаграждения, должны быть абсолютно объективными в своем профессиональном мнении о достоверности данных бухгалтерской отчетности. Это является сложной задачей, которую аудиторы должны решать, чтобы убедить акционеров и других заинтересованных пользователей финансовой информации.

Проблематика неоднозначности и противоречивости законодательных документов в бухгалтерском учете

Настоящее время характеризуется возможностью неоднозначной интерпретации некоторых положений законодательных документов и противоречиями внутри отдельных нормативных актов. Это ведет к созданию проблемных ситуаций, которые усугубляются разделением законодательных и нормативных актов на акты, регулирующие порядок бухгалтерского учета, и акты, которыми следует руководствоваться для целей налогообложения.

Денежные доходы предприятия и финансовые результаты их хозяйственной ...

... темы: денежные доходы предприятия и практический анализ финансовых результатов на примере действующего предприятия. Для раскрытия темы курсовой работы ставятся следующие задачи: Изучить научную литературу по теме курсовой работы. Раскрыть основные понятия: сущность и функции прибыли, ...

Необходимость использования принципов Международной финансовой отчетности

Исследования Н. В. Липчиу и Ю.С. Шевченко показали, что для определения реального финансового результата и обеспечения единого подхода к учету конечного финансового результата организации необходимо признать и применять принципы Международной финансовой отчетности.

Элементы анализа финансовых результатов деятельности предприятия

Анализ финансовых результатов деятельности предприятия включает оценку изменений по каждому показателю за анализируемый период, оценку структуры показателей прибыли и их изменений, изучение динамики изменения показателей за ряд отчетных периодов и выявление факторов и причин изменения показателей прибыли.

Схема анализа финансовых результатов деятельности предприятия

Схема анализа финансовых результатов деятельности предприятия представлена в приложении В [18, с.162].

Система показателей финансовых результатов

Система показателей финансовых результатов деятельности предприятия включает в себя не только абсолютные показатели прибыли, но и относительные показатели рентабельности эффективности использования ресурсов. Чем выше уровень рентабельности, тем выше эффективность хозяйствования организации [21, с.180].

Прибыль как результат предпринимательской деятельности

Прибыль — это не только денежный успех, награда за риск или положительный результат, но и индикатор успешности предпринимательской деятельности, который возникает в результате производственной, торговой, научно-исследовательской, творческой, спекулятивной и других видов коммерческой деятельности.

Получение прибыли стимулирует предпринимателей к рисковым действиям, нововведениям, инвестированию в развитие новых технологий и материалов. В условиях рыночной экономики прибыль играет огромную роль, поскольку она ориентирует товаропроизводителей на увеличение объемов производства, снижение себестоимости и создание продукции, отвечающей потребностям рынка.

Однако экономическая нестабильность и монопольное положение производителей иногда искажают формирование прибыли и стимулируют предпринимателей к повышению цен вместо увеличения объемов производства. Для решения этой проблемы необходимо финансовое оздоровление экономики, развитие рыночных механизмов ценообразования и налогообложения, что является задачей государства.

Важно отметить, что труд является одним из источников формирования прибыли, но не единственным. Прибыль может быть получена также с помощью привлечения капитала и других ресурсов. Убытки же, наоборот, могут служить индикатором ошибок и просчетов в организации производства и сбыта продукции, что помогает улучшить предпринимательскую деятельность в будущем.

Формирование прибыли является одной из ключевых задач современных предприятий. Как отмечал американский экономист Самуэльсон, прибыль — это вознаграждение за предпринимательскую деятельность, технические нововведения и усовершенствования, за умение рисковать в условиях неопределенности. Она может возникать и из других источников: благоприятные обстоятельства, инициатива предпринимателей и т.д. Однако, выделение этих источников на практике крайне затруднительно.

Для формирования прибыли необходимо учитывать множество факторов. Прямые факторы, влияющие на величину и динамику прибыли, включают: уровень цен на продукцию, объем выпуска продукции, а также затраты на производство и реализацию продукции. Однако, существуют и факторы косвенного воздействия, которые могут также повлиять на прибыль. Их можно объединить в две группы:

1. Экономические факторы, которые влияют на рыночные условия, например, изменение ситуации на рынке или политические риски.

2. Социально-психологические факторы, которые могут влиять на потребительское поведение и предпочтения, например, маркетинговые кампании, репутация бренда и т.п.

В целом, формирование прибыли является многопроцессным процессом, требующим учета всех факторов, влияющих на ее образование.

Факторы, зависящие от усилий предприятия:

1. Уровень хозяйствования: Уровень организации и управления предприятием, а также эффективность использования ресурсов.

2. Компетентность руководства и менеджеров: Уровень квалификации и опытность руководителей, их способность принимать правильные решения.

3. Конкурентоспособность продукции: Качество и цена продукции предприятия в сравнении с конкурентами на рынке.

4. Организация производства и труда: Эффективность процессов производства и организации рабочего труда на предприятии.

5. Производительность труда: Количество продукции, произведенное одним работником за определенный период времени.

6. Состояние и эффективность производственного и финансового планирования: Качество и точность планирования производственных и финансовых процессов на предприятии.

Факторы, не зависящие от усилий предприятия:

1. Конъюнктура рынка: Состояние и тенденции спроса и предложения на рынке, которые могут влиять на продажи и доходы предприятия.

2. Уровень конкуренции: Количество и сила конкурентов на рынке, что может повлиять на цены и долю рынка предприятия.

3. Инфляционные процессы: Уровень инфляции в экономике, который может повлиять на цены на материалы и услуги для предприятия.

4. Уровень цен на потребляемые материально-сырьевые, топливно-энергетические ресурсы: Стоимость необходимых ресурсов для производства, которая может варьироваться и влиять на затраты предприятия.

5. Налоговые платежи с прибыли: Размер налоговых обязательств предприятия, которые влияют на его финансовую составляющую.

Прибыль является источником развития предприятия и выполняет следующие функции:

1. Отражение результатов предпринимательской деятельности и показатель ее эффективности.

2. Стимулирование развития производства, мотивация труда работников и обеспечение социального развития.

Прибыль является связующим элементом интересов организации и персонала, поскольку стимулирует стремление к более эффективной хозяйственной деятельности и получению большей выгоды.

Прибыль

Прибыль выступает доходным источником для финансирования государственных расходов, таких как государственные инвестиции, производственные, научно-технические и социально-культурные программы.

Однако в условиях нынешней экономической ситуации, таких как инфляция, общая задолженность, дифференциация доходов и безработица, основной целью предприятий является выживание. Для достижения устойчивого экономического функционирования и развития предприятий необходимо решить ряд задач, включая:

• определение наиболее эффективной стратегии развития предприятия;
• определение возможных путей вывода предприятия на более благоприятную траекторию развития;
• использование различных методов улучшения финансового положения предприятия, таких как управление себестоимостью, ценами, выручкой и т.д.;
• определение инвестиционной и дивидендной политики.

Оценка экономической эффективности хозяйствования основывается на широком круге показателей, одним из которых является прибыль.

Прибыль и ее значение

Для определения финансового результата необходимо сравнить выручку, полученную предпринимателем от реализации продукции, и затраты на производство и реализацию. Если выручка превышает себестоимость, финансовый результат говорит о получении прибыли. Однако прибыль не всегда достигается, даже если она является целью предпринимателя.

Прибыль зависит от множества факторов, как положительных, так и отрицательных. Высокая прибыль не всегда означает, что ее следует получать за счет производственного и социального развития предприятия. Увеличение цен и производство некачественной продукции могут привести к временному росту прибыли, но не способствуют долгосрочному развитию предприятия.

В условиях рыночной экономики особое внимание следует уделять изучению рыночных условий хозяйствования и использованию наиболее выгодных стратегий для обеспечения роста прибыли. Для достижения этой цели необходимо выпускать разнообразную и конкурентоспособную продукцию, которая будет пользоваться спросом у потребителей. Важным аспектом является снижение всех видов затрат и строгое соблюдение экономической эффективности в расходовании средств. Кроме того, необходимо разрабатывать ценовую политику, которая будет способствовать увеличению прибыли.

Проблема ценообразования занимает особое место в системе рыночных отношений. Повышение цен может привести к увеличению прибыли, однако может также снизить спрос на дорогую продукцию. При освоении и выпуске новой продукции, услуг и работ необходимо тщательно рассчитывать все затраты и уровень рентабельности, а также устанавливать цены с учетом возможности их снижения в будущем.

Одним из положительных аспектов является полная самостоятельность предприятия в распоряжении прибылью после уплаты налогов. Однако в крупных коммерческих компаниях часто проводится разработка рекомендаций для оперативного и стратегического управления доходами фирмы.

Основная цель любой коммерческой структуры состоит в максимально возможном увеличении прибыли для ее владельцев. Для достижения этой цели можно предпринять ряд мероприятий, направленных на стабильное повышение доходов предприятия. Это может включать в себя различные стратегии и тактики, такие как увеличение объема продаж, снижение издержек, улучшение качества продукции, разработка новых товаров и услуг, а также разработка эффективной маркетинговой стратегии.

Таким образом, для обеспечения роста прибыли необходимо тщательно изучать рыночные условия, снижать затраты, разрабатывать эффективную ценовую политику и применять различные меры для увеличения доходов предприятия.

Управление номенклатурой продукции

Управление номенклатурой выпускаемой продукции является одной из важных задач предприятия. Оно заключается в ранжировании продукции по мере убывания ее рентабельности. Таким образом, предприятие может определить, какие продукты приносят наибольшую прибыль и на какие следует сделать упор в дальнейшем.

Также важным аспектом управления номенклатурой продукции является планирование ее обновления. С учетом изменений в рыночной ситуации и требованиях потребителей, предприятие должно постоянно анализировать свою номенклатуру и вносить изменения, чтобы быть конкурентоспособным.

Для осуществления обновления номенклатуры продукции может потребоваться обновление оборудования и освоение новых технологий. Это поможет предприятию улучшить качество и эффективность производства, а также расширить ассортимент выпускаемой продукции.

Планирование развития производства

Одним из важных аспектов управления предприятием является разработка оперативных планов по развитию производства на длительный срок. Это позволяет предприятию определить свои стратегические цели и разработать планы действий для их достижения.

Инвестиционная и дивидендная политика

Определение инвестиционной и дивидендной политики также является важной задачей управления предприятием. Инвестиционная политика определяет направления вложения средств предприятия с целью получения максимальной прибыли. Дивидендная политика, в свою очередь, определяет размер и условия выплаты дивидендов акционерам.

Использование рынка ценных бумаг

Одним из инструментов финансового управления предприятием является использование рынка ценных бумаг. Предприятие может привлекать дополнительные финансовые ресурсы путем выпуска акций или облигаций и их продажи на рынке. Это позволяет предприятию получить дополнительные средства для финансирования своей деятельности.

Анализ финансовых результатов предприятия

Анализ финансовых результатов предприятия является важной составляющей эффективного управления хозяйственной деятельностью. Он позволяет руководителю принимать управленческие решения как стратегического, так и тактического характера.

Методологической основой анализа финансовых результатов является модель их формирования и использования, которая применима ко всем предприятиям независимо от их организационно-правовой формы и формы собственности.

Анализ финансовых результатов начинается с проверки правильности расчета экономических показателей, таких как валовая прибыль, прибыль (убыток) от продаж, прибыль (убыток) до налогообложения, чистая прибыль (убыток) отчетного периода. Эти показатели включают в себя выручку (нетто) от продаж товаров или услуг, себестоимость реализации товаров или услуг, расходы по продажам и управленческие расходы, прочие доходы и расходы.

Для подтверждения достоверности данных, используются форма № 1 «Бухгалтерский баланс» и форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках».

Анализ финансовых результатов включает решение следующих задач: анализ состава и динамики прибыли, факторный анализ прибыли, анализ показателей рентабельности.

Основные методы анализа финансовых результатов основываются на горизонтальном и вертикальном анализе отчета о прибылях и убытках. Горизонтальный анализ позволяет сравнить каждую позицию с предыдущим периодом, а вертикальный анализ помогает определить структуру итоговых финансовых показателей, а также выявить влияние каждой позиции на общий результат.

Заключительным этапом анализа финансовых результатов является трендовый анализ, который изучает динамику показателей за несколько отчетных периодов.

Для проведения такого анализа используется информация из отчета о прибылях и убытках.

Проведение трендового анализа финансовых результатов на российских предприятиях затруднительно. За последние годы неоднократно менялись формы и состав показателей отчетности, интерпретация тех или иных хозяйственных операций, порядок их отражения. Поэтому обеспечение сопоставимости данных по периодам возможно только при перерасчетах на основе первичных документов. При выборе перечня факторов и методики оценки их количественного влияния на прибыль от реализации конкретный алгоритм расчетов определяется на основе изучения характера производимой продукции, объема и качества исходной информации, возможности получения дополнительных данных, а также в зависимости от требуемой точности данных.

Анализ финансовых результатов деятельности предприятия основан на анализе прибыли, так как она характеризует абсолютную эффективность его работы. Анализ формирования и использования при были проводится в несколько этапов: анализируется прибыль по составу в динамике; проводится факторный анализ прибыли от продажи; изучаются причины отклонения по таким составляющим прибыли, как операционные, внереализационных доходы и расходы; оценивается формирование чистой прибыли и влияние налогов на прибыль [20, с. 17].

Для анализа и оценки уровня и динамики показателей прибыли составляется таблица, в которой используются данные бухгалтерской отчетности хозяйствующего субъекта из формы №2. Информация, содержащаяся в финансовом плане и форме №2, позволяет проанализировать финансовые результаты, полученные от всех видов деятельности хозяйствующего субъекта. Важное значение для оценки финансовых результатов деятельности предприятия имеет факторный анализ прибыли.

Важнейшим составляющим элементом бухгалтерской прибыли является прибыль от реализации продукции (прибыль от продаж).

Объектом факторного анализа может быть отклонение фактической прибыли от реализации от прибыли предшествующего года или предусмотренной по бизнес-плану.

Факторный анализ прибыли организации про водят исходя из порядка ее формирования.

П = q – с – у – к, (1.1)

где q — количества реализованной продукции;

• с – себестоимости проданных товаров;
• у – управленческих расходов;
• к — коммерческих расходов.

Анализ прибыли от реализации предполагает не только общую оценку динамики выполнения плана по прибыли от реализации, но и оценка различных факторов, воздействующих на величину и динамику прибыли от реализации.

Основными факторами, влияющими на размер прибыли от продаж являются:

• количество реализованной продукции – прибыль от реализации находится в прямой зависимости от количества реализованной продукции, чем оно больше, тем больше при рентабельной работе предприятие получает прибыль;
• себестоимость реализованной продукции;
• коммерческие расходы;
• управленческие расходы.

Прибыль от продажи находится в обратной зависимости от их величины, то есть сумма средств, необходимых для оплаты текущих расходов, возникающих в ходе производственно – хозяйственной деятельности. Снижение себестоимости реализованных товаров, коммерческих и управленческих расходов представляют собой основные факторы увеличения прибыли:

— продажные цены на реализованную продукцию. Прибыль находится в прямой зависимости от уровня цен, то есть чем выше цена реализации, тем больше предприятие получит прибыли и наоборот, снижение цен приводит к сокращению объема продаж и, следовательно, прибыли.

— структурные сдвиги в составе реализации – влияние этого фактора связано с тем, что отдельные виды товаров, продукции, работ, услуг имеют неодинаковый уровень прибыльности. Всякое изменение соотношения их в общем объеме продаж может способствовать росту прибыли или вызвать ее сокращение. Например: если в общем объеме продаж увеличивается доля более рентабельной продукции, то в этом случае прибыль будет расти, а при сокращение ее – уменьшаться. Это дает финансовому менеджеру управлять возможными финансовыми результатами от реализации [31, с. 255].

Для того чтобы проанализировать прибыль от реализации продукции, необходимо дать общую оценку изменения прибыли:

± П = П1 – П0 = ± П _с ± П_у ± П_к ± П_ц + П_q ± П_t , (1.2)

где ± П – изменение прибыли;

• П0, П1 – прибыль базисного и отчетного периода;
• Затем необходимо определить количественное влияние изменений факторов.

Для нахождения значений затратных факторов (с, у, к) следует сравнить себестоимость проданных товаров, управленческие и коммерческие расходы по отчетному периоду и по отчетному период, в ценах и условиях базисного года.

± П _с = С_цо.оп – С_цб.оп , (1.3)

± П _у = У_цо.оп – У_цб.оп , (1.4)

± П _к = К_цо.оп – К_цб.оп , (1.5)

где ± П _с , ± П_у , ± П_к – изменение прибыли за счет изменения себестоимости,

коммерческих и управленческих расходов;

С _цо.оп , У_цо.оп , С_цо.оп – себестоимость, коммерческие и управленческие

расходы отчетного периода;

С _цб.оп , У_цб.оп , С_цб.оп – себестоимость, коммерческие и управленческие расходы отчетного периода в ценах базисного года.

Влияние цен на прибыль можно определить как разность между выручкой от реализации без косвенных налогов отчетного года и отчетной в ценах и условиях базисного года.

± П _ц = В_цо.оп – В_{цб.оп ,} (1.6)

где ± П _ц – изменение прибыли за счет изменения цены;

В _цо.оп , – выручка от реализации продукции отчетного периода;

В _цб.оп , – выручка от реализации продукции отчетного периода в ценах базисного года.

Чтобы выявить влияние изменения количества реализованной продукции на прибыль, следует определить относительное изменение объема реализации при плановых ценах. Для этого воспользуемся индексным методом.

+ П_q = (J_q – 1) * П_баз , (1.7)

J _q = В_цб.оп – В_{цб.бп ,} (1.8)

где + П_q – изменение прибыли за счет изменения количества

реализованной продукции;

П _баз – прибыль от продаж базисного года;

В _цб.бп – выручка от реализации продукции базисного года.

Влияние на прибыль сдвигов в структуре реализованной продукции можно рассчитать различными способами. Наиболее распространенными среди них являются: балансовый метод.

Балансовый метод расчета исходит из тождества между общим отклонением фактической прибыли от плановой и суммы значений предыдущих 5 факторов. Отсюда, отклонение прибыли вызванное изменением структуры ассортимента реализованной продукции будет равно разности между общим отклонением и суммой значений всех остальных факторов.

± П _t = ± П – (± П_с ± П_у ± П_к ± П_ц + П_q ) (1.9)

где ± П _t – изменение прибыли за счет изменения структуры и ассортимента реализованной продукции [22, с. 606].

Цель итогового анализа – дать количественную оценку причин, вызвавших изменение прибыли, выявить влияние издержек на изменение прибыли или влияние на прибыль изменения цен, вызванного рыночной конъюнктурой.

Важное значение для оценки эффективности хозяйственной деятельности каждого предприятия имеют показатели рентабельности. Рентабельность – один из важнейших показателей, характеризующих эффективность работы предприятия. Рентабельность более полно, чем прибыль, характеризует окончательные результаты хозяйствования, так как ее величина показывает соотношение эффекта с использованными ресурсами.

Для анализа рентабельности используется целый ряд показателей, которые можно объединить в следующие группы:

• показатели, рассчитанные на основе прибыли;
• показатели, рассчитанные на основе производственных активов;
• показатели, рассчитанные на основе потоков наличных денежных средств.

Общая характеристика показателей рентабельности приведена в таблице1.1.

Первая группа показателей формируется на основе расчета уровней рентабельности (доходности) по показателям прибыли (дохода), отражаемым в от четности организации. Эти показатели характеризуют прибыльность (доходность) произведенных товаров. С помощью этих показателей можно определить влияние факторов изменения цены товаров и их себестоимости на изменение рентабельности товаров.

Вторая группа показателей формируется на основе расчета уровней рентабельности в зависимости от изменения размера и характера авансированных средств, включающих в себя все производственные активы организации, инвестированный капитал, акционерный капитал. Например, отношение чистой прибыли (дохода) ко всем производственным активам, отношение чистой прибыли к инвестированному или акционерному капиталу.

Третья группа показателей рентабельности рассчитывается на базе чистого потока денежных средств. Например, отношение чистого потока денежных средств к объему продаж, к совокупному капиталу, собственному капиталу и т.д. Эти показатели дают представление о возможности организации выполнять обязательства перед кредиторами, заемщиками и акционерами наличными денежными средствами.

Таблица 1.1 – Общая характеристика показателей рентабельности

Наименование показателя	Способ расчета
Рентабельность производственной деятельности Р п (рентабельность производства)	Рп =БП /ОС+МПЗ * 100% БП–бухгалтерская прибыль (до налогообложения) (форма № 2), ОС – средняя стоимость основных средств за расчетный период (форма № 1), МПЗ –стоимость материально-производственных запасов за расчетный период
Рентабельность продаж (Р продаж )	Рпродаж = БП /ВР * 100% БП – бухгалтерская прибыль ВР – объем продаж (форма № 2)
Рентабельность активов (имущества) Рентабельность совокупных активов(Р А )	РА = БП / А * 100% А – средняя стоимость совокупных активов за расчетный период (форма № 1)
Рентабельность внеоборотных активов (Р ВОА )	РВОА = БП / ВОА * 100% ВОА – средняя стоимость внеоборотных активов за расчетный период (форма № 1)
Рентабельность оборотных активов (РОА)	РОА = БП/ ОА * 100% ОА – средняя стоимость оборотных активов за расчетный период (форма № 1)
Рентабельность чистого оборотного капитала (РЧОК) (собственного оборотного капитала)	РЧОК = БП/ЧОК * 100% ЧОК – средняя стоимость чистого оборотного капитала за расчетный период. ЧОК (СОК) = собственный капитал (III раздел баланса) – внеоборотные активы (I раздел баланса)
Рентабельность собственного капитала (РСК)	РСК = ЧП/ СК * 100% ЧП –чистая прибыль (форма № 2) СК – средняя стоимость собственного капитала за расчетный период (форма № 1)
Рентабельность издержек (Ризд)	Ризд = Пi/Сi * 100% П — прибыль по калькуляции издержек на изделие (или группу изделий) С – себестоимость изделия по калькуляции издержек.
Рентабельность реализованной продукции (Ррп)	Ррп = Прп/Срп *100% Прп – прибыль от реализации продукции Срп – полная себестоимость реализации продукции (товаров)

На уровень и динамику показателей рентабельности оказывает влияние вся совокупность производственно-хозяйственных факторов: уровень организации производства и управления; структура капитала и его источников; степень использования производственных ресурсов; объем, качество и структура продукции; затраты на производство и себестоимость изделий; при быль по видам деятельности и направления ее использования [33, с. 199].

Таким образом, можно сказать, что анализ финансовых результатов является одним из важнейших аспектов исследования хозяйственной деятельности предприятия. Изучение состава и структуры прибыли, проведение факторного анализа результата от реализации, изучение показателей рентабельности необходимы для того чтобы: выявить соответствие внутренних резервов и возможностей организации обеспечению конкурентных преимуществ и удовлетворению будущих потребностей рынка то есть экономического прогнозирования.

Рассмотрев теоретические аспекты анализа финансовых результатов деятельности предприятия, перейдем к практическому анализу на основе данных ОАО «Нефтекамскшина».

2 Анализ финансовых результатов хозяйственной деятельности ОАО «Нефтекамскшина»

2.1 Краткая характеристика деятельности предприятия

Полное наименование предприятия — открытое акционерное общество «Нефтекамскшина».

Предприятие «Нефтекамскшина» существует с 1971 года. Оно создавалось как базовое производство шин для гигантов отечественной автомобильной индустрии — «ВАЗа» и «КамАЗа», а также для удовлетворения потребностей вторичного рынка в шинах легкового, грузового и сельскохозяйственного ассортимента.

Первая продукция получена 29 апреля 1973 года. На сегодня ОАО «Нефтекамскшина» — самое крупное предприятие по производству шин в России и странах СНГ. Практически каждая третья шина, выпущенная в России, изготовлена в Нефтекамске.

Усилиями руководства предприятия, его сотрудников, разворачивая производство параллельно со строительством, Нефтекамскшина сумело в кратчайшие сроки наладить выпуск продукции, а позже выйти на такой масштаб объемов производства и уровень качества, которые позволили по праву назвать ОАО «Нефтекамскшина» флагманом шинной индустрии страны.

Системный подход управления качеством — основа практики предприятия. ОАО «Нефтекамскшина» ставит своей целью повышение удовлетворенности потребителей посредством эффективного применения системе менеджмента качества, включая процессы постоянного улучшения системе менеджмента качества и обеспечения соответствия требованиям потребителей и обязательным требованиям.

Действенность системы контроля качества подтверждена сертификатом соответствия системы качества Международному стандарту ISO 9001:2000.

Получен сертификат соответствия СЭМ применительно к проектированию и производству шин для различных видов транспорта и сельскохозяйственной техники требованиям международного стандарта ISO 14001:2004. Сертификат является признанием огромной работы, которую ОАО «Нефтекамскшина» проводит в области охраны окружающей среды и обеспечения экологической безопасности.

Качество продукции обеспечивается не только жестким выходным контролем всех этапов создания шины, работы с поставщиками сырья, обеспечение точности и стабильности технологических процессов, а также хранения и отгрузки готовой продукции.

Предприятие обладает испытательной базой, достаточной для полной и объективной оценки качества выпускаемой продукции. Центральная заводская лаборатория аттестована Татарским Центром Стандартизации, Метрологии и Сертификации, а лаборатория испытаний шин аккредитована Госстандартом России на техническую компетентность.

Соответствие шин государственным стандартам и международным требованиям подтверждено сертификатами соответствия в системе государственных стандартов и Европейской экономической комиссии Организации Объединенных Наций.

На сегодняшний день ОАО «Нефтекамскшина» обладает современной технологической и доступной сырьевой базой, имеет квалифицированный штат специалистов. ОАО «Нефтекамскшина»-самостоятельное юридическое лицо, органами управления которого являются:

• Общее собрание акционеров – высший орган;
• Совет директоров – обеспечивает общее руководство;
• Исполнительный орган-управляющая организация ООО «Татнефть-Нефтехим» (по договору передачи полномочий единоличного исполнительного органа);
• Исполнительный директор-Генеральный директор единоличный исполнительный орган.

Основным акционером ОАО «Нефтекамскшина» является ООО «Татнефть – Нефтехим» (59,44% акций).

Координирующим центром шинного бизнес-процесса ОАО «Татнефть» является управляющая компания ООО «Татнефть-Нефтехим».

В процессе управления производством ОАО «Нефтекамскшина» взаимодействует с ОАО «Татнефть», ООО «Татнефть-Нефтехим», ТД «КАМА», ООО «Татнефть-Нефтехимснаб».

ОАО «Татнефть» – инвестирует программы новых технологий;

• ООО «Татнефть-Нефтехим» – является единоличным исполнительным органом ОАО «Нефтекамскшина»;
• ОАО «Нефтекамскшина» совместно с ТД «КАМА»-определяет программу производства шин по ассортаменту, объемам и потребителям.;
• ООО «Татнефть-Нефтехимснаб» – осуществляет закупки сырья и материалов, используемых в производстве шин, а также оборудования, оснастки, запчпстей и СИ, потребность в которых определяется ОАО «Нефтекамскшина;

• ТД «КАМА» – осуществляет продажу шин.

В состав ОАО «Нефтекамскшина» входят: завод массовых шин, завод грузовых шин и производства легковых радиальных шин (ПЛРШ).

Номенклатура продукции, выпускаемых заводом массовых шин:

• шины пневматические для легковых автомобилей и прицепов к ним;
• шины пневматические для легких грузовых автомобилей и автобусов особо малой вместимости;
• шины пневматические для грузовых автомобилей и прицепов к ним, автобусов и троллейбусов;
• шины пневматические для тракторов и прицепов к ним, и сельхоз машин;
• шины пневматические для машин напольного безрельсового электротранспорта.

Номенклатура продукции, выпускаемой ПЛРШ:

• шины пневматические для легковых автомобилей.

Номенклатура продукции, выпускаемой заводом грузовых шин:

• шины пневматические для грузовых автомобилей и прицепов к ним, автобусов и троллейбусов;
• шины с регулируемым давлением;
• шины пневматические для тракторов и прицепов к ним, и сельхоз машин.

На заводе внедрена и эффективно действует система качества ISO 9001:2000, сертифицированная международным органом сертификации TUVCERT, которая предусматривает тщательный контроль поставляемого на завод сырья, материалов, комплектующих, строгое соблюдение регламента технологического процесса по всему циклу производства и испытаний готовой продукции, а также постоянно функционирующую учебу по повышению квалификации кадров

ОАО «Нефтекамскшина» имеет большой творческий потенциал, в лице высококвалифицированных инженерно-технических работников, специалистов и рабочих, благодаря усилиям которых, предприятие способно выпускать более 150 размеров шин, для любых условий эксплуатации. Изучая требования потребителей, рыночный спрос, ОАО «Нефтекамскшина» постоянно расширяет и обновляет ассортимент выпускаемых шин.

Одним из перспективных направлений деятельности заводов АО «НШЗ» является освоение и развитие производства цельно металлокордных шин. Это связано возросшими требованиями к техническим характеристикам автобусов и грузовиков.

Признание ОАО «Нефтекамскшина» отечественными и зарубежными потребителями подтверждаются российскими и международными наградами за качество продукции.

1999 год — «Благодарственное письмо лучшему поставщику ОАО «АвтоВАЗ»; Диплом «За продвижение на рынок России и Татарстана продукции для автомобильной промышленности» (Казань, Автосалон); Диплом участника четвертого международного автосалона «Автосалон-99»(Москва).

2000 год — Золотая медаль Международного проекта «Инвестиции-2000»; Дипломы 9-го международного автосалона «Автосалон-2000» (Санкт-Петербург), торгово-промышленной выставки-ярмарки «Большая Волга-2000»;

2001 год — две золотые и одна бронзовая медали на выставке «Шины, РТИ и каучуки» (Москва); Дипломы российской торгово-промышленной палаты «За лучшую экологию»; международной Гаванской выставки и международной Лондонской выставки;

2002 год-Серебряная медаль на выставке «Шины, РТИ и каучуки» (Москва);

2003 год-две золотые, одна серебряная и одно бронзовая медаль на выставке «Шины, РТИ и каучуки» (Москва).

2001, 2002 и 2003 года-категория «Отличный поставщик» ОАО «Автоваз» — лидера отечественного автопрома и одного из основных потребителей продукции ОАО «Нефтекамскшина»;

2003 год-две шины удостоены диплома «Российское качество», подтверждающего соответствие высшему уровню, установленному Программой «Российское качество» на форуме Всероссийской организацией качества посвященному Всемирному дню качества и Европейской неделе качества»;

2004 год-одна золотая, две серебряные и одна бронзовая медаль на выставке «Шины, РТИ и каучуки» (Москва) в в рамках конкурса «Лучшая автомобильная шина на догах России». Дипломы первой степени на две шины на выставке «Нефть. Газ. Нефтехимия» г. Казань. Категория «надежный поставщик» ОАО «АвтоВАЗ» и «Иж-Авто».

2005 год-две золотые, одна серебряная медаль в конкурсе «Лучшая шина на дорогах России», диплом и кубок ГРАН-ПРИ за вклад в развитие нефтехимической промышленности, на выставке «Шины, РТИ и каучуки» (Москва).

Категория «Отличный поставщик»-ОАО «АвтоВАЗ» и ОАО «КамАЗ». Диплом 10-й степени Международного салона «Мотор-шоу», в конкурсе «Перспектива» среди производителей автокомпонентов в номинации «Лучшая шина».

По итогам седьмого Всероссийского конкурса «1000 лучших предприятий и организаций России-2006» ОАО «Нефтекамскшина» удостоено медали «За эффективную деятельность, высокие достижения и стабильную работу».

2007 год — диплом программы «Российское качество» на новый вид продукции вторично получило ОАО «Нефтекамскшина».

К настоящему времени в объединении накопился большой практический и теоретический опыт по освоению и совершенствованию выпускаемых шин, и испытанию готовой продукции.

2.2 Оценка динамики и структуры прибыли предприятия

Модель формирования финансовых результатов является единой для всех предприятий независимо от организационно-правовой формы хозяйствования и формы собственности. Конечный финансовый результат деятельности — этобалансовая прибыль(илиубыток).

Оценка динамики и структуры прибыли предприятия является одним из самых важных аспектов исследования хозяйственной деятельности предприятия. Изучение динамики и структуры прибыли необходимо для экономического прогнозирования и оценки финансовых показателей.В процессе проведения анализа изучается состав прибыли, ее структуру и динамику.

Каждое предприятия следует, своим экономическим интересам, заключающимся в увеличении доли прибыли, которые остаются в его распоряжении и направляются на его развитие. Товаропроизводители стремятся получить прибыль, и ориентируется на увеличение объёма производства продукции, снижение затрат. Предприятия заинтересованы в увеличении прибыли, это связано с появлением дополнительных возможностей по снижению затрат производства. Прибыль — положительный финансовый результат от деятельности предприятия [13 c. 329].

Предприятие удовлетворяет экономические интересы государства , это обеспечивается уплатой налогов. Средствами, полученными от уплаты налогов, государство решает социальные задачи.

Для того чтобы проанализировать динамику и уровень показателей финансовых результатов деятельности ОАО «Нижнекамшина» за 2007 – 2008 гг. составим таблицу 2.1, в которой используем данные отчета о прибылях и убытках предприятия (формы № 2) – (Приложении А).

Информация, которая содержится в данных отчета о прибылях и убытках предприятия, позволит нам проанализировать финансовые результаты всех видов деятельности ОАО «Нефтекамскшина».

Таблица 2.1 – Прибыль ОАО «Нефтекамскшина» за 2007 – 2008 гг.

Наименование показателей	2007 г., тыс. руб.	2008 г., тыс. руб.	Отклонение
			тыс. руб.	%
1 Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и аналогичных платежей)	6324459	7409233	+1084774	17,15
2 Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	5781062	6899657	+1118595	19,35
3 Валовая прибыль	543397	509576	-33821	-6,22
4 Коммерческие расходы	—	—	—	—
5 Управленческие расходы	—	—	—	—
6 Прибыль (убыток) от реализации продукции (работ, услуг)	543397	509576	-33821	— 6,22
7 Проценты к получению	3275	12	-3263	-99,63
8 Проценты к уплате	496	5759	+5263	1061,09
9 Доходы от участия в других организациях	190	271	+81	42,63
10 Прочие доходы	139216	105 225	-33991	-24,42
11 Прочие расходы	511299	691605	+180306	35,26
12 Прибыль (убыток) до налогообложения (п.12+п.13–п.14)	174283	-82280	-256563	-147,21

По данным таблицы 2.1 видно, что в 2008 году предприятие не добилось высоких финансовых результатов в хозяйственной деятельности по сравнению с фактическими данными прошлого года. В 2008 году прибыль до налогообложения снизилась , и по сравнению с 2007 годом составила 256563 тыс. руб. или 147,21 %.

Рассматривая динамику финансовых результатов нужно отметить следующие изменения. Несмотря на то, что в 2008 году нетто-выручка от реализации товаров, продукции, работ, услуг выросла на 17,15%, прибыль от реализации снизилась на 33821 тыс. руб. Это свидетельствует об относительном увеличении затрат на производство продукции. Увеличение себестоимости связано с удорожанием сырья, материалов, а также с повышением заработной платы производственных рабочих.

Результат от финансовой деятельности предприятия — отрицательный, что в последствии привело к снижению суммы прибыли 2008 года на 8526 тыс. руб. ((-3263) – 5263), или на 1,15 % (8526/ 174283* 100).

Также негативное влияние на финансовый результат ОАО «Нефтекамскшина» оказало превышение прочих расходов над доходами, что уменьшает прибыль 2008 года на 146315 тыс. руб. ((-33991) – (-180306)) или на 83,95 % (146315 / 174283* 100).

На следующем этапе мы рассмотрим анализ структуры прибыли по каждому элементу. На основе данного вида анализа можно проследить динамику изменения удельного веса каждого элемента в составе прибыли и выявить факторы, повлиявшие на это изменение.

Анализ структуры прибыли (вертикальный анализ) свидетельствует о том, что основным фактор повлиявшим на размер прибыли являются прочие расходы: в 2007 году – 293,4 % (511299 / 174283 * 100); в 2008 году – 840,6 % (691605/ 82280 * 100).

Несмотря на увеличение доли прочих расходов по сравнению с прошлым годом на 547,2 пункта, их снижение в абсолютной сумме составило 180306 тыс.руб. или 35,26%.

Чистая прибыль — один из самых важных экономических показателей и характеризует конечные результаты деятельности предприятия. Чистая прибыль — это прибыль в распоряжении предприятия, которая остается после уплаты всех налогов, экономических санк ций и отчислений в благотворительные фонды. Количественно чистая прибыль представляет собой разность между общей суммой брутто — прибыли и суммой внесенных в бюджет налогов из прибыли, экономических санкций и других обязательных платежей предприятия, покрываемых за счет прибыли [13 c. 332].

Величина чистая прибыли зависит от факторов изменения общей суммы брутто-прибыли и факторов, определяющих удельный вес чистой прибыли в общей сумме прибыли, а именно доли налогов, экономических санкций и др. На основании данных Приложения А(отчета о прибылях и убытках- формы №2) определим сумму чистой прибыли (таблица 2.2).

Таблица 2.2 – Определение суммы чистой прибыли ОАО «Нефтекамскшина» за 2007 – 2008 гг.

Показатель	Уровень показателя, тыс. руб.		Отклонение	Удельный вес в общей сумме прибыли, %		Отклонение
	2007 г.	2008 г.		2007 г.	2008 г.
1 Общая сумма брутто-прибыли	174779	-76521	-251300	100,0	100,0	─
2 Проценты к уплате	496	5759	+5263	0,28	-7,53	-7,81
3 Прибыль до налогообложения	174283	-82280	-256563	99,72	107,53	7,81
4 Налог на прибыль и иные аналогичные платежи	208847	101165	-107682	119,49	-132,2	-251,69
5 Чрезвычайные доходы и расходы	─	─	─	─	─	─
6 Чистая прибыль	-34564	-183445	-148881	-19,78	-208,37	-188,29

Таким образом, по данным таблицы 2.2 видно, что фактическая сумма чистой прибыли 2008 года меньше суммы прибыли 2007 года на 148881 тыс. руб. Анализ структуры и динамики финансовых результатов за период 2007 – 2008 гг. позволил дать общую оценку изменения прибыли ОАО «Нефтекамскшина».

Из приведенного анализа финансовых результатов следует, что одним из определяющих факторов формирования прибыли оказался рост выручки от реализации в 2008 году на 17,15 %. Также на изменение прибыли положительно повлияло сотрудничество с другими предприятиями и о доходы от этого, составили 81 тыс. рублей или 42,63 %.

2.3 Факторный анализ прибыли предприятия

Показатель прибыли от реализации формируется под воздействием многих факторов. В связи с этим при анализе важно всесторонне изучить факторы, на нее влияющие, определить степень влияния каждого из них.

Для определения суммы прибыли и последующих расчетов использованы следующие исходные данные предприятия, приведенные в таблице 2.3.

Таблица 2.3 – Данные для расчета прибыли предприятия

Показатель	2007 г.	2008 г.	Отклонение
Объем реализации, тыс.шт. (VРП)	12414,9	11880	-534,9
Средняя цена ед. продукции, руб. (Ц)	509,42	623,67	+114,25
Средняя себестоимость, руб. (С)	465,66	580,78	+115,12

Формализованный расчет прибыли от реализации продукции можно представить в виде:

П = VРП * (Ц-С).

(2.1)

Для того чтобы проанализировать прибыль от реализации продукции (работ, услуг) необходимо дать общую оценку изменения прибыли:

(2.2)

Затем необходимо определить количественное влияние изменения факторов на величину прибыли от реализации продукции[14 c. 168].

Расчет влияния факторов на сумму прибыли можно выполнить способом цепной подстановки, используя данные, приведены в таблице 2.4.

Таблица 2.4 – Исходные данные для факторного анализа прибыли от реализации продукции, тыс. руб.

Показатель	Базовый период (2007г.)	Данные базового периода, пересчитанные на объем продаж отчетного периода	Отчетный период (2008г.)
Выручка (нетто) от реализации продукции, товаров, услуг (В)	= 6324459	= 6051909,6	= 7409233
Полная себестоимость реализованной продукции (З)	= 5781062	= 5532040,8	= 6899657
Прибыль (П)= (В)- (З)	543397	519868,8	509576

Для анализа прибыли от реализации в целом по предприятию рассчитываются следующие показатели:

Сумма прибыли 2007 года:

П = — = 6324459 — 5781062= 543397 тыс. руб.

Сумма прибыли при фактическом объеме продаж и базовой величине остальных факторов:

I ==0,96

П = П* I= 543397*0,96 = 521661,12 тыс. руб.

Сумма прибыли при фактическом объеме и структуре реализованной продукции, но при базовом уровне себестоимости и цен:

П = —=6051909,6 – 5532040,8=

= 519868,8 тыс. руб.

Сумма прибыли при фактическом объеме реализации, структуре и ценах, но при базовом уровне себестоимости продукции:

П =—=7409233 – 5532040,8=

=1877192,2 тыс. руб.

Сумма прибыли за 2008 год:

П =—=7409233-6899657=509576 тыс. руб.

Определяем общее изменение прибыли от реализации продукции:

= П — П= 509576 — 543397 = — 33821 тыс. руб.

Далее необходимо определить изменение прибыли за счет влияния факторов.

Изменение суммы прибыли за счет:

• объема реализации продукции

= П — П= 521661,12 — 543397 = -21735,88 тыс. руб.;

• структуры товарной продукции

= П — П=519868,8 — 521661,12 = -1792,32 тыс. руб.;

• отпускных цен

= П — П= 1877192,2 – 519868,8 = +1357323,4 тыс. руб.;

• себестоимости реализованной продукции

= П — П= 509576 – 1877192,2 = — 1367616,2 тыс. руб.

Результаты расчетов показывают, что рост прибыли обусловлен в основном увеличением среднереализационных цен – за счет роста отпускных цен на 114,25 руб. прибыль увеличилась на 1357323,4 тыс. руб.

Снижение суммы прибыли на 21735,88 тыс. руб. способствовало уменьшение объема реализации продукции на 534,9 тыс. шт.

Изменение в структуре товарной продукции, т.е. уменьшение удельного веса рентабельных видов продукции привело снижнению прибыли на 1792,32 тыс.руб.

В связи с повышением себестоимости продукции на 115,12 руб. сумма прибыли уменьшилась 1367616,2 тыс. руб. Поскольку темпы роста себестоимости на продукцию предприятия были выше темпов роста ее среднереализационных цен, то в целом динамика прибыли отрицательна.

Совокупное влияние рассмотренных выше факторов составляет 33821 тыс. руб. Что отрицательно повлияло на прибыль, и в 2008 г. составила 509576 тыс.руб.

2.4 Оценка показателей рентабельности ОАО «Нефтекамскшина»

В системе показателей, характеризующих финансовое состояние и эффективность деятельности предприятия, ведущее место занимают показатели рентабельности.

Рентабельность – это относительный показатель, определяющий уровень доходности бизнеса. Показатели рентабельности характеризуют эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности. Экономическая сущность рентабельности может быть раскрыта только через характеристику системы показателей. Общий их смысл – определение суммы прибыли с одного рубля вложенного капитала [29, c. 35].

Показатели рентабельности представляют собой важные характеристики факторной среды формирования прибыли и дохода предприятия, поэтому они являются обязательными элементами сравнительного анализа и оценки финансового состояния предприятия с различных позиций.

Анализ показателей рентабельности позволяет оценить текущую хозяйственную деятельность, вскрыть резервы повышения ее эффективности и разработать систему мер по использованию данных резервов [29, c. 38].

Анализ начинается расчета показателей рентабельности как в целом по предприятию, так и по отдельным видам продукции.

Рентабельность продукции

R (2007)== 9,4%; R(2008)=7,3%

Рентабельность оборота

R (2007)=8,6%; R(2008)=6,8%.

Рентабельность активов

R (2007)=11,8%;

R (2008)= 11,6%.

Рентабельность собственного капитала

R (2007)=54,1%; R(2008)==62,3%.

Рентабельность предприятия (производства

R (2007)==14,3%;

R (2008)== 11,6%.

Рассчитанные показатели сведем в таблицу 2.5.

Таблица 2.5 – Расчет показателей рентабельности

Показатель	2007 г.	2008 г.	Отклонение (+, -)
Рентабельность продукции, %	9,4	7,3	-2,1
Рентабельность оборота (реализации),%	8,6	6,8	-1,8
Рентабельность активов, %	11,8	11,6	-0,2
Рентабельность собственного капитала, %	54,1	62,3	+8,2
Рентабельность предприятия (производства), %	14,3	11,6	— 3,3

После анализа полученных данных можно сделать следующие выводы. Показатели рентабельности продукции и рентабельности оборота, рентабельность активов рассчитанные в целом по предприятию, недостаточно высокие, кроме того, произошло снижение уровня данных показателей. Необходимо также обратить внимание на высокие показатели рентабельности собственного капитала. Рентабельность производства рассматриваемого предприятия по сравнению с 2007 г. снизилась на 3,3%

Следующим этапом анализа является изучение факторов, влияющих на величину рентабельности. Для этого необходимо провести факторный анализ рентабельности продукции и рентабельности оборота.

Уровень рентабельности продукции

Факторная модель этого показателя имеет следующий вид:

R = (2.3)

Расчет влияния факторов первого уровня на изменение рентабельности в целом по предприятию можно выполнить способом цепной подстановки:

R === 9,4%;

R ==*=9,4%;

R ===9,4%;

R ==33,9%

R ==7,4%.

R= R — R = 7,4– 9,4= — 2%;

= R— R = 9,4 – 9,4= 0;

= R— R=9,4 – 9,4= 0;

= R— R= 33,9 – 9,4= +24,5%;

= R— R= 7,4 – 33,9= — 26,5%.

Полученные результаты свидетельствуют, что уровень рентабельности, исчисленный в целом по предприятию, понизился на 2%. На снижение рентабельности повлияло увеличение себестоимости реализованной продукции. Однако, рост среднереализационных цен на 114,25 руб. вызвал увеличение уровня рентабельности на 24,5%.

факторный анализ рентабельности оборота

R =. (2.4)

Зная, из-за каких факторов изменилась прибыль и выручка от реализации продукции, можно узнать их влияние на изменение уровня рентабельности, последовательно заменяя базовый уровень каждого фактора данной модели на фактический отчетного периода.

R ==*100%=8,6%;

R ==*100%=8,6%;

R *100%=8,6%;

R =*100%=31%;

R ==*100%=6,8%.

Изменение уровня рентабельности за счет влияния факторов.

= R— R = 8,6– 8,6= 0;

= R— R=8,6– 8,6= 0;

= R— R= 31– 8,6= +22,4%;

= R— R= 6,8 – 31= -24,2%;

R= R — R= 6,8 – 8,6= — 1,8%.

По рассчитанным показателям можно сделать вывод, что рентабельность оборота снизилась по сравнению с прошлым годом на 1,8%. Это связано с ростом себестоимости товарной продукции.

3 Основные направления улучшения финансовых результатов

деятельности предприятия

3.1 Зарубежный опыт анализа финансовых результатов предприятия

Методика анализа прибыли и рентабельности зависит от полноты включения затрат в себестоимость, также наличия раздельного учета переменных и постоянных затрат. Этой задаче служит классическая система директ-костинг, которая является атрибутом рыночной экономики.

Наиболее важные аналитические возможности системы директ-костинг следующие: оптимизация прибыли и ассортимента выпускаемой продукции; определение цены на новую продукцию, расчет вариантов изменения производственной мощности предприятия; оценка эффективности производства (приобретения) полуфабрикатов; оценка эффективности принятия дополнительного заказа, замены оборудования.

Сущностью системы директ-костинг является разделение производственных затрат на переменные и постоянные понятие маржинального дохода. Маржинальный доход – это прибыль в сумме с постоянными затратами предприятия или разность между выручкой от реализации и переменными расходами.

МД=П+А = В-Р,

где МД — маржинальный доход;

П – прибыль;

В – выручка;

А – постоянные расходы;

Р – переменные расходы [34, c.254].

директ-костинг

Большой интерес представляет методика маржинального анализа прибыли, широко используемая в западных странах. В отличие от традиционной методики анализа прибыли она позволяет полнее изучить взаимосвязи между показателями и точнее измерить влия ние факторов. Покажем это с помощью сравнительного анализа.

Традиционная методика факторного анализа прибыли предпо лагает использование следующей модели:

П= V РП*(р-с), (3.2)

где VP П— физический объем продаж;

р — цена реализации;

с — полная себестоимость единицы продукции [35, c.211].

В этом случае исходят из предположения, что все эти факторы изменяются сами по себе, независимо друг то друга. Прибыль изменяется прямо пропорционально объему реализации, если реализуется рентабельная продукция. Если продукция убыточна, то прибыль изменяется обратно пропорционально объему производства (реализации) продукции и ее себестоимости. При увеличении производства (реализации) себестоимость единицы продукции снижается, так как при этом обычно возрастает только сумма переменных расходов (сдельная зарплата производственных рабочих, сырье, материалы, технологическое топливо, электроэнергия), а сумма постоянных расходов (амортизация, аренда помещений, повременная оплата труда рабочих, зарплата и страхование административно-хозяйственного аппарата и др.) остается, как правило, без изменений.

И наоборот, при спаде производства себестоимость изделий возрастает из-за того, что больше постоянных расходов приходится на единицу продукции [35, с.255].

Для обеспечения системного подхода при изучении факторов изменения прибыли и прогнозировании ее величины в маржиналь ном анализе используют следующую модель:

П= V РП(р- b )-А, (3.3)

где р — цена единицы продукции;

• b — переменные затраты на единицу продукции;
• А — постоянные затраты на весь объем продаж данного вида продукции.

Данная модель позволяет определить изменение суммы прибыли за счет количества реализованной продукции, цены, уровня удельных переменных и суммы постоянных затрат.

Здесь учитывается не только прямое влияние объема продаж на прибыль, но и косвенное — посредством влияния данного фактора на себестоимость изделия, что дает возможность более правильно исчислить влияние факторов на изменение суммы прибыли [25, c.211].

По методике с учетом маржинального дохода прибыль больше зависит от объема и структуры продаж, так как эти факторы влияют одновременно и на себестоимость.

Применение методики с учетом маржинального дохода прибыли позволяет исследовать и количественно измерить не только непосредственные, но и опосредованные связи и зависимости [34, c.257].

Зависимость между объемом реализации продукции (объем продаж), ее себестоимостью и суммой прибыли показана на рисунке 3.1.

Рисунок 3.1 – Зависимость между объемом реализации продукции, ее

себестоимостью и суммой прибыли

Важно отметить, что маржинальный анализ позволяет определить критический уровень объема продаж и зону безопасности, влияние отдельных факторов на изменение безубыточного объема продаж, а также исчисление величины объема продаж для получения определенной суммы прибыли.

Критический объем продаж, когда бизнес не приносит ни прибыли, ни убытков, т.е. когда затраты на производство продукции равны выручке от реализации, можно рассчитать путем деления суммы постоянных затрат на долю маржинального дохода в выручке.

Зону безопасности можно установить по формуле:

ЗБ = ( Q _{прод.от} – Q _{прод.кр} ) / Q _{прод.от} , (3.4)

где ЗБ – зона безопасности;

Q _{прод.от} – объем продаж по отчету, руб.;

Q _{прод.кр} – критический объем продаж, руб.

В тех случаях, когда нужно установить объем продаж продукции для получения определенной суммы прибыли, используется формула:

Q _зп = ( S _пос + П) / d _мар , (3.5)

Следует отметить, что безубыточный объем продаж и зона безопасности зависят от суммы постоянных и переменных затрат и уровня цен на продукцию [4, с.25].

Особенно большое значение имеет многоуровневый порядок расчета прибыли, когда постоянные затраты периода учитывают по местам их возникновения: для каждого вида продукции; общие для нескольких однородных видов продукции; общие для структурного подразделения и общие для предприятия в целом. Порядок многоступенчатого расчета маржи покрытия и конечного финансового результата представлен на рисунке 3.2.

Рисунок 3.2 – Порядок определения финансового результата

Такой порядок определения финансового результата покажет участие каждого центра затрат в формировании его величины, по зволит выявить и конкретизировать причины убытков, определить основные направления их снижения [25, c.212].

Методика анализа рентабельности с учетом маржинального дохода также отличается от применяемых на многих предприятиях методики анализа рентабельности. Анализ рентабельности с учетом маржинального дохода учитывает факторы непропорционального изменения издержек и прибыли предприятия в зависимости от объема реализации продукции, поскольку часть затрат является постоянной [34, c.257].

Рентабельность предприятия – это отношение фактической прибыли к объему продаж. Используя счет прибылей и убытков, вычисляют два основных показателя: чистую маржу и валовую маржу.

Чистая маржа вычисляется по формуле:

Чистая маржа = (Чистая прибыль / Объем продаж)*100%.

Чистая маржа показывает, какая доля объема продаж остается у предприятия в виде чистой прибыли после покрытия себестоимости проданной продукции и всех расходов предприятия. Этот показатель может служить указателем допустимого уровня рентабельности, при котором предприятие еще не терпит убытки. На чистую маржу можно влиять ценовой политикой предприятия (валовая маржа и наценка) и контролем над затратами.

Валовая маржа вычисляется по следующей формуле:

Валовая маржа = (Валовая прибыль / Объем продаж)*100%.

Наблюдается обратная зависимость между валовой маржой и оборачиваемостью запасов: чем ниже оборачиваемость запасов, тем выше валовая маржа; чем выше оборачиваемость запасов, тем ниже валовая маржа.

Производители должны обеспечивать себе более высокую валовую маржу по сравнению с торговлей, так как их продукт больше времени находится в производственном процессе. Валовая маржа определяется политикой ценообразования.

С валовой маржой не следует путать другой инструмент ценообразования – наценку, которая вычисляется по следующей формуле:

При установлении наценки следует исходить из желаемой стратегической позиции предприятия относительно конкурентов. На одном конце рыночного спектра находятся предприятия, обеспечивающие высокое качество и назначающие заведомо высокие цены (то есть имеющие невысокий объем продаж).

На другом конце рыночного спектра – предприятия, продающие большие объемы товара по низким ценам [36].

Также по методике маржинального анализа существуют показатели рентабельности, которые отличаются от традиционных подходов (таблица 3.1).

Таблица 3.1 –Методика анализа показателей рентабельности

Показатель	Детерминированные факторные модели рентабельности
	традиционные	применяемые в маржинальном анализе
Рентабельность i-го вида продукции , Ri
Рентабельность продукции в целом по предприятию, R
Рентабельность оборота i-го вида продукции , R об i
Рентабельность оборота общая, R об

По традиционной методике факторного анализа объем продаж не оказывает влияния на изменение уровня рентабельности, поскольку числитель и знаменатель этих моделей изменяются пропорционально ему. Преимущество методики маржинального анализа показателей рентабельности состоит в том, что при ее использовании учитывается взаимосвязь элементов модели, в результате чего улавливается влияние объема продаж на изменение уровня рентабельности. Это обеспечивает более точное исчисление влияния факторов и как следствие — более высокий уровень планирования и прогнозирования финансовых результатов.

Кроме того, данная система учета и анализа ориентирована не на производство, а на реализацию. Она побуждает изыскивать резервы увеличения объема продаж: чем больше объем продаж, тем меньше постоянных затрат, отнесенных прямо на финансовый результат, приходится на единицу реализованной продукции, тем больше прибыль выше рентабельность [35, с.213].Методики анализа показателей рентабельности и прибыли с учетом маржинального подхода учитывают взаимосвязь факторов объема производства, затрат и прибыли.

Более точный расчет этих факторов обеспечивает высокий уровень планирования и прогнозирования финансовых результатов деятельности промышленного предприятия [24, с.258].

В зарубежной научной экономической литературе второй из рассмотренных методических подходов составляет основу CVP – анализа ( Cost — Volume — Profit Analysis – CVPA , или CVP ). Необходимо отметить, что анализ экономического потенциала организации является одним из приоритетных направлений на современном этапе.

Однако, как показывает изучение аналитической работы российских предприятий, относящихся к различным отраслям экономики, анализа экономического потенциала на сегодняшний день практически не проводится.

Управление деятельностью хозяйствующих субъектов в условиях рыночных отношений предъявляет повышенные требования к анализу и прогнозированию развития той или иной ситуации, более комплексному рассмотрению различных, прежде всего приоритетных, вопросов хозяйственной деятельности в их взаимосвязи. Следовательно, приоритетным направлением развития методологии и методики анализа экономического потенциала является сближение этого вида анализа с другими видами аналитических исследований.

В качестве основных показателей использования производственного потенциала организации (для промышленных предприятий) можно применять показатель капитала, который наиболее полно и адекватно характеризует зависимость объема выпускаемой продукции и уровня использования основного вида составляющей ресурсной базы хозяйствующего субъекта [17, с.174].

Результаты исследования данных работы организаций, относящихся к различным отраслям экономики, показывают, что значителен удельный вес затрат (вплоть до 80-90% от общего объема), которые не могут быть однозначно классифицированы как постоянные или переменные – это так называемые комбинированные, или смешанные, затраты. Для их анализа применяется метод «наибольшего наименьшего», который позволяет выделить постоянную часть указанных затрат, рассчитать величину средних переменных затрат и в итоге – вывести уравнение функциональной зависимости объема комбинированных затрат от количественного показателя выпуска продукции [17, с.177].

Изучение вопроса классификации затрат показало, что для достижения большей точности результатов анализа, а следовательно, и достоверности его выводов, целесообразно выделение в составе переменных затрат категории частично-переменных затрат.

Объединение затрат в категорию частично-переменных затрат позволяет снизить уровень погрешности аналитических выводов, обусловленной жестким отнесением тех или иных затрат к постоянным либо к переменным.

К частично-переменным затратам можно отнести, например, затраты на оплату труда некоторых наиболее значимых категорий персонала или отдельных работников, затраты на поддержание в рабочем состоянии оборудования, затраты на содержание зданий и территории и т.д. Переменные затраты – это затраты материальных ресурсов, связанные с выпуском продукции, затраты на электроэнергию производственного назначения и др.

Следует отметить, что организации с высоким удельным весом постоянных и частично-переменных затрат имеют более высокую вероятность стать убыточным по сравнению с организациями, где уровень таких затрат невысок. К тяжелым в управлении могут быть отнесены гостиничные предприятия, а также предприятия многих отраслей промышленного производства, как обрабатывающих, например, машиностроение, так и добывающих, например, нефтяная и газовая. Это, в вою очередь, подчеркивает значимость разработки методических подходов к проведению CVP -анализа.

CVP -анализ может быть представлен графически (рисунок 3.3).

График показывает взаимосвязь между уровнем использования производственного потенциала (ось ОХ), затратами и финансовыми результатами (ось ОУ) [17, с.178].

Рисунок 3.3 – График CVP -анализа , используемый при его проведении

К ₂

К ₂

В условиях рынка совместный анализ уровня использования производственного потенциала, затрат и финансовых результатов станет все более необходимым для хозяйствующих субъектов всех отраслей экономики. Применение данного вида анализа особенно важно для обеспечения четкого контроля за хозяйственными ситуациями, жесткой взаимоувязки основных экономических показателей, например, при отказе работать «на складе» при диверсификации своей хозяйственной деятельности, а также при решении вопросов относительно изменения уровня загрузки предприятия. Соответствующие аналитические исследования должны осуществляться систематически и являться неотъемлемой частью процесса управления хозяйственной деятельностью организаций в условиях рыночной экономики.

3.2 Рекомендации по улучшению финансовых результатов деятельности ОАО «Нефтекамскшина»

В условиях рыночной экономики управление финансовыми результатами занимает центральное место в деловой жизни хозяйствующих субъектов. Финансовое состояние характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования, целесообразным их размещением и эффективным использованием. Назначение управления финансовыми результатами — своевременно выявлять и устранять недостатки в развитии организации, находить резервы для улучшения финансового состояния организации и обеспечения финансовой устойчивости ее деятельности [9, с.35]

Эффективная деятельность предприятий и хозяйственных организаций, стабильные темпы их работы и конкурентоспособность в современных экономических условиях в значительной степени определяются качеством управления финансами. Оно включает в себя финансовое планирование и прогнозирование с такими обязательными элементами, как бюджетирование и бизнес планирование, разработка инвестиционных проектов, организация управленческого учета, регулярный комплексный финансовый анализ и на его основе решение проблем платежеспособности, финансовой устойчивости, преодоление возможного банкротства предприятия.

Важнейшей формой управления финансами предприятия должны стать решения, суть которых сводится к формированию достаточных для развития предприятия финансовых ресурсов, поиску новых источников финансирования на денежном и финансовых рынках, использованию новых финансовых инструментов, позволяющих решать ключевые проблемы финансов: платежеспособность, ликвидность, доходность и оптимальное соотношение собственных и заемных источников финансирования.

По данным экспертов из-за отсутствия налаженной системы управления финансами компании ежегодно теряют не менее 10% своих доходов – нехватка полной и оперативной финансовой информации приводит к ошибочным, запоздалым управленческим решениям, многие объекты финансового управления уходят из зоны внимания руководства.

Для выполнения данной задачи необходима постановка эффективного механизма финансового менеджмента на предприятии – инструмента повышения эффективности и управляемости компании, а следовательно, улучшение финансовых результатов деятельности предприятия.

Управление финансовыми результатами необходимо, так как они позволяют:

• осуществлять стратегические задачи, поддерживать оптимальную структуру и наращивать производственный потенциал предприятия;
• обеспечить текущую финансово-хозяйственную деятельность;
• участвовать хозяйствующему субъекту в осуществлении социальной политики, что улучшает психологический климат на предприятии.
• в рыночных условиях положительных финансовых результатов можно добиться только путем всеобщей реструктуризации управления предприятием, необходима интеграция всех служб и отделов.

Одним из значительных факторов, влияющих на финансовый результат, является себестоимость. Поэтому необходимо рассматривать возможные пути ее снижения.

На любом промышленном предприятии имеются три блока: снабжение, производство и сбыт. Деятельность предприятия можно представить как усложненную форму купли-продажи: закупается сырье, материалы, комплектующие и рабочая сила – на собственном и взятом в лизинг оборудовании производится продукция, которая через систему сбыта продается. По мнению специалистов, резервы снижения себестоимости распределяются по этой цепочке примерно так: в снабжении – 50%, в производстве – 10% и в сбыте – 40%.

Основным резервом снижения себестоимости в блоках снабжения и сбыта является обоснованная ценовая политика, учитывающая жесткую конкуренцию поставщиков и потребителей.

Производство: начальники цехов должны работать на достижение натуральных показателей. Они не должны отвечать за то, что им поставили ресурс в полтора раза дороже среднего уровня. Фокус внимания в производственном блоке – это нормативная часть и обоснованность производственных расходов. Следовательно, нужны нормативы на все виды материальных, энергетических и трудовых ресурсов.

Факторы снижения себестоимости – это те причины, движущие силы, приводящие к уменьшению затрат, и условия, в которых они действуют [37, с.169].

Может применяться следующая группировка факторов снижения себестоимости продукции:

• повышение технического уровня производства:
• совершенствование организации производства и труда:

изменение объема и структуры продукции:

Основными источниками снижения себестоимости продукции являются:

• экономия материальных затрат за счет применения ресурсосберегающих технологий, замены дорогостоящих материалов менее дорогими, применение рациональных схем раскроя материалов, снижения отходов материалов, уменьшение затрат связанных с доставкой материалов от предприятий-поставщиков предприятию-потребителю;
• снижение трудоемкости продукции и на этой основе уменьшение затрат на заработную плату с начислениями. Главным источником снижения себестоимости продукции в данном случае выступает рост производительности труда. С ростом производительности труда уменьшаются затраты заработной платы на единицу продукции при одновременном росте заработка рабочего;
• сокращение затрат по организации и управлению производством, к которым относят заработную плату административно-управленческого персонала; содержание оборудования, зданий и сооружений; амортизационные отчисления; командировочные, почтово-телеграфные и другие расходы [4, c.48].

Размер этих затрат на единицу продукции зависит не только от объема выпуска продукции, но и от их абсолютной суммы. Чем меньше сумма ценовых и общезаводских расходов в целом по предприятию, тем при прочих равных условиях ниже себестоимость каждого изделия [37, с.198].

— ликвидация непроизводительных расходов, то есть потерь от простоев оборудования и транспортных средств, брака продукции и др. [4, с.48]. Значительные резервы снижения себестоимости заключены и в сокращении потерь от брака и других непроизводительных расходов. Изучение причин брака, выявление его виновника дают возможность осуществить мероприятия по ликвидации потерь от брака, сокращению и наиболее рациональному использованию отходов производства.

Снижение себестоимости зависит от деятельности предприятия. В каждом подразделении должны быть экономические группы, обеспечивающие снижение себестоимости [37, с.197], например, в составе структурных подразделений и структурных единиц предприятия выделяются центры затрат и центры ответственности, обеспечивающие внутрифирменное управление, что позволяет оценить вклад каждого подразделения в конечные результаты деятельности предприятия, децентрализовать управление затратами, а также следить за формированием этих затрат на всех уровнях управления, что в целом существенно повышает экономическую эффективность хозяйствования. В то же время выделение центров финансовой ответственности продиктовано необходимостью регулирования затрат и конечных финансовых результатов на основе оценочных показаний, ответственность за которые несут руководители структурных подразделений предприятия.

Значительная доля энергозатрат в себестоимости выпускаемой продукции ОАО «Нефтекамскшина» в условиях постоянного роста тарифов на энергоносители ставит дополнительные требования по снижению затрат на энергоресурсы.

Совместно с Центром энергосберегающих технологий при КМ РТ разработана целевая программа «Энергоресурсосбережение» производственного комплекса ОАО «Нефтекамскшина» на 2007-2010 гг., со гласно которой реализуются такие проекты как:

• внедрение частотно-регулируемых приводов на электродвигателях технологического оборудования;
• внедрение устройств плавного пуска на насос ном оборудовании;
• внедрение энергосберегающих ламп Днат потолочного освещения;
• внедрение пароконденсатного оборудования фирмы SpiraxSarco на форматорах-вулканизаторах и узлах конденсатоотвода.

Кроме того, продолжены работы по внедрению единой системы учета по всем параметрам энергопотребления, что позволит не только оперативно регулировать энергосбережение по всем переделам производства, но и существенно снизить себестоимость выпускаемой продукции.

При увеличении выпуска продукции ОАО «Нефтекамскшина» за 2007 год на 1,7% (по сравнению с 2006 годом), потребление тепло и электроэнергии увеличилось на 0,8%.

В соответствии с Программой стратегического развития ОАО «Нефтекамскшина» до 2010 года Компания ведет постоянную работу по снижению затрат на сырье и материалы.

Основными направлениями экономии материальных ресурсов являются:

• конструкционные изменения шин;
• внедрение экономичных рецептур;
• снижение отходов производства;
• снижение производственного брака;
• исключение необоснованного применения дорогостоящих материалов [24, 25].

Текущий анализ и контроль затрат и прибыли от продаж следует проводить ежемесячно. Это позволит своевременно контролировать нежелательные отклонения от плана, следить за тенденциями изменения финансового результата в течение года и темпами этих изменений, выявлять неблагоприятные отчетные периоды, связанные с ростом затрат и снижением продаж, и более благополучные месяцы, в которых получена максимальная прибыль. Тщательный анализ причин, вызвавших колебание финансового результата по месяцам года, позволит вскрыть глубинные факторы, влияющие на прибыль от продаж в отдельные месяцы (сезоны) года, и выработать систему мер по устранению негативных явлений и закреплению положительных результатов.

Анализ необходимо проводить с максимально возможной детализацией показателей по отдельным видам продукции (работ, услуг), местам возникновения затрат и центрам ответственности за отклонения от норм переменных затрат и смет постоянных расходов. Только при таком детальном анализе могут быть выявлены не только конкретные факторы и причины отклонений от плана, но и виновники этих отклонений и приняты конкретные и действенные меры по снижению затрат и увеличению объема продаж.

В качестве источников анализа используют помимо плановой и нормативной информации данные бухгалтерского учета о фактических объемах продаж, отпускных ценах на изделия и работы, о переменных затратах на единицу продукции (работ, услуг), о постоянных затратах, связанных с управлением и обслуживанием производства, в целом по организации или по ее структурным подразделениям.

Финансовые результаты деятельности предприятия зависят от таких показателей, как себестоимость реализации продукции (товаров, работ, услуг), коммерческие и управленческие расходы, прочие доходы и расходы, налог на прибыль и т.д. [5, с.90]. И так как на анализируемом предприятии наблюдалось недополучение чистой прибыли в отчетном периоде, из-за повышения прочих доходов и расходов, а также санкций и иных обязательных платежей, необходимо уделять особое внимание данным показателям.

К прочим относятся расходы, не связанные с обычными видами деятельности предприятия (операционные, внереализационные и чрезвычайные).

К операционным расходам относятся: расходы, связанные с предоставлением за плату во временное пользование (временное владение и пользование) активов организации; расходы, связанные с участием в уставных капиталах других организаций; расходы, связанные с продажей, выбытием и прочим списанием основных средств и иных активов, отличных от денежных средств (кроме иностранной валюты), товаров, продукции; проценты, уплачиваемые организацией за предоставление ей в пользование денежных средств (кредитов, займов) и др.

В состав внереализационных расходов включаются: штрафы, пени, неустойки за нарушение условий договоров; возмещение причиненных организацией убытков; суммы дебиторской задолженности, по которой истек срок исковой давности, других долгов, нереальных для взыскания; курсовые разницы; сумма уценки активов и др.

В составе чрезвычайных расходов отражаются расходы, возникающие как последствия чрезвычайных обстоятельств хозяйственной деятельности (стихийного бедствия, пожара, аварии, национализации имущества и т.п.).

Обязательные платежи — налоги, сборы и иные обязательные взносы, уплачиваемые в бюджет соответствующего уровня бюджетной системы Российской Федерации и (или) государственные внебюджетные фонды в порядке и на условиях, которые определяются законодательством Российской Федерации, в том числе штрафы, пени и иные санкции за неисполнение или ненадлежащее исполнение обязанности по уплате налогов, сборов и иных обязательных взносов в бюджет соответствующего уровня бюджетной системы Российской Федерации и (или) государственные внебюджетные фонды, а также административные штрафы и установленные уголовным законодательством штрафы. Санация — меры, принимаемые собственником имущества должника — унитарного предприятия, учредителями (участниками) должника, кредиторами должника и иными лицами в целях предупреждения банкротства и восстановления платежеспособности должника, в том числе на любой стадии рассмотрения дела о банкротстве.

Также представляется необходимым сделать ряд предложений по улучшению финансовых результатов деятельности предприятия, которые возможно применить как в краткосрочном и среднесрочном, так и в долгосрочном периоде:

• стремиться увеличить объем производства на основе повышения качества продукции (товаров, работ, услуг) и сбыта продукции, так как это позволяет оптимизировать издержки и снизить цену на продукцию, что повышает ее конкурентоспособность, проводить эффективную ассортиментную политику, совершенствовать маркетинговую деятельность и т.п.;
• рассмотреть и устранить причины возникновения перерасхода финансовых ресурсов на управленческие и коммерческие расходы;
• осуществлять своевременную уценку изделий, потерявших первоначальное качество;
• совершенствовать рекламную деятельность, повышать эффективность отдельных рекламных мероприятий;
• осуществлять систематический контроль за работой оборудования и производить своевременную его наладку с целью недопущения снижения качества и выпуска бракованной продукции;
• при вводе в эксплуатацию нового оборудования уделять достаточно внимания обучению и подготовке кадров, повышению их квалификации, для эффективного использования оборудования и недопущения его поломки из-за низкой квалификации;
• повышать квалификации работников, сопровождающуюся ростом производительности труда;
• разработать и ввести эффективную систему материального стимулирования персонала, тесно увязанную с основными результатами хозяйственной деятельности предприятия и экономией ресурсов;
• использовать системы депремирования работников при нарушении или трудовой или технологической дисциплины;
• разработать и осуществить мероприятия, направленные на улучшение морального климата в коллективе, что в конечном итоге отразиться на повышении производительности труда;
• осуществлять постоянный контроль за условиями хранения и транспортировки сырья и готовой продукции;
• осуществлять эффективную ценовую политику, дифференцированную по отношению к отдельным категориям покупателей, которая будет обеспечивать оптимальное сочетание отпускных цен и объем продаж и способствовать росту объема продаж и прибыли.

Рентабельность активов (экономическая рентабельность), характеризующая эффективность использования всего имущества организации может повышаться при неизменной рентабельности продаж и росте объема реализации, опережающем увеличении стоимости активов, т.е. ускорении оборачиваемости активов (ресурсоотдачи).

И наоборот, при неизменной ресурсоотдаче рентабельность активов может расти и за счет роста бухгалтерской (до налогообложения) рентабельности [29, с.112].

Таким образом, реализация рассмотренного комплекса мероприятий, организация на предприятии службы финансового менеджмента, а также системный подход к управлению финансовыми результатами, позволят повысить эффективность деятельности предприятия, укрепят его позиции на рынке.

В ходе анализа финансового положения организации оценивается финансовый риск. Возрастание финансового риска характеризуется повышением финансового рычага.

Рычаг (леверидж) — финансовый механизм управления формированием прибыли, основанный на обеспечении необходимого соотношения отдельных видов капитала или отдельных видов затрат. Различают:

• финансовый рычаг — механизм воздействия на уровень рентабельности собственного капитала за счет изменения соотношения собственных и заемных финансовых средств, используемых предприятием. Финансовый рычаг — потенциальная возможность влиять на прибыль организации путем изменения объема и структуры обязательств [10, c.115]. Эффект финансового рычага характеризует изменение прибыли при рациональном использовании заемных средств. Увеличение доли заемного капитала позволяет, при определенных условиях, снизить налогооблагаемую прибыль и налог на прибыль. Однако финансовый риск деятельности организации при этом возрастает [9, c.166];

— операционный рычаг — механизм воздействия на сумму и уровень прибыли за счет изменения соотношения постоянных и переменных расходов [10, c.115]. Эффект производственного (операционного) рычага показывает, во сколько раз изменение прибыли опережает темпы прироста объема реализации. Увеличение прибыли происходит за счет эффекта масштаба производства. При этом, чем выше доля постоянных расходов в общей сумме издержек, тем больше эффект производственного рычага [9, c.166].

Эффект финансового рычага позитивен, когда коэффициент экономической рентабельности выше процентной ставки по задолженности, и негативен, когда коэффициент экономической рентабельности ниже процентной ставки по кредиту. Задолженность может повышать рентабельность собственного капитала предприятия (позитивный эффект рычага), но она может также усиливать понижение экономической рентабельности (негативный эффект).

Если у предприятия высокие значения эффекта операционного и финансового рычагов, то любое небольшое увеличение годового оборота будет ощутимо отражаться на значении рентабельности собственного капитала [10, с.115].

Рост рентабельности собственного капитала происходит за счет трех основных составляющих:

• налогового корректора (равен единице минус ставка налога на прибыль), который показывает степень проявления эффекта финансового рычага при различных уровнях налогообложения прибыли. Налоговый корректор оказывает тем большее влияние, чем больше затрат на использование заемных средств включено в расходы, формирующие налогооблагаемую прибыль. В остальных случаях налоговый корректор не зависит от деятельности организации, так как ставка налога на прибыль устанавливается законодательно. Налоговый корректор может использоваться для управления рентабельностью собственного капитала, если по различным видам организации установлены дифференцированные ставки по налогу на прибыль или в других аналогичных случаях;
• дифференциал финансового рычага, характеризующий разницу между экономической рентабельностью и средним размером процентной ставка платежей за пользование заемными источниками финансирования.

Является главным условием, формирующим рост рентабельности собственного капитала. Для этого необходимо, чтобы экономическая рентабельность превышала процентную ставку платежей за пользование заемными источниками финансирования. Если сопоставить размер ставки рефинансирования, установленной Центральным Банком Российской Федерации, то станет ясно, что без принятия специальных государственных мер по предоставлению кредитов для поддержки инвестиционной активности организаций пользоваться заемными источниками нецелесообразно;

— финансовый рычаг, отражающий сумму, полученную по заемным источникам финансирования в расчете на единицу собственного капитала. Финансовый рычаг изменяет эффект, получаемый за счет соответствующего дифференциала, повышая или снижая рентабельность собственного капитала [39, с.40].

Понятие качества прибыли применяется и при оценке достоверности прибыли. В балансе прибыль присутствует в явном виде как «нераспределенная прибыль отчетного года» и «нераспределенная прибыль прошлых лет», а также завуалированно — в виде созданных за счет прибыли фондов и резервов.

На качество прибыли влияют различные факторы:

• изменение издержек;
• процентная ставка по кредитам (чем она ниже, тем выше качество прибыли);
• состояние расчетов с кредиторами, которое характеризуется отношением просроченной кредиторской задолженности к общей величине этой задолженности (чем меньше это отношение, тем выше качество прибыли);
• уровень рентабельности продаж (отношения чистой прибыли к объему реализации) — повышение рентабельности продаж свидетельствует о высоком качестве прибыли;
• коэффициент достаточности прибыли — если организация имеет рентабельность выше отраслевой, то качество прибыли высокое;
• структура рентабельности по видам продукции — повышение доли высокорентабельных изделий свидетельствует о высоком качестве прибыли [9, с.172].

Качество прибыли — обобщенная характеристика структуры источников формирования прибыли организации. Высокое качество операционной прибыли характеризуется ростом объема выпуска продукции, снижением операционных затрат, а низкое качество — рос том цен на продукцию без увеличения объема ее выпуска и реализации в натуральных показателях [9, с.297].

Качество товара, его эксплуатационная безопасность и надежность, дизайн, уровень послепродажного обслуживания являются для современного покупателя основными критериями при совершении покупки и, следовательно, определяют успех или неуспех фирмы на рынке.

Современная рыночная экономика предъявляет принципиально новые требования к качеству выпускаемой продукции. Это связано с тем, что сейчас выживаемость любой фирмы, ее устойчивое положение на рынке товаров и услуг определяются уровнем конкурентоспособности.

Новейший подход к стратегии предпринимательства заключается в понимании того, что качество является самым эффективным средством удовлетворения требований потребителей и одновременно с этим – снижения издержек производства.

В 2006 году работы по системе менеджмента качества (СМК) на анализируемом предприятии проводились в двух направлениях:

• поддержание действующей СМК в соответствии с требованиями международного стандарта ИСО 9001:2000.

— совершенствование СМК в соответствии с требованиями ИСО/ТУ 16949:2002 «Особые требования по применению стандарта ИСО 9001:2000 в автомобилестроении и организациях, поставляющих соответствующие запасные части» — по требованиям автомобильных заводов.

Соответствие СМК международному стандарту ИСО 9001:2000 подтверждено при ресертификационном аудите, проведенном с 10 по 14 апреля 2006 года аудиторами «Интерсертифика ТЮФ совместно с ТЮФ Тюринген».

По результатам аудита получен новый сертификат соответствия СМК со сроком действия до 16.05.2009г.

Для выполнения требований потребителей продолжать работу по «Программе совершенствования СМК по ИСО/ТУ 16949:2002», являющейся составной частью «Программы стратегического развития ОАО «Нефтекамскшина» до 2010 года».

Работы по совершенствованию СМК в 2007 году определены «Программой работ по совершенствованию СМК на 2007 год» с выходом на предварительный сертификационный аудит в декабре 2007 года [25].

В 2007 году работы по системе менеджмента качества (СМК) проводились в двух направлениях:

• поддержание действующей СМК в соответствии с требованиями международного стандарта ИСО 90012000;

— совершенствование СМК в соответствии с требованиями ИСО/ТУ 16949:2002 «Системы менеджмента качества. Особые требования по применению стандарта ИСО 9001 2000 для организаций – производителей серийных и запасных частей для автомобиль ной промышленности» – по требованиям автомобильных заводов.

Соответствие СМК международному стандарту ИСО 9001:2000 подтверждено аудиторами «Интерсертифика ТЮФ совместно с ТЮФ Тюринген» и сертификационным органом URS Великобритания, по результатам которого выдан сертификат по ИСО 9001:2000 № 28292/А/0001/UK/Ru со сроком действия до 11 декабря 2010 года.

Работоспособность и результативность СМК подтвердил анализ выполнения показателей за 2007 год:

• цели в области качества на 2007 год выполнены;
• удовлетворенность потребителей по комплексной оценке составила 99 баллов из 100 возможных, что соответствует оценке «ПОТРЕБИТЕЛЬ ВОСХИЩЕН».

Для выполнения требований потребителей продолжалась работа по «Программе совершенствования СМК по ИСО/ТУ 16949:2002». Проведен предварительный аудит по ИСО/ТУ 16949:2002, по результатам которого сделаны выводы о готовности Компании к сертификации.

В связи с этим управление затратами и результатами строится на основе корректного сочетания маркетинговой политики, политики ценообразования, политики расчетов с покупателями, политики списания материалов на затраты, амортизационной политики, политики стимулирования и ответственности, дивидендной и инвестиционной политики.

Известно, что экономический рост и инвестиционная активность – тесно связанные процессы, поэтому инвестиционная деятельность должна находится в центре внимания отрасли, региона, страны и предприятия.

На ОАО «Нефтекамскшина» также большое внимание уделяется совершенствованию процессов мониторинга инвестиционной программы. Необходимо и в дальнейшем продолжать эту работу. В частности начато внедрение информационной системы управления проектами на базе программного продукта MSProject. Отработка ведется на базе проекта Программа развития шинного производства (завода массовых шин) на 2008-2010 годы. В дальнейшем возможно распространение системы на все проекты инвестиционной программы.

Инвестиционная деятельность ОАО «Нефтекамскшина» направлена на улучшение действующего производства и освоение новых производств конкурентоспособных шин с целью обеспечения потребности существующих на территории Российской Федерации и Республики Татарстан автосборочных производств и вторичного рынка шин.

На улучшение действующего производства в основном направляются собственные источники инвестиций предприятия. Реализация крупных инвестиционных проектов, связанных с организацией новых производств на основе современных зарубежных технологий, с приобретением оборудования ведущих зарубежных производителей осуществляется при поддержке, непосредственном участии и с привлечением средств ОАО «Татнефть».

Основное направление инвестирования в данный момент – Программа развития шинного производства (завода массовых шин) на 2008-2010 годы (далее Про грамма).

Реализация Программы началась в 2005 году Программой предусмотрена закупка нового основного технологического оборудования с целью тиражирования технологии ф. «Пирелли» и увеличения производства высокоэффективных радиальных шин типа «Кама-Euro».

Цель Программы – развитие шинного производства, увеличение объема выпуска, повышение качества и эксплуатационных характеристик легковых радиальных и легкогрузовых шин.

Инвестиционная программа ОАО «Нефтекамскшина» включает набор объектов инвестирования, связанных с последовательным и комплексным развитием предприятия в соответствии с выбранной стратегией. Формирование и реализация инвестиционной программы осуществляется согласно «Положению о порядке формирования инвестиционных программ предприятий нефтехимичес кого комплекса ОАО «Татнефть» и контроля за их реализацией».

Управление инвестиционной деятельностью на ОАО «Нефтекамскшина» ведется в условиях повышения требований к успешности и эффективности инвестиционных проектов, совершенствования порядка организации экспертизы. Управляющим и координирующим центром является Инвестиционный комитет управляющей компании ООО «Татнефть-Нефтехим».

По каждому инвестиционному проекту проводится индивидуальная процедура технического, технологического и финансово-экономического обоснования с экспертным заключением специалистов управляющей компании об инвестиционной привлекательности (целесообразности) и доходности проекта. По инвестиционным проектам стоимостью более 1 млрд. рублей, а также по проектам с участием источников, привлекаемых у ОАО «Татнефть» проводится дополнительная экспертиза Управления инвестиций ОАО «Татнефть».

Помимо реализации Программы развития шинного производства (завода массовых шин) на 2008-2010 годы, инвестиционная программа ОАО «Нефтекамскшина» предусматривает мероприятия по реконструкции действующих производств заводов массовых и грузовых шин, адресную замену оборудования, инвестиции в развитие информационных и энергосберегающих технологий, в объекты охраны труда и экологии.

В области информационных технологий в 2007 году основной объем инвестиций был направлен на продолжение работ по созданию информационно-телекоммуникационной инфраструктуры акционерного общества и сети передачи данных для пилотного проекта «Штрихкодирование».

Кроме того, в 2007 году на ОАО «Нефтекамскшина» завершена реализация (инвестиционная фаза) инвестиционного проекта «Организация подготовительного производства на заводе массовых шин».

Цель проекта «Организация подготовительного производства на Заводе массовых шин» — изготовление качественных полуфабрикатов (резиновых смесей), которые должны обеспечить качество высокоэффективных легковых шин «Кама-Euro», производимых по технологии европейской фирмы, на уровне импортных аналогов.

Работы по проекту были начаты в 2005 году, финансирование осуществлялось с привлечением инвестиций ОАО «Татнефть», общий объем инвестиций составил 1 400 млн. рублей с НДС.

В рамках реализации проекта построен новый производственный корпус, укомплектованный самым современным оборудованием резиносмешения. В 2007 году новое подготовительное производство введено в эксплуатацию и передано в аренду ОАО «Нефтекамскшина».

Производственная мощность нового подготовительного производства полностью покрывает потребность Производства легковых радиальных шин (ПЛРШ) а также позволяет использовать избыточные резиновые смеси для производства шин действующего ас сортимента завода массовых шин.

Кроме того, на ОАО «Нефтекамскшина» продолжилась реализация инвестиционного проекта «Реконструкция подготовительного производства на ЗМШ ОАО «Нефтекамскшина».

Цель проекта — изготовление качественных полуфабрикатов, которые должны обеспечить качество высокоэффективных легковых шин «КАМА-EURO», производимых по технологии европейской фирмы, на уровне импортных аналогов [24,25].

Из сравнения различных показателей, которые характеризуют работу организации, можно определить за счет чего происходит снижение эффективности работы предприятия. Эти потери могут быть вызваны санкциями за нарушения условий договора, ограниченным спросом на продукцию, штрафными санкциями, большими расходами на систему сбыта продукции (услуг) и другими факторами.

Таким образом, в работе предприятия в условиях рыночной экономики, жесткой конкуренции и др., есть много положительных моментов, но есть и факторы, отрицательно влияющие на конечный финансовый результат. Поэтому продолжая работу в улучшении управления компании, предприятие может добиться более высоких конечных результатов своей деятельности.

Заключение

Деятельность любого хозяйствующего субъекта определяется конечным финансовым показателем. Финансовым результатом деятельности организации является прибыль, которая обеспечивает потребности самого предприятия и государства в целом, или убыток.

Анализ финансовых результатов деятельности предприятия основан на анализе прибыли, так как она характеризует абсолютную эффективность его работы. В ходе анализа прибыли выявляются факторы, вызывающие уменьшение финансовых результатов, то есть снижение прибыли. Рост прибыли определяет рост потенциальных возможностей предприятия, повышает степень его деловой активности.

Прибыль является важнейшим показателем деятельности коммерческих организаций. С одной стороны, она отражает конечный финансовый результат, с другой – это главный источник финансовых ресурсов фирмы, формирующий собственный капитал. В условиях рыночной экономики ее величина определяет направления инвестирования. Предприниматель вкладывает средства прежде всего в доходные виды экономической деятельности, где можно достичь наибольшего прироста стоимости, т.к. это источника дальнейшего развития его бизнеса.

Система показателей финансовых результатов включает в себя не только абсолютные (прибыль / убыток), но и относительные показатели (рентабельность) эффективности использования. Чем выше уровень рентабельности, тем выше эффективность хозяйствования.

Объектом исследования является деятельность предприятия ОАО «Нефтекамскшина», функционирующее в современных экономических условиях. ОАО «Нефтекамскшина» – крупнейшая среди российских шинных заводов Компания по производс твенным мощностям, объему и ассортименту выпускаемой продукции.

Проведя анализ финансовых результатов деятельности предприятия, были получены следующие результаты.

Горизонтальный анализ абсолютных показателей показывает, что в 2008 году предприятие не добилось высоких финансовых результатов в хозяйственной деятельности по сравнению с фактическими данными прошлого года. Снижение прибыли до налогообложения по сравнению с 2007 годом составило 256563 тыс. руб. или 147,21 %.

Рассматривая динамику финансовых результатов нужно отметить следующие изменения. Несмотря на то, что в 2008 году нетто-выручка от реализации товаров, продукции, работ, услуг выросла на 17,15%, прибыль от реализации снизилась на 33821 тыс. руб. Это говорит об относительном увеличении затрат на производство продукции. Увеличение себестоимости связано с удорожанием сырья, материалов, а также с повышением заработной платы производственных рабочих.

Результаты факторного анализа прибыли от реализации в целом по предприятию расчетов показывают, что рост прибыли обусловлен в основном увеличением среднереализационных цен. Отрицательное влияние на рост прибыли оказало повышение себестоимости продукции, уменьшение удельного веса рентабельных видов продукции, а так же уменьшение объема реализации продукции.

Показатели рентабельности продукции и рентабельности оборота, рентабельность активов, рассчитанные в целом по предприятию, недостаточно высокие, кроме того, произошло снижение уровня большинства показателей. Можно заметить очень высокие показатели рентабельности собственного капитала. Рентабельность производства ОАО «Нефтекамскшина» снизилась по сравнению с 2007 г. на 3,3 %

Также нам представляется необходимым сделать ряд предложений по улучшению финансовых результатов деятельности предприятия, которые возможно применить как в краткосрочном и среднесрочном, так и в долгосрочном периоде:

• стремиться увеличить объем производства и сбыта продукции, так как это позволяет оптимизировать издержки и снизить цену на продукцию, что повышает ее конкурентоспособность.
• осуществлять своевременную уценку изделий, потерявших первоначальное качество;
• совершенствовать рекламную деятельность, повышать эффективность отдельных рекламных мероприятий;
• осуществлять систематический контроль за работой оборудования и производить своевременную его наладку с целью недопущения снижения качества и выпуска бракованной продукции;
• при вводе в эксплуатацию нового оборудования уделять достаточно внимания обучению и подготовке кадров, повышению их квалификации, для эффективного использования оборудования и недопущения его поломки из-за низкой квалификации;
• повышать квалификации работников, сопровождающуюся ростом производительности труда;
• использовать системы депремирования работников при нарушении или трудовой или технологической дисциплины;
• разработать и осуществить мероприятия, направленные на улучшение морального климата в коллективе, что в конечном итоге отразиться на повышении производительности труда;
• осуществлять постоянный контроль за условиями хранения и транспортировки сырья и готовой продукции.

Таким образом, реализация рассмотренного комплекса мероприятий, организация на предприятии службы финансового менеджмента, а также системный подход к управлению финансовыми результатами, позволят повысить эффективность деятельности предприятия, укрепят его позиции на рынке.

Список использованных источников и литературы

1. Абсолютина, М.С. Анализ Финансово-экономической деятельности предприятия / М.С. Абсолютина, А.В.Грачев. – М.: Дело, 2005. – 745 с.

2. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учеб. Пособие / Ермолович Л. Л. (отв. ред) и др. – М.: Экоперспектива, 2001. – 570 с.

3. Бибнев, М.В. Анализ финансового состояния предприятия с использованием «финансового треугольника» контроллинга / Бибнев М.В. // Экономический анализ. – 2007. — № 6. – С.29-31.

4. Волков, В. П. Экономика предприятия: учеб пособие / В. П.Волков, А. И.Ильин, В. И Станкевич. – М.: Новое знание, 2007. – 677 с.

5. Воронова, Е.Ю. Анализ соотношения «затраты – объем – прибыль»: графическое представление // Аудитор. – 2005. — №11. – С.48 – 52.

6. Головизнина, А.Т. :Бухгалтерский управленческий учет:учеб. пособие./ А.Т. Головизнина, О.И.Архипова.- М.: ТК Велби, изд-во Проспект, 2004. – 184 с.

7. Голопузов, Е.Н.Факторный анализ и математическое обоснование в его реализации/ Е.Н.Голопузов // Эконом. анализ:. – 2006. № 16. – С.19 – 28.

8. Деникакева, Р.Н. Механизм антикризисного управления в Российской экономике и в зарубежных странах / Р.Н. Деникакева//Эконом. анализ.-2008. — № 4. — С. 39-45.

9. Ендовицкий, Д. А. Формирование и анализ показателей прибыли организации / Д. А. Ендовицкий // Экономический анализ: теория и практика. – 2004. — № 11. – С. 14-25.

10. Жминько, А.Е.Сущность и экономическое содержание прибыли / А.Е.Жминько // Эконом. анализ.-2008. — № 27. — С. 60-66.

11. Заров, К.Г. Обобщенный анализ возможностей повышение прибыли коммерческого предприятия / К.Г. Заров // Финансовый менеджмент. – 2008. — № 1. – С. 3-8.

12. Кайдагаров, А.Г.Количественная оценка финансового потенциала предприятия/ А.Г. Кайдагаров //Справ. экономиста.- 2008. — №11. — С. 23-31.

13. Караева, Ф.Е.Максимизация прибыли как один из факторов конкурентной борьбы хозяйственного субъекта/ Ф.Е.Караева// Эконом. анализ.-2008. — № 22. — С. 48-53.

14. Климова, Н.В.Бухгалтерский, финансовый и управленческий учет в анализе формирования и использования экономической прибыли/ Н.В. Климова //Эконом. анализ.-2009. — № 1. — С. 2-8.

15. Ковалев, А.И. Анализ финансового состояния предприятия / А.И. Ковалев, В.П.Привалов. – М.: Центр экономики и маркетинга.- 2000. – 216 с.

16. Ковалев, В.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: учебник/ В.В. Ковалев, О.Н. Волкова. — M.: OOO «ТК Велби»,- 2004.— 424 с.

17. Когденко, В.Г. Практикум по экономическому анализу: учебное пособие / В.Г.Когденко. – М.: Перспектива, 2004. – 240 с.

18. Купчина, Л.А. Анализ финансовой деятельности /Л.А. Купчина . – М.: Бухгалтерский учет, — 2007.– С. 451.

19. Леонтьев, В.Е. Финансовые ресурсы организаций (предприятий): учебное пособие/ В.Е.Леонтьев. – СПб.: СПбГУЭФ, 2001. — 129 с.

20. Липчиу, Н.В. Проблемы формирования конечных финансовых результатов деятельности организации/ Н.В. Липчиу // Экономический анализ. – 2007. — № 7. – С. 13 – 16.

21. Макарьева, В.И. Анализ финансово – хозяйственной деятельности организации/ В. И. Макарьева, Л. В.Андреева. – М.: Финансы и статистика, 2004. – 264 с.

22. Мурашов, В.И. Как повысить эффективность деятельности предприятия? / В.И. Мурашов // Экономика предприятия. – 2008. — №3. – С.51-53.

23. Никольская, З.В. Прибыль и рентабельность предприятий – залог успеха их деятельности/ З.В.Никольская, // «Российская газета». – 2008. – вып.5

24. Покропивнов, С.Ф. Экономика предприятия/ С. Ф. Покропивнов.– Киев: КНЕУ, 2005. – 608 с.

25. Пояснительная записка к годовому отчету ОАО «Нефтекамскшина» за 2008 год.

26. Протасов, В.Ф. Анализ деятельности предприятия (фирмы): производство, экономика, финансы, инвестиции, маркетинг/ В. Ф. Протасов. – М.: Финансы и статистика, 2005. – 536 с.: ил.

27. Пузов, Е.Н. Эволюция концепций управления и оценки эффективности бизнеса./ Е.Н. Пузов// Справ. аэкономиста.-2007. — №8. — С. 58-67.

28. Савицкая, Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. – 3-е изд., перераб. и доп. – М.: ИНФРА, 2007. – 425 с.

29. Семенов, В.И. Оценка безубыточности бизнеса по оплате/ В.И.Семенов // Справочник экономиста.-2008. — №8. — С. 23-28.

30. Смирнова, А.П. Анализ показателей производственной и деятельности, и анализ формирования финансового состояния /Смирнова А.П.// Справ. аэкономиста.-2008. — №11. — С. 44-47.

31. Табурчак, П.П. Экономика предприятия : учебник для вузов / П. П. Табурчак, В. М.Тумина. – Ростов н/Д: Феникс, 2004. – 320 с.

32. Титов, В.И. Экономика предприятия: учебник/ В. И. Титов.– М.: Дашко и К, 2008. – 462 с.

33. Толчина, О.А.Показатели прибыли: сущность и их содержание / О.А. Толчина //Эконом. анализ.-2008. — № 20. — С. 10-14.

34. Хайруллин, А.Г. Управление финансовыми результатами деятельности организации/ А. Г. Хайруллин // Эконом. анализ: теория и практика. – 2006. — № 10. – С.35 – 41.

35. Чернышева, Ю.Г., Чернышевю, Э.А. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия / Учеб. пособие. – М.: МарТ, 2003. – 304 с.

36. Чечевицына, Л. Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности: учебник / Л. Н. Чечевицына, И. Н. Чуев . – М.: Дашков и К , 2006. – 352 с.

37. Шеремет, А.Д. Методика финансового анализа деятельности коммерческих организаций/ А.Д. Шеремет, Е.В. Негашев. – М.: ИНФРА-М, 2004. – 267 с.

38. Шигаев, А.И. Влияние изменений в ценах и затратах на уровень безубыточности предприятия/ А.И. Шигаев // Справ. аэкономиста.-2008. — №2. — С. 34-41.

39. Юдина, Л.Н. Анализ финансовых результатов деятельности убыточных организаций // Экономический анализ: теория и практика. – 2005. — №17. – С. 21 – 27.

40. www.shina-kama. ru.